东南亚在扩大燃气发电规模的雄心计划方面正大幅落后，燃料供应限制、价格波动和供应链瓶颈可能导致成本上升和项目延迟数年，能源咨询公司伍德麦肯兹（Wood Mackenzie）表示。

这一缺口对该地区具有重大影响，因为该地区的电力需求增长速度位居全球前列，受到收入增长、工业化和人口扩张的驱动。该地区六大经济体和电力市场——印度尼西亚、马来西亚、越南、新加坡、泰国和菲律宾——预计到本十年末仅能交付其合计规划燃气发电容量的三分之一。伍德麦肯兹估计，项目执行正受到全球燃气轮机短缺、液化天然气成本波动、融资约束以及基础设施和设备瓶颈的阻碍。

天然气被许多东南亚政府定位为煤炭与可再生能源之间更清洁的过渡燃料，因此交付缺口可能对能源安全和减排计划构成挫折。这些延迟以及仅能实现部分燃气发电目标的前景，正迫使政策制定者重新审视天然气在近期和长期能源转型战略中的角色，伍德麦肯兹东南亚电力与可再生能源研究分析师Wei Han Tan在该咨询公司的新报告中表示。这一转变意味着，短期内煤炭以及近期和长期内可再生能源都可能在东南亚的电力结构中发挥比此前预期更大的作用。

延迟与瓶颈

六大东南亚电力市场合计计划到2030年安装53 GW的新燃气发电容量，这是根据各自的政府目标制定的。然而，伍德麦肯兹预计，仅有三分之一——约14.9 GW——将在本十年末实际投入运营，原因是供应链瓶颈、液化天然气价格波动、中东危机导致液化天然气市场收紧以及融资约束。

"如今的挑战不在于规划电力项目，而在于执行项目，"伍德麦肯兹东南亚电力与可再生能源研究分析师Alvin Tan表示。"新增燃气发电容量取决于多个关键支撑因素，包括液化天然气基础设施、项目融资和燃气轮机供应。其中任何一个环节出现瓶颈都可能延误整个项目。"

全球燃气轮机短缺因欧洲和北美需求激增而加剧，这些地区的公用事业公司也在竞相增加燃气发电容量，使得东南亚开发商不得不竞争有限的制造排期。东南亚计划中的燃气发电管道仅11 GW已获得燃气轮机供应。尚未获得燃气轮机的剩余规划容量可能面临至少五年的交付周期，伍德麦肯兹指出。

在六个独立市场中，新加坡有望按期实现其2030年燃气发电容量增长目标，已为其2030年前所有主要项目获得了燃气轮机供应。它是该地区唯一有望实现目标的市场；其他市场均出现落后，部分市场差距显著。

越南面临的野心与交付之间的差距最大——根据伍德麦肯兹的数据，该国政府29.4 GW新燃气发电容量目标中，仅3.7 GW有望在2030年前投入运营。"早期的液化天然气发电项目暴露了燃料定价和成本分配方面的商业挑战，而国内天然气供应和项目时间安排的不确定性继续延迟项目开发，"该咨询公司的分析师写道。

印度尼西亚作为东南亚最大的经济体，在其规划的8.4 GW燃气发电管道中仅获得200 MW的燃气轮机供应。国内煤炭使用可以降低近期电力供应的可靠性风险，但也可能减缓脱碳进程。"因此，印度尼西亚正更加重视加速太阳能部署，同时有选择地发展天然气项目，"伍德麦肯兹表示。

中东危机加剧挑战

持续的中东危机为东南亚政策制定者增添了更多不确定性，他们正努力在价格上涨和市场收紧的背景下确保近期天然气供应。这种波动性延续了始于2022年俄罗斯入侵乌克兰的供应中断影响——当时欧洲寻求替代供应，重塑了全球液化天然气贸易流向，推动现货液化天然气价格升至历史新高，并挤压了亚洲买家的可获得性。一些政府已转向增加煤炭用于发电。虽然煤炭无法完全替代失去的天然气供应，但它提供了一个缓冲，帮助亚洲应对被称为能源市场史上最大规模的供应中断。

"这场危机正促使各方重新评估政策和投资策略，同时高度优先考虑能源安全，"国际能源署（IEA）在其报告《东南亚能源展望2026》中表示。

尽管预计亚太地区煤炭需求将有所上升，但这场危机并不代表煤炭的回归，而是对区域能源转型的一次现实检验，Rystad Energy煤炭研究分析师Tonmit Talukdar表示。各国政府正在维持其长期目标，不过由于供应链问题和原料价格波动，许多燃气发电项目可能面临延迟。

中东危机已使能源多元化成为东南亚的核心优先事项，清洁能源、电气化和能效提升成为减少进口依赖和增强能源系统韧性的关键手段，IEA表示。该机构预计东南亚的可再生能源容量——截至2024年为120 GW——在当前政策环境下到2035年将增长近两倍，如果所有已宣布的目标都能实现，则可能增长四倍。

尽管如此，在所有情景中，煤炭和燃气发电厂到2050年仍将继续发挥作用，在基于当前和既定政策的情景下供应大批量电力，同时根据已宣布承诺更快地转向灵活运行模式，IEA指出。

作者：Tsvetana Paraskova，为OilPrice.com撰稿。