周四,身份与访问管理公司Okta发布的2027财年第二季度财报全面超出华尔街预期,推动该公司股价上涨21.5%,升至163.37美元。

Okta的软件负责管理员工和客户登录企业应用的方式,这使其在身份安全市场上与微软的Entra ID套件及CyberArk直接竞争。由于凭据泄露是攻击者入侵组织最常见的途径之一,该领域一直是企业安全预算的重点,这也让投资者持续关注Okta的预订量和积压订单指标,以此判断需求状况。

Okta, Inc.(纳斯达克代码:OKTA)公布本季度调整后每股收益为1.05美元,高于0.96美元的市场共识预期。营收为8.05亿美元,同比增长10.6%,超过分析师预期的7.93亿美元。

预订表现尤为突出。Okta创下有记录以来非第四财季最强的预订表现,同时当前剩余履约义务(cRPO)同比增长14.1%,较上一季度加速近2个百分点。cRPO受到密切关注,因为它往往领先于营收增长,这一加速让分析师有理由预计相关势头将延续至第三财季。

Okta还将2027财年全年指引上调了相当于第二季度超预期幅度两倍的水平。该公司目前预计全年调整后每股收益为3.90至3.94美元,并给出第三财季每股收益指引为0.92至0.94美元。Okta的财年截至1月31日,因此本次公布的季度覆盖5月至7月,其第三财季将于10月31日结束,这是检验预订加速势头能否延续至实际业绩的下一个节点。

分析师上调目标价

这份财报引发了一轮目标价上调潮。Oppenheimer将目标价从170美元上调至190美元,并维持“跑赢大盘”评级。KeyBanc将目标价上调至190美元,理由是cRPO超出市场预期7,600万美元。RBC Capital将目标价定为195美元,DA Davidson也上调至190美元。

Bernstein将目标价从141美元上调至143美元,维持“跑赢大盘”评级,并指出在订阅业务增长和cRPO加速方面,本季度“终于展现出我们期待已久的东西”。Piper Sandler将目标价上调至160美元,Citi则将新目标价定为165美元。

该股目前的市场共识评级为“适度买入”,平均目标价为164.57美元。在覆盖Okta的分析师中,33位给予买入评级,9位给予持有评级。

Okta的毛利率为77%,市值为284亿美元。其50日移动均线位于139.27美元,12个月最高价为168.50美元。

内部人士持续减持

尽管分析师情绪乐观,公司内部人士一直在出售股票。过去90天内,内部人士出售了约165,000股股票,价值约2,180万美元。

首席财务官Brett Tighe于6月以117.25美元的均价出售了65,000股,内部人士Eric Kelleher同月以114.10美元的价格出售了近4,000股。这两笔交易均通过预先安排的10b5-1规则交易计划执行,该计划允许内部人士提前安排股票出售,旨在避免基于重大非公开信息进行交易。

机构投资者持有该公司86.64%的股份。第二季度,加州教师退休系统(California State Teachers Retirement System)增持超过13,000%,目前持有超过3,600万股,价值约49.5亿美元。

Okta的市盈率为119.13。InvestingPro的公允价值分析显示,该股在当前水平可能被高估。

该股12个月低点为62.66美元,经过周四的上涨,目前股价已达到该水平的两倍以上。

来源:CoinCentral