Раджив Джейн, председатель и главный инвестиционный директор GQG Partners, существенно изменил свою позицию по инвестициям в искусственный интеллект (ИИ), отказавшись от прежнего скептического взгляда на сектор, сообщает Bloomberg.

Смена позиции Джейна указывает на новую уверенность в технологиях, связанных с ИИ, и стала заметным отходом для известного управляющего, чья компания ранее избегала инвестиций в ИИ, даже сталкиваясь с оттоком клиентских средств и слабыми показателями. Ранее Джейн характеризовал сделку по ИИ как «пузырь доткомов на стероидах», ссылаясь на ажиотаж вокруг интернет-акций конца 1990-х годов, закончившийся болезненным обвалом рынка.

Предыстория

GQG Partners — глобальная управляющая компания, основанная Джейном в 2016 году после многолетней работы в Vontobel Asset Management, известна своим подходом к инвестициям в качественный рост — стратегией, отдающей предпочтение компаниям с устойчивой прибылью и дисциплинированными оценками, а не спекулятивным темам, движимым нарративами. Осторожная позиция Джейна в отношении ИИ выделялась на фоне того, как технология в последние годы привлекала значительные инвестиции как на публичных рынках акций, так и в частных.

Его разворот совпадает с более широким рыночным оптимизмом в отношении ИИ и может повлиять на инвестиционные стратегии и оценки по всему сектору, учитывая, что его репутация инвестора с дисциплиной по оценке сделала его скептицизм по поводу ИИ одним из самых заметных контраргументов в этой сделке. Рыночное ценообразование указывает, что сдвиг Джейна может укрепить доверие к оценкам ИИ, потенциально затронув такие компании, как Anthropic.

Anthropic — базирующаяся в Сан-Франциско компания в области ИИ, основанная в 2021 году бывшими исследователями OpenAI, включая Дарио и Даниэлу Амодеи. Она разрабатывает семейство больших языковых моделей Claude. Компания получила многомиллиардные инвестиции от технологических компаний, включая Amazon и Google, названных в отчете её стратегическими партнерами — двух крупнейших операторов облачной инфраструктуры, лежащей в основе масштабной разработки ИИ.

За чем следить

Рынки, связанные с оценкой Anthropic, могут отреагировать на растущий оптимизм в секторе ИИ, о чем свидетельствует смена перспективы Джейна. Ключевые индикаторы включают потенциальные анонсы стратегических партнеров, таких как Amazon или Google, которые могут дополнительно укрепить перспективы оценки Anthropic. Наблюдателям стоит следить за любыми стратегическими инициативами или крупными контрактами, может получить Anthropic, поскольку они могут соответствовать сценариям оценки с результатом YES.