Firma private equity Trident Management wydaje się być jednym z pierwszych graczy skupujących małe firmy kurierskie i łączących je w jedną platformę zdolną zaoferować nadawcom większą gęstość i zasięg regionalny jako alternatywę dla dużych, tradycyjnych przewoźników paczkowych.

Wspierany przez Trident Priority Courier Experts, obsługujący klientów B2B w rejonie Minneapolis-St. Paul i górnego środkowego zachodu, ogłosił w zeszłym tygodniu przejęcie firm Priority Dispatch Inc. i Diamond Expedited — działających w środkowym zachodzie dostawców usług kurierskich tego samego dnia oraz przewozów ciężarówkami skrzyniowymi dla branży medycznej i e-commerce — a także z siedzibą w Atlancie Inpax Shipping Solutions.

Priority Dispatch została założona w Cincinnati w 1973 r. Diamond Expedited rozpoczęła działalność w rejonie Chicago w 1995 r. Obie firmy, zakupione od tej samej osoby, obsługują również Columbus, Cleveland, Dayton i Toledo w Ohio, Indianapolis, Detroit i Milwaukee. Łącznie zatrudniają 43 osoby i ponad 500 kierowców-independentnych kontrahentów, a ich łączny ruch dostawczy wynosi około 250 000 zamówień rocznie.

Inpax działa w siedmiu rynkach na południu USA, m.in. w Charlotte i Raleigh w Karolinie Północnej, w Tennessee, Karolinie Południowej i na Florydzie. Ze 75 pracownikami i ponad 335 operatorami-właścicielami realizuje ponad 400 000 zamówień rocznie. Oprócz odbioru i doręczeń e-commerce Inpax oferuje lokalny i regionalowy brokerage ciężarowy oraz przewozy naczepami.

Transakcje nastąpiły po grudniowym przejęciu przez Priority Courier Experts firmy Now Courier z Indianapolis z grudnia 2024 r. Łącznie roczna wielkość dostaw Priority Courier przekracza obecnie 1 milion przesyłek — to mniej więcej tyle, ile FedEx obsługuje w około 90 minut dziennie. To porównanie podkreśla lukę skali, jaka wciąż dzieli nawet szybko rosnące sieci regionalne od przewoźników ogólnokrajowych, dla których praca regionalna o wysokim standardzie obsługi tego samego dnia historycznie stanowiła mniejszą część portfela.

Przejęcia pogłębiają gęstość działalności Priority Courier Experts w środkowym zachodzie i dają jej przyczółek na południu kraju, natomiast przejęte firmy zyskują dostęp do większej sieci i dodatkowych zasobów wspierających rozwój. Logistyka medyczna zwykle pozwala osiągać wyższe stawki, a klienci z tej branży pozostają zazwyczaj przy dostawcach, którzy są w stanie sprostać ich wymaganiom co do terminowości doręczeń i zachowania integralności produktu w transporcie. Ta lojalność sprawia, że aktywa kurierskie ukierunkowane na sektor medyczny są częstym celem nabywców budujących platformy regionalne, co ilustruje transakcja Life Couriers opisana poniżej.

Trident współpracuje z Bluejay Capital, firmą inwestycyjną specjalizującą się w transportie i logistyce, która od przejęcia Priority Courier Experts w sierpniu 2023 r. sprawuje nadzór operacyjny nad spółką.

„Inpax to dokładnie taki dobrze zarządzany, kierowany przez założycieli biznes, jakich szukamy, aby uzupełnić platformę PCE. Kompetencje firmy w obszarze przewozów komercyjnych i paczkowych na południowym wschodzie natychmiast poszerzają ofertę PCE” — powiedział Garrett Anacker, principal w Bluejay Capital, w komunikacie prasowym.

Z siedzibą w Nowym Jorku Trident specjalizuje się w przejmowaniu małych firm z USA w trzech kluczowych sektorach: ochrony zdrowia, konsumenckim i przemysłowym, inwestując przede wszystkim w sprawdzone, rodzinne przedsiębiorstwa. Wiele z najdłużej działających kurierów regionalnych w USA to właśnie takie rodzinne lub founderskie firmy, które zazwyczaj sprzedają się, gdy pojawia się problem sukcesji — to jeden z powodów, dla których butikowi doradcy widzą poszerzające się grono potencjalnych kupujących krążących wokół sektora.

Aktywność transakcyjna w sektorze kurierów regionalnych była w ostatnich latach niewielka, jednak silnie rozdrobniona branża oraz rosnąca presja na zdobywanie konkurencyjnej skali czynią ją dojrzałą do konsolidacji — powiedział Alberto del Pilar, managing director w Butcher Joseph & Co., butikowej firmie inwestycyjnej wyspecjalizowanej w doradztwie dla firm należących do założycieli, rodzin i pracowników.

W 2025 r. z siedzibą w St. Louis Associated Couriers stała się częścią Life Couriers z siedzibą w Monachium w Niemczech. Life Couriers, specjalizująca się w przyspieszonej logistyce medycznej, została przejęta na początku tego miesiąca przez nowojorską firmę private equity JLL Partners.

„Grupa kupujących dobrze zarządzanych kurierów regionalnych szybko się poszerza, a operatorzy będący własnością założycieli na docelowych rynkach prawdopodobnie już teraz otrzymują przychodzące oferty. Po prostu nie było jeszcze” głośnej transakcji — wyjaśnił del Pilar w e-mailu.

Dlaczie to ważne: W branży kurierskiej ekspresowej istnieje przestrzeń do konsolidacji, a inwestorzy, właściciele i konkurenci uważnie obserwują każdą aktywność — a roll-upy takie jak ten PCE mogą wskazywać, jak ukształtuje się następna fala transakcji w sektorze kurierów regionalnych.

Źródło: FreightWaves