Brytyjski Financial Conduct Authority (FCA) wybrał pięć brytyjskich scale-upów do otrzymania rozszerzonego wsparcia regulacyjnego w ramach swojej Scale-up Unit, ponieważ nadzorca dąży do złagodzenia obciążeń zgodnościowych dla szybko rosnących firm.

Zilch, ClearScore, Modulr, Teya i Urban Jungle stały się pierwszymi spółkami nadzorowanymi wyłącznie przez FCA, które dołączyły do jednostki. Zapewnia ona każdej firmie dedykowany kontakt w FCA, pomagający w kwestiach regulacyjnych w miarę rozwoju działalności. Wsparcie obejmuje m.in. wprowadzanie nowych produktów oraz dostosowywanie się do zmieniających się zasad regulacyjnych. Pięć firm reprezentuje różne segmenty fintech skierowanego do konsumentów: kredyt buy now, pay later (Zilch), usługi oceny zdolności kredytowej i porównywania produktów finansowych (ClearScore), infrastrukturę płatności osadzonych (Modulr), płatności handlowe (Teya) oraz ubezpieczenia skierowane do niedostatecznie obsługiwanych najemców i młodych kierowców (Urban Jungle).

Philip Belamant, prezes i współzałożyciel Zilch, określił wybór spółki jako „recognition of what we've built” i wyraził nadzieję, że Zilch pomoże współkształtować to, jak regulacje ewoluują dla rozwijających się firm.

Ogłoszenie następuje w obliczu rosnącej presji na FCA ze strony rządu i branży, by uczynić Wielką Brytanię bardziej atrakcyjną jurysdykcją do budowania i skalowania firm z sektora usług finansowych, przy jednoczesnym zachowaniu ochrony konsumentów. Regulator od 2023 roku działa w ramach wtórnego celu wspierania wzrostu w Wielkiej Brytanii i międzynarodowej konkurencyjności, a następnie był wzywany do pokazania, jak to zobowiązanie przekłada się na praktyczne zmiany, a nie jedynie na łagodniejsze regulacje. Ta presja ma szczególne znaczenie, gdy Londyn rywalizuje z Amsterdamem, Paryżem i Frankfurtem o notowania fintechów i finansowanie venture po Brexicie.

Jessica Rusu, chief data, information and innovation officer w FCA, powiedziała, że „high-growth firms play a vital role” w gospodarce, dodając, że regulator chce, aby Wielka Brytania pozostała jednym z najlepszych miejsc do zakładania i skalowania firmy świadczącej usługi finansowe.

W ramach programu każda uczestnicząca firma otrzymuje dedykowany kontakt regulacyjny oraz wsparcie w procesach regulacyjnych i nadchodzących zmianach polityki.

Wcześniejsza grupa, przyjęta w lutym, obejmowała sześć spółek nadzorowanych wspólnie przez FCA i Prudential Regulation Authority Banku Anglii: Allica Bank, ClearBank, Monument, Nottingham Building Society, OakNorth i Zopa.

Wzrost napędzany przy jednoczesnym zaostrzaniu nadzoru

Bliższa relacja z FCA nie oznacza jednak mniejszej kontroli nad uczestniczącymi firmami. Ogłoszenie zbiegło się z zaostrzaniem zasad przez nadzorcę w częściach rynku finansów konsumenckich, w tym w sektorze buy now, pay later, w którym Zilch jest jednym z głównych graczy. Sektor ten ma zostać objęty regulacjami FCA po obawach, że klienci mogą zaciągać długi bez ochrony, jaka obowiązuje w przypadku tradycyjnych form pożyczania.

Zilch od lat współpracuje z FCA, między innymi w ramach tzw. regulatory sandbox, która pozwala firmom testować nowe produkty finansowe pod nadzorem regulatora.

„We've never shied away from engaging with regulation,” powiedział Belamant, dodając, że współpraca z FCA była „to our benefit”.

Myles Stephenson, prezes Modulr, powiedział, że „strong collaboration between industry and the FCA is critical”, jeśli firmy mają nadal inwestować i rozwijać się w Wielkiej Brytanii.

Stephenson powiedział City AM: „While we are also expanding in global markets like the US, it was initial UK growth and investment that allowed us to do this, and we remain focused on the continued scaling and success of our UK business.”

Sam FCA przyznał, że szybki wzrost może generować ryzyko. Ustalenia opublikowane wraz z poniedziałkowym ogłoszeniem, pochodzące z wcześniejszego pilotażu z udziałem 15 szybko rosnących firm, wskazały, że przedsiębiorstwa muszą odpowiednio wcześnie wzmacniać zarządzanie i kontrole ryzyka, aby nadążyć za ekspansją.

Teya, założona w 2019 roku, pokazuje skalę, jaką firmy mogą osiągnąć przed wejściem do programu. Spółka płatnicza podaje, że obsługuje obecnie ponad 75,000 firm na dziewięciu europejskich rynkach, w tym ponad 30,000 w Wielkiej Brytanii, i zatrudnia około 1,500 osób.

Od uruchomienia różnych programów innowacyjnych FCA wsparł ponad 1,000 rozwijających się firm.