Super Micro-aandeel stijgt 9% nadat Cisco zijn AI-serverracks aan het portfolio toevoegt
Belangrijkste punten
- •Cisco is van plan Supermicro’s rack-scale AI-systemen vanaf oktober 2026 commercieel aan te bieden als onderdeel van Secure AI Factory met NVIDIA.
- •SMCI steeg op 25 augustus 9,35% naar $38,46, wat Supermicro ongeveer $2 miljard aan marktwaarde opleverde in één sessie.
- •Supermicro rapporteerde voor het vierde fiscale kwartaal een omzet van $11,1 miljard, een stijging van 93%, en zei dat meer dan 80% van de omzet nu uit AI-gerelateerde orders komt.
- •Het management gaf voor fiscaal 2027 een omzetverwachting van tussen $65 miljard en $72 miljard.
- •Het bedrijf blijft geconfronteerd met governancezorgen en een exportonderzoek in Taiwan, wat heeft bijgedragen aan volatiliteit in het aandeel.
Super Micro Computer kreeg een marktbewegende steunbetuiging nadat Cisco Systems zei dat het Supermicro’s high-density, met vloeistof- en luchtgekoelde rack-scale AI-servers zal integreren in zijn Secure AI Factory-platform. SMCI-aandelen stegen op 25 augustus 9,35% en sloten op $38,46, waarmee ongeveer $2 miljard aan marktwaarde werd toegevoegd in één handelsdag.
Wat de Cisco-deal inhoudt
Cisco zei dat het van plan is om Supermicro’s rack-scale systemen vanaf oktober 2026 commercieel aan te bieden als onderdeel van zijn Secure AI Factory met NVIDIA. De architectuur ondersteunt NVIDIA’s Vera Rubin NVL72- en HGX Rubin NVL8-platforms en is NCP-conform, wat betekent dat deze voldoet aan de standaarden die vereist zijn voor high-performance cloudimplementaties. De beoogde klanten omvatten ondernemingen, neocloud-providers en soevereine cloud-operators.
Vloeistofkoeling is een belangrijk onderdeel van het aanbod. Nu AI-racks per unit boven 100 kilowatt uitkomen, schiet traditionele luchtkoeling tekort en wordt thermisch beheer een centrale vereiste voor grootschalige implementaties. Supermicro heeft zich gepositioneerd als een leider in vloeistofkoeling voor deze configuraties met hoog vermogen, en juist die capaciteit vormt een kernonderdeel van wat Cisco overneemt.
Supermicro’s AI-gedreven omzetgroei
Het bedrijf rapporteerde voor het vierde fiscale kwartaal een omzet van $11,1 miljard, een stijging van 93%, met brutomarges van 17,5%. Meer dan 80% van Supermicro’s omzet komt nu uit AI-gerelateerde orders. Het bedrijf levert rack-scale systemen die compatibel zijn met chips van NVIDIA, AMD en Intel.
Het management heeft een omzetprognose afgegeven voor fiscaal 2027 van tussen $65 miljard en $72 miljard.
Governance- en regelgevingszorgen blijven bestaan
Het bedrijf werd ook geconfronteerd met governancezorgen en een exportonderzoek in Taiwan, die beide hebben bijgedragen aan aanzienlijke volatiliteit in het aandeel. Met $38,46 ligt SMCI nog altijd ver onder de toppen die het bereikte tijdens de eerste AI-infrastructuurhausse.
Beleggers die de omzetverwachting van $65 miljard tot $72 miljard afwegen tegen de lopende onderzoeken zullen zowel het opwaartse potentieel als het risico moeten meenemen in de waardering.
Wat dit betekent voor de AI-infrastructuurmarkt
Cisco’s stap naar AI rack-scale systemen via Supermicro zet concurrenten zoals Dell Technologies, Hewlett Packard Enterprise en Lenovo onder druk, die allemaal in deze markt actief zijn. De commerciële lancering in oktober 2026 betekent dat de markt binnen twee maanden het eerste echte signaal over de vraag zal krijgen.
