ナイジェリア全土で数百万人に上る小規模事業者やインフォーマル部門の借り手は、過去に借り入れと返済を問題なく行ってきた実績があっても、従来の貸し手には評価が難しい存在であり続けている。障害となっているのは必ずしも借入活動の欠如ではなく、借り手の返済の継続性を示しうる取引の多くが、従来の金融機関が利用する正式な信用インフラの外側で行われているという事実である。

確立されたクレジットファイル、証明可能な収入、担保、その他の従来型の記録がない場合、こうした借り手は他处で信用を求める際に評価が難しいままとなり得る。貸し手にとってその結果は「可視性の問題」である。実際には存在する活動が、信用判断の基礎となる記録に反映されていないのである。

このギャップについて、ナイジェリアの貸付企業Regxtaの最高技術責任者(CTO)であるモーゼス・オビカ(Moses Obika)氏は、返済データが、金融サービスから取り残された借り手を信用システムにとって可視的な存在にする別の手段になり得ると述べた。

「金融サービスから取り残された借り手の多くは、必ずしも借り入れや返済をしたことのない人々ではありません」とオビカ氏は述べた。「問題は、その返済履歴の多くが、従来の貸し手が利用できる形では見えないことです。その履歴が適切に記録されれば、より多くの人々を信用システムにつなげる助けになる可能性があります。」

同氏の見解では、従来型の信用記録を持たずにスタートする借り手も、借入と返済が一貫して記録されていれば、時間をかけて有用な金融履歴を築くことができる。それにより、貸し手は過去の借入行動に関する情報がほとんどないまま各申込を評価するのではなく、顧客が過去の信用をどう扱ってきたかの証拠を得られると同氏は主張する。

Regxtaの融資事業から得た教訓

この視点は、オビカ氏がRegxtaで取り組んできた業務に根ざしている。同社は、財務書類が限られた状態で来店することの多い顧客にサービスを提供する融資事業の基盤技術の開発に、同氏が携わってきた。

Regxtaは2018年にThe Bells Dynamic Optionとして貸付事業を開始し、2021年にブランドを変更した。それまでにすでに顧客、現場エージェント、稼働中の貸出帳簿を抱えていた。オビカ氏は同年8月に契約エンジニアとして入社したが、当時は融資業務の多くがまだ手作業で管理されていた。

「私がRegxtaに入社したときは、アプリもウェブプラットフォームも何もありませんでした」と同氏は述べた。「融資は実在し、顧客もエージェントも実在しましたが、信頼できる形で記録されているものはほとんどありませんでした。信用スコアリングを考える前に、まず貸出帳簿を見える化する必要があったのです。」

信頼できる中央記録の欠如は、同氏がこの役割で直面した主要な問題の一つだった。借入と返済に関する一貫した情報がないため、個々の借り手が時間とともにどのようにパフォーマンスを発揮しているかについても、利用可能なデータが少なかった。

貸出帳簿のデジタル化

オビカ氏が2022年9月にRegxtaの最高技術責任者に就任すると、これらの記録を単一のシステムに統合することを目的としたデジタル融資プラットフォームの開発を主導し始めた。同プラットフォームは2023年10月に稼働した。

その後約3年で、Regxtaは同システムを通じて10万件以上の融資が処理され、3万5,000人の顧客が登録され、累計融資額が100億ナイラ(₦)を超えたと報告している。

同社によると、初めてRegxtaに接触する際に公式身分証明書を持たない顧客は約80%に上り、多くは確立されたクレジットファイル、給与明細、従来型の担保も保有していない。この顧客層は、問題の核心にある類ギャップを如実に示している。実態としては存在する金融活動が、従来の貸し手が信用判断の際に依拠するシステムには反映されていないのである。

融資プロセスでは、新規顧客が少額から始め、その後の返済を通じて記録を積み上げることができる。時間の経過とともに、こうした活動は借り手が信用をどう扱っているかについての更多信息を提供する。

「従来のクレジットファイルを持たずにスタートする人でも、返済が成功するたびにその借り手に関する情報が追加されます」とオビカ氏は述べた。「その情報が一貫して記録されるほど、信用判断を行う際にその人が見えない存在である度合いは減っていきます。」

返済履歴の認知を求める提言

オビカ氏にとって、Regxtaが約3年間にわたって記録してきた数字は、融資量の指標にとどまらない。それらは、従来は容易に評価できる形では存在しなかった返済履歴を生み出している数千人の借り手をも意味している。

さらに同氏は、貸し手が信頼できる返済記録を活用できれば、従来型のクレジットファイルを持たない借り手が、自身の信用管理能力を示す別の手段を得られると主張する。これは、金融活動が融資判断に伝統的に使われる書類を生み出さないことがある、インフォーマル部門の労働者や零細事業者にとって特に重要になり得る。

正式な雇用記録、担保、既存のクレジットファイルのみに頼るのではなく、貸し手は顧客を評価する際に、記録された借入と返済の履歴も考慮できる。繰り返し借入と返済に成功してきた借り手にとって、こうした記録は、新しい貸し手に接触するたびにゼロから出発する可能性を減らしうるとオビカ氏は主張する。

「一貫して借り入れと返済を行ってきた人がいれば、その履歴には相応の価値があるはずです」と同氏は述べた。「返済データは、より多くの金融サービスから取り残された借り手が、より広い信用システムに認められる記録を築く助けになり得ます。」

こうして構築された履歴が、単一の貸し手の貸出帳簿にとどまらず、より広い信用インフラ全体で認知されるようになるかどうかは、依然として未解決の問いである。

本記事はTechNext24が公開した報道に基づくものであり、原文はTechNext24で閲覧できる。