アルゴリズム取引技術を開発するソフトウェア企業FutureHedgeは、ルールベースの手法を用いて7,000銘柄を超える米国上場株式を評価・監視するシステム「Prime Stocks」の提供開始を発表しました。

Prime Stocksは、幅広い米国株式ユニバースに対して単一の一貫した選定・監視プロセスを適用します。システムは成長性、モメンタム、機関投資家の市場活動などの要素に基づいて企業を評価し、条件を満たした投資機会を監視対象ユニバース内の他の銘柄と比較します。今回の発表は、機関系クオンツファームで長年活用されてきたシステマティックなルールベース取引が、ソフトウェアプラットフォームや自動化戦略サービスを通じて個人投資家にもますます利用しやすくなっている中で実現したものです。

システマティックな銘柄選定

Prime Stocksは、アクティブな銘柄選定に関わる複数のプロセスを自動化するよう設計されています。ポジションがシステムのプログラムされた基準を満たすと、テクノロジーはそのポジションを取得して監視できます。ポジションを支える条件が変化した場合、システムは当該ポジションを決済するか、他の条件を満たす投資機会に資金を配分できます。

FutureHedgeによれば、ポジションの平均保有期間は過去において約14日でした。本戦略はロングオンリーのアプローチとして設計されており、レバレッジ、空売り、信用取引、オプション、デリバティブは使用しません。

このテクノロジーは、クライアントが管理する証券口座を通じて機能します。FutureHedgeは、クライアントに投資資金を会社管理のファンドへ移管することを求めません。資産の保管は証券会社が行い、FutureHedgeはプログラムされた戦略を実行するためのテクノロジーを提供します。この保管構造は、投資家が通常、企業が運用するファンドに直接資金を委託する従来のヘッジファンドとは異なるものです。

過去のパフォーマンスデータ

FutureHedgeによれば、Prime Stocksのパフォーマンスデータは2020年8月まで遡ります。同社が公表した数値では、年間パフォーマンスは2021年が81.3%、2022年が8.6%、2023年が41.4%、2024年が46.8%、2025年が32.8%となっています。

また同社は、2026年の年初来パフォーマンスが約32.7%、提示された過去期間全体の累積パフォーマンスが約868%であると報告しています。

FutureHedgeは、S&P 500が18.1%下落した2022年に、本戦略が8.6%のリターン（報告値）を記録したと指摘しています。過去のパフォーマンスは将来の成果を保証するものではなく、報告された数値は手法、前提条件、適用される開示事項と併せて確認する必要があります。この種の報告数値は通常、執行、手数料、タイミングに関する特定の前提に基づいて作成されており、独立した検証済みの結果については発表内容では言及されていません。

証券口座の構造

Prime Stocksは、クライアントが投資資金を直接FutureHedgeに預けることを必要としない設計となっています。クライアントは証券口座の所有権と管理権を保持し、自分の証券会社を通じて口座のポジションを直接監視できます。

システムは、既存の証券口座構造を維持しながら、プログラムされたルールに従ってポジションの選定、監視、ローテーションを自動化することを目的としています。

テクノロジーと市場カバレッジ

FutureHedgeは、一貫したプロセスを用いて大量の米国上場株式を評価するためにPrime Stocksを開発しました。同社によれば、システムは7,000銘柄を超える株式を監視し、プログラムされた手法に基づいて潜在的なポジションを評価します。

Prime StocksはFutureHedgeのプラットフォームを通じて利用可能であり、システム、その手法、過去のパフォーマンスに関する情報が提供されています。