I futures sul Nasdaq stanno testando il limite superiore del canale discendente che contiene il prezzo da giugno, sottoponendo il recente breakout a un esame diretto. Con l'NQ in scambio vicino a 29.616, la questione chiave è se l'area 29.500-29.600 agisca ora da supporto o se il prezzo rientri nel canale.

Punti chiave per i trader sul Nasdaq

• Scenario costruttivo: l'NQ rimane sopra il canale e riprende il movimento al rialzo.
• Rischio principale: una chiusura giornaliera di nuovo all'interno del canale segnalerebbe un breakout fallito.
• Test al rialzo: la recente area di resistenza 30.000-30.200.
• Rischio al ribasso: un breakout fallito potrebbe esporre 29.000, seguito da 28.700-28.800.

Perché questa retest del Nasdaq è importante (grafico giornaliero NQ)

L'NQ ha rotto al rialzo la trendline discendente dopo essersi ripreso con decisione dal minimo di fine luglio vicino a 27.250. Il prezzo è ora tornato su quella stessa trendline, creando un classico test di breakout. Il canale stesso raffigura la sequenza di massimi e minimi decrescenti che ha caratterizzato i futures sul Nasdaq da giugno, quindi questa retest riguarda direttamente la questione se quel trend ribassista sia stato rotto in modo decisivo o solo interrotto.

Una retest riuscita si verifica quando la precedente resistenza diventa supporto: gli acquirenti intervengono per difendere la trendline, il prezzo rimane sopra di essa e il mercato ricomincia a muoversi al rialzo. Un breakout fallito avrebbe un aspetto diverso. L'NQ rientrerebbe nel canale e vi rimarrebbe, intrappolando potenzialmente i trader che hanno acquistato il movimento iniziale sopra la resistenza.

È importante notare che la candela giornaliera corrente è ancora aperta. Un movimento temporaneo intorno alla trendline non è sufficiente a risolvere la questione. La chiusura giornaliera, seguita dalla reazione del prezzo nella sessione successiva, dovrebbe fornire indicazioni più utili.

Livelli dei futures sul Nasdaq da monitorare: cosa confermerebbe ciascuno scenario?

Il mantenimento sopra 29.500-29.600, soprattutto dopo un breve rientro e una successiva ripresa, rafforzerebbe l'idea che si tratti di una retest sana. Gli acquirenti potrebbero quindi attaccare l'area di resistenza 30.000-30.200, con il massimo principale vicino a 30.975 rilevante solo se quell'area verrà superata.

Una chiusura giornaliera decisamente di nuovo al di sotto del canale sposterebbe l'interpretazione verso un breakout fallito. Ciò non garantirebbe un forte ribasso, ma indebolirebbe la ripresa e aumenterebbe la probabilità di un'altra rotazione verso supporti più bassi.

Al di là del grafico stesso, il calendario di breve periodo fornisce i prossimi appuntamenti in agenda, tra cui i risultati retail fondamentali segnalati nella copertura correlata qui sotto, insieme ai movimenti dei rendimenti Treasury e del petrolio greggio che gli analisti di investingLive stanno monitorando sui mercati.

Questa analisi si basa sui futures sul Nasdaq: l'NQ, il contratto E-mini Nasdaq-100 negoziato su CME Globex. L'indice sottostante Nasdaq-100 è dominato dai grandi nomi tecnologici, lo stesso gruppo che ha guidato il ritiro nella copertura citata qui sotto, quindi l'ambiente di rendimenti elevati ivi descritto è lo sfondo contro cui si sta svolgendo questo test di breakout. I trader che utilizzano QQQ, CFD o opzioni dovrebbero considerare questi livelli come riferimenti di struttura di mercato, poiché i prezzi differiscono tra gli strumenti. Ulteriori aggiornamenti sui grafici del Nasdaq sono disponibili nell'archivio di analisi tecnica del Nasdaq di investingLive.

Copertura di mercato correlata

investingLive sta inoltre monitorando il breakout esplosivo del profilo di volumi di Ethereum lungo il suo range di sei mesi, mentre l'appetito di rischio sul crypto in senso ampio si espande oltre la spinta di Bitcoin verso la zona dei 70.000 dollari.

Nel frattempo, i mercati azionari stanno affrontando venti contrari derivanti dai rendimenti elevati. Greg Michalowski di investingLive.com ha osservato che i principali indici azionari USA si sono ritirati dai massimi record tra il rialzo dei prezzi del greggio e l'aumento dei rendimenti Treasury. Tale pressione si è protratta nelle negoziazioni successive, come evidenziato da Justin Low di investingLive.com, secondo cui i futures USA sono scesi leggermente con il settore tecnologico e i produttori di chip a guidare il ritiro in vista dei risultati retail fondamentali.

Le negoziazioni sono a vostro rischio. Il segnale importante non è il semplice tocco della trendline, ma se gli acquirenti riusciranno a difenderla.