Le azioni Metaplanet sono rimbalzate il 2 novembre dopo che la società giapponese di tesoreria in Bitcoin ha reso noto ulteriori riacquisti di azioni, insieme a un rimborso anticipato del debito e a piani di finanziamento revisionati per ulteriori acquisti di Bitcoin. Il titolo è salito da un minimo di ¥238 a una chiusura a ¥250, con un guadagno del 2,46%, nonostante Bitcoin sia rimasto sotto gli 80.000 dollari. L'annuncio ha aiutato il titolo a recuperare parte delle perdite recenti, sebbene i segnali dei grafici suggeriscano che sia Bitcoin sia le azioni Metaplanet siano ancora in ritracciamento.

25 Miliardi di Yen Riacquistati, Annunciato un Programma Più Ampio da 60 Miliardi

La società ha riferito di aver riacquistato ¥25,27 miliardi di proprie azioni fino a ottobre. Allo stesso tempo, ha annunciato un nuovo programma di riacquisto del valore di ¥60 miliardi, che eliminerà circa 200 milioni di azioni — una riduzione pari a circa il 16% delle 1,28 miliardi di azioni attualmente in circolazione. Il riacquisto arriva mentre la società lavora per contrastare la pressione sulle proprie azioni derivante dalla discesa di Bitcoin sotto la soglia degli 80.000 dollari.

I riacquisti di azioni sono generalmente considerati di supporto per il titolo di una società perché riducono il numero di azioni in circolazione, il che in teoria aumenta l'utile per azione. Sono inoltre considerati l'opposto della diluizione — una forza che ha aumentato costantemente il numero di azioni in circolazione di Metaplanet da 76,2 milioni nel 2022 a 1,28 miliardi. In questo contesto, la società finora ha ridotto le proprie azioni in circolazione di oltre 96,4 milioni.

Il Secondo Maggiore Detentore di Bitcoin Affronta la Debolezza del Mercato

Metaplanet, una delle principali società giapponesi di tesoreria in Bitcoin, è diventata il secondo maggiore detentore di Bitcoin, con 44.000 monete attualmente valutate oltre 3,38 miliardi di dollari.

Il titolo ha aperto la settimana in ribasso, scivolando a ¥238 — il livello più debole dal 18 settembre e un calo del 33,4% dai massimi di settembre. Il ritracciamento iniziale è derivato dalla persistente debolezza di Bitcoin. La criptovaluta era scambiata a 77.780 dollari, in calo dell'11% rispetto al punto più alto di settembre, ed è rimasta sotto gli 80.000 dollari da quando l'hack da 6,3 miliardi di dollari a Binance ha causato perdite per miliardi di dollari.

Poiché queste società di tesoreria detengono Bitcoin come principale attività di riserva, la performance delle loro azioni è strettamente legata al prezzo di mercato della moneta — ecco perché le società di tesoreria in Bitcoin tendono a sottoperformare il mercato più ampio ogni volta che la moneta è in calo. Nel caso di Metaplanet, il valore delle sue partecipazioni è sceso da 3,8 miliardi di dollari a settembre agli attuali 3,38 miliardi.

Bitcoin a Rischio di Ulteriori Ribassi

Un rischio chiave per le azioni Metaplanet è che Bitcoin stesso rimanga vulnerabile a ulteriori ribassi. L'analisi dei grafici mostra che la moneta ha aperto con un gap al ribasso il 29 ottobre dopo l'hack di Binance ed è poi entrata in una fase di consolidamento poco sopra il livello di ritracciamento di Fibonacci al 38,2%. La criptovaluta è inoltre rimasta sotto la sua media mobile esponenziale a 50 giorni (EMA) e l'indicatore Supertrend, formando al contempo un pattern bearish flag.

Questo scenario indica un potenziale calo verso il livello di ritracciamento del 50% a 72.380 dollari, circa il 7,13% sotto il livello attuale. Tale declino ridurrebbe il valore delle partecipazioni in Bitcoin di Metaplanet dagli attuali 3,38 miliardi a 3,18 miliardi di dollari.

La prossima reazione di Bitcoin potrebbe arrivare con i prossimi dati sui nonfarm payrolls (NFP) statunitensi e le elezioni di metà mandato. Se i Democratici vincessero sia il Senato sia la Camera dei Rappresentanti, il CLARITY Act non verrebbe approvato. Una vittoria completa significherebbe anche probabilmente più indagini sulle attività di Trump. Per gli azionisti di Metaplanet, questi appuntamenti del calendario rappresentano anche punti di controllo per il titolo, poiché il valore della tesoreria di 44.000 monete della società si muove con il prezzo di Bitcoin.

Le Azioni Metaplanet Vicine a un Breakout Ribassista

Anche gli indicatori tecnici suggeriscono che le azioni Metaplanet potrebbero essere sull'orlo di un breakout ribassista nel breve termine. Il grafico giornaliero mostra che le azioni sono crollate negli ultimi mesi e sono scese sotto la media mobile a 50 giorni. Un esame più attento mostra che il titolo è scivolato anche sotto la linea di tendenza ascendente che collega i minimi da luglio di quest'anno — una linea di tendenza che forma il collo del pattern head-and-shoulders, un comune segnale ribassista.

Su questa base, le azioni sembrano destinate a continuare a scendere, potenzialmente verso il livello di supporto chiave di ¥200, che si trova circa il 20% sotto il livello attuale. Un movimento sopra il livello di resistenza di ¥260 invaliderebbe lo scenario ribassista e segnalerebbe ulteriori guadagni.

Questo articolo fornisce informazioni di mercato, non consulenza agli investimenti. Gli investimenti in azioni e criptovalute comportano volatilità e potenziali perdite.

Fonte: The Market Periodical — https://themarketperiodical.com/2026/11/02/metaplanet-stock-rises-as-%C2%A525b