Les taux hypothécaires ont augmenté pour une nouvelle semaine consécutive, atteignant leur plus haut niveau depuis environ 11 mois, selon les données publiées jeudi par Freddie Mac.

La dernière Primary Mortgage Market Survey de l'acheteur d'hypothèques sponsorisé par le gouvernement a montré que le taux d'intérêt moyen sur le prêt hypothécaire fixe de référence à 30 ans a augmenté à 6,58 % cette semaine, contre 6,55 % la semaine précédente. Le taux était dernièrement à 6,58 % le 21 août 2025. Au même moment il y a un an, le prêt hypothécaire fixe sur 30 ans affichait une moyenne de 6,74 %. Bien que nettement supérieurs aux creux records inférieurs à 3 % atteints en 2021, les taux dans la fourchette des 6 % moyens restent bien inférieurs aux sommets pluriannuels au-dessus de 7 % observés en 2023 et se rapprochent des moyennes à plus long terme qui prévalaient avant les années 2010.

« Le prêt hypothécaire fixe sur 30 ans a affiché une moyenne de 6,58 % cette semaine », a déclaré Sam Khater, économiste en chef de Freddie Mac. « À mesure que les conditions du marché continuent d'évoluer, les emprunteurs devraient garder à l'esprit que comparer plusieurs offres de taux hypothécaires peut faire une différence significative, leur permettant potentiellement d'économiser des milliers de dollars sur la durée du prêt. »

Le taux moyen sur un prêt hypothécaire fixe sur 15 ans a également légèrement augmenté, passant à 5,96 % contre 5,93 % une semaine plus tôt. Il y a un an, le prêt hypothécaire fixe sur 15 ans portait un taux moyen de 5,87 %.

Les taux hypothécaires sont influencés par un éventail de facteurs, notamment la politique de la Réserve fédérale et les développements géopolitiques. Bien que les décisions de taux d'intérêt de la Fed ne fixent pas directement les taux hypothécaires, les coûts d'emprunt pour les prêts immobiliers suivent de près le rendement des obligations du Trésor à 10 ans. Jeudi après-midi, le rendement du Trésor à 10 ans s'établissait à 4,699 %, en légère hausse par rapport aux niveaux récents.

Jeff DerGurahian, directeur des investissements et économiste en chef chez LoanDepot, a mis en garde les acheteurs contre toute tentative de synchroniser le marché des taux. « Alors que les taux hypothécaires restent élevés, les acheteurs auraient intérêt à se concentrer sur le coût total de la propriété immobilière plutôt que d'essayer de deviner où se situeront les taux dans quelques mois », a-t-il déclaré.

DerGurahian a également pointé les pressions macroéconomiques concurrentes qui façonnent actuellement l'évolution des taux : « Le tiraillement entre l'inflation et le renouveau du conflit entre les États-Unis et l'Iran se reflète dans les taux actuels, car la hausse des prix du pétrole soulève des inquiétudes quant à la possibilité que des coûts énergétiques élevés se répercutent sur les futures lectures de l'inflation. »

Les dernières données hypothécaires arrivent dans un contexte de conditions légèrement améliorées pour les acheteurs immobiliers, dont beaucoup sont restés en attente alors que des stocks restreints ont maintenu des prix de l'immobilier élevés tandis que les taux hypothécaires sont restés relativement stables. Un facteur clé derrière la pénurie persistante de logements est ce qu'on appelle l'effet de verrouillage : de nombreux propriétaires ont obtenu des prêts hypothécaires à des taux inférieurs à 4 % — et dans certains cas inférieurs à 3 % — pendant l'environnement de taux bas de l'ère pandémique, et vendre signifierait renoncer à ces taux avantageux pour des coûts d'emprunt nettement plus élevés lors d'un nouvel achat.

Realtor.com a récemment publié une mise à jour à mi-année de ses prévisions pour le marché immobilier de 2026, estimant que la croissance des prix de l'immobilier ralentira à 1,2 % pour l'année. Ce rythme est inférieur aux prévisions initiales de la plateforme et se situe en dessous du taux d'inflation actuel, ce qui signifie que les prix de l'immobilier baisseraient effectivement en termes réels, ajustés à l'inflation.