Legisladores del Reino Unido advierten que las restricciones bancarias podrían frenar el crecimiento de la industria cripto

Los legisladores británicos advierten que la reticencia de los bancos a prestar servicios a empresas de criptomonedas podría convertirse en uno de los obstáculos más importantes para el crecimiento de la industria de activos digitales del Reino Unido.

La advertencia llega mientras el Reino Unido avanza hacia un nuevo marco regulatorio para los cryptoassets y busca consolidar su posición como centro global de finanzas digitales, una ambición que adquiere especial relevancia tras la salida de Gran Bretaña de la Unión Europea, lo que ha aumentado la necesidad de que Londres demuestre su competitividad como centro financiero independiente.

Según el Financial Times, un grupo multipartidario de parlamentarios británicos ha expresado preocupación por las dificultades persistentes que enfrentan las empresas de criptomonedas al intentar abrir o mantener cuentas bancarias. Los legisladores han pedido a las principales instituciones financieras que expliquen sus políticas hacia los negocios cripto, argumentando que las empresas legítimas no deberían ser privadas de servicios bancarios esenciales solo por operar en el sector de activos digitales.

El tema ha ganado relevancia mientras el Reino Unido se prepara para introducir un régimen regulatorio más amplio para los cryptoassets. Legisladores y representantes de la industria advierten que las empresas enfrentan una posible contradicción: se espera que se conviertan en entidades reguladas mientras, al mismo tiempo, luchan por acceder a la infraestructura financiera tradicional necesaria para operar.

La evolución también fue cubierta por medios de la industria cripto, incluido Cointelegraph, lo que pone de relieve el debate cada vez más intenso sobre el llamado crypto debanking en el Reino Unido.

El acceso bancario se convierte en un tema central

Para cualquier empresa financiera, el acceso a servicios bancarios es fundamental. Las empresas necesitan cuentas bancarias para pagar a sus empleados, liquidar facturas, gestionar impuestos, recibir pagos de clientes e interactuar con otras instituciones financieras. Las empresas cripto no son una excepción.

Los legisladores informan que algunas empresas de activos digitales han enfrentado dificultades para obtener o mantener relaciones bancarias. En ciertos casos, según los informes, las compañías se han enfrentado a restricciones en transacciones relacionadas con plataformas de criptomonedas. Otras han tenido dificultades para conservar relaciones bancarias ordinarias a pesar de operar negocios legítimos.

El asunto ha atraído ahora la atención del Crypto and Digital Assets All-Party Parliamentary Group (APPG) de Gran Bretaña, que examina si las prácticas bancarias actuales son apropiadas. El grupo inició una investigación en julio para recabar pruebas de empresas cripto, bancos, compañías de pagos y otras partes interesadas, abarcando tanto el acceso a servicios bancarios como las restricciones impuestas a transacciones relacionadas con cripto.

Los legisladores cuestionan las restricciones generales

La principal preocupación entre los legisladores es si los bancos toman decisiones caso por caso o si aplican restricciones amplias a las empresas simplemente por operar en el sector de las criptomonedas.

Los bancos han argumentado que las criptomonedas presentan riesgos particulares, entre ellos fraude, estafas, lavado de dinero, volatilidad del mercado y la posibilidad de que los clientes sufran pérdidas sustanciales. Estas preocupaciones no son nuevas: las instituciones financieras han pasado años desarrollando marcos de gestión de riesgos en torno a los activos digitales, especialmente tras grandes fallas en la industria cripto, como el colapso del exchange FTX en noviembre de 2022, que provocó pérdidas de miles de millones de dólares para clientes e intensificó el escrutinio sobre los negocios de activos digitales en todo el mundo.

Sin embargo, los legisladores sostienen que las restricciones generales podrían generar consecuencias no deseadas. Si las empresas legítimas no pueden acceder a la infraestructura bancaria básica, podrían verse obligadas a trasladar sus operaciones al extranjero o a depender de proveedores financieros menos consolidados. Eso podría debilitar la ambición del Reino Unido de convertirse en un centro global líder de activos digitales.

El gobierno del Reino Unido reconoce el problema

El gobierno británico ya ha reconocido que las empresas cripto enfrentan dificultades para obtener servicios bancarios. En una respuesta parlamentaria por escrito a principios de este año, el gobierno indicó que conocía los retos a los que se enfrentan las firmas de cryptoassets y que estaba dialogando con el sector sobre el asunto.

El gobierno también subrayó que las decisiones sobre la provisión de servicios bancarios son en gran medida determinaciones comerciales tomadas por instituciones financieras individuales. Al mismo tiempo, los funcionarios afirmaron que las empresas deben ser tratadas con equidad.

Esta postura adquiere especial relevancia mientras Gran Bretaña desarrolla su nuevo régimen regulatorio para cryptoassets. Bajo el marco previsto, las empresas que ofrezcan servicios cripto regulados deberán obtener autorización de la Financial Conduct Authority (FCA). El gobierno ha indicado que no esperaría que las empresas cripto debidamente autorizadas enfrenten restricciones de los bancos simplemente por pertenecer a la industria de activos digitales.

La regulación podría reconfigurar el debate bancario

El próximo marco cripto del Reino Unido podría alterar de forma fundamental la relación entre los bancos y las empresas de activos digitales. Las empresas cripto sostienen con frecuencia que la reticencia de los bancos a trabajar con el sector se debe en parte a la incertidumbre regulatoria.

Si existen reglas claras que rijan a los exchanges de criptomonedas, brokers, custodios y otros proveedores de servicios, los bancos podrían tener más confianza para prestar servicios. Una empresa regulada podría demostrar que cumple requisitos específicos relacionados con la protección del cliente, controles contra el lavado de dinero, gobernanza e información financiera, lo que simplificaría las evaluaciones de riesgo para las instituciones financieras tradicionales.

No obstante, la regulación por sí sola puede no resolver el problema. Los bancos seguirán teniendo sus propias políticas de gestión de riesgos y consideraciones comerciales.

Por qué los bancos siguen siendo cautelosos

Los bancos tradicionales tienen razones sólidas para abordar las criptomonedas con cautela. Los mercados de activos digitales pueden experimentar una volatilidad extrema de precios, y los exchanges de criptomonedas pueden procesar grandes volúmenes de transacciones en periodos cortos, lo que genera desafíos para los sistemas de monitoreo y cumplimiento.

Los bancos también son responsables de identificar transacciones sospechosas y evitar que su infraestructura se utilice para delitos financieros. El fraude sigue siendo una preocupación importante: los consumidores han perdido sumas significativas a través de estafas cripto, esquemas de inversión falsos y plataformas fraudulentas. Los bancos sostienen que las restricciones sobre ciertas transacciones cripto ayudan a proteger a los clientes de esos riesgos.

El desafío consiste en determinar dónde termina la gestión legítima del riesgo y dónde comienzan las restricciones excesivas a nivel sectorial.

Las empresas cripto sostienen que el terreno no es parejo

Las empresas de activos digitales argumentan que cada vez se les exigen estándares similares a los aplicados a las empresas financieras tradicionales. Afirman que, una vez que una compañía está debidamente regulada y en cumplimiento, debería poder obtener servicios bancarios básicos en términos comerciales.

Este argumento tiene especial fuerza para los negocios que han invertido de forma considerable en infraestructura de cumplimiento. Una empresa cripto con licencia puede mantener procedimientos contra el lavado de dinero, sistemas de conocimiento del cliente, controles internos y requisitos de información financiera. Si esa empresa aún no puede obtener una cuenta bancaria simplemente por operar en el sector cripto, los legisladores dicen que la situación merece escrutinio.

El riesgo de empujar a las empresas al exterior

Una de las principales preocupaciones es que las restricciones bancarias podrían impulsar a las empresas cripto a salir del Reino Unido.

La industria de activos digitales es altamente global. Una empresa blockchain puede, a menudo, establecer operaciones en otra jurisdicción si considera que el entorno regulatorio y bancario es más favorable.

Si las empresas británicas no pueden obtener servicios financieros básicos, podrían optar por jurisdicciones donde los bancos estén más dispuestos a trabajar con firmas de activos digitales. Eso podría traducirse en pérdida de inversión, empleo e ingresos fiscales para el Reino Unido, y también podría debilitar la posición de Londres como centro financiero global.

La ambición británica de convertirse en un centro cripto

El gobierno del Reino Unido ha expresado repetidamente su interés en desarrollar un sector competitivo de activos digitales. Londres ya cuenta con un gran ecosistema financiero global, con mercados de capital profundos, instituciones sofisticadas y una amplia industria de servicios profesionales.

Quienes apoyan la regulación cripto creen que estas ventajas podrían ayudar a Gran Bretaña a convertirse en un centro importante para empresas blockchain y de activos digitales. Sin embargo, la política regulatoria debe ir acompañada de una infraestructura financiera práctica. Una empresa puede tener aprobación regulatoria y acceso a talento calificado, pero aún necesita bancos y proveedores de pagos para operar con eficacia.

Los stablecoins añaden otra capa

Es probable que los stablecoins desempeñen un papel importante en la estrategia británica de activos digitales. A diferencia de las criptomonedas altamente volátiles, los stablecoins están diseñados para mantener un valor relativamente estable, a menudo vinculándose a monedas como la libra esterlina o el dólar estadounidense. Se usan cada vez más para trading, pagos y liquidación dentro de los mercados de activos digitales.

Los legisladores británicos ya han reconocido tanto los beneficios potenciales como los riesgos. Un comité de la House of Lords dijo en junio que los stablecoins en libras esterlinas podrían ofrecer opciones de pago más rápidas y baratas y mejorar la eficiencia de la liquidación, al tiempo que advertía sobre la estabilidad financiera, la protección del consumidor y los riesgos para el sistema bancario tradicional.

Ese debate muestra cómo los responsables de políticas están yendo más allá de la pregunta de si las criptomonedas deberían existir. La discusión se centra cada vez más en cómo deben integrarse los activos digitales en el sistema financiero existente.

El debate sobre el debanking va más allá de las criptomonedas

La controversia sobre el acceso bancario no es exclusiva de las criptomonedas. Los bancos toman decisiones con regularidad sobre qué clientes y negocios están dispuestos a atender en función de consideraciones comerciales, regulatorias y de riesgo.

Sin embargo, los legisladores se preocupan cuando industrias enteras enfrentan restricciones similares. Por ello, la investigación cripto del Reino Unido examina si las políticas de los bancos son proporcionales y si están teniendo consecuencias más amplias para la competencia y la innovación.

Si las empresas legítimas quedan excluidas sistemáticamente de los servicios bancarios, la actividad podría concentrarse en un número menor de compañías que sí lograron establecer relaciones bancarias. Eso podría hacer que la industria sea menos competitiva.

La competencia podría verse afectada

El acceso a la infraestructura financiera puede representar una ventaja competitiva importante.

Las grandes empresas consolidadas pueden tener más recursos para mantener relaciones con bancos y proveedores de pagos. Las startups más pequeñas podrían enfrentar mayores dificultades.

Si una nueva empresa cripto no puede abrir una cuenta bancaria, podría tener problemas para lanzarse incluso si su tecnología y su modelo de negocio son legítimos. Eso podría reducir la competencia y favorecer a los actores ya establecidos.

Los legisladores han advertido que esto podría ir en contra del objetivo declarado del Reino Unido de fomentar la innovación.

Una paradoja regulatoria

El problema bancario crea una posible paradoja para la política cripto británica.

Por un lado, los reguladores quieren que las empresas entren en un marco formal donde puedan ser supervisadas. Por otro lado, si los bancos se niegan a prestar servicios a esas empresas, los negocios pueden tener dificultades para operar dentro del sistema regulado.

Eso podría desalentar a las firmas a establecerse en Gran Bretaña. También podría crear incentivos para estructurar sus operaciones a través de entidades en el extranjero.

Por ello, los legisladores quieren que el gobierno y las instituciones financieras aborden el tema antes de que el nuevo régimen regulatorio esté plenamente operativo.

Qué podrían hacer los bancos de forma diferente

Una posible solución sería pasar de restricciones amplias por sector a evaluaciones de riesgo más detalladas. Bajo ese enfoque, los bancos podrían analizar a las empresas cripto de forma individual.

Un exchange regulado con sólidos sistemas de cumplimiento recibiría potencialmente un trato distinto al de una plataforma no regulada con propiedad poco clara y controles débiles. Eso permitiría a los bancos gestionar el riesgo sin excluir necesariamente a toda una industria.

Ese enfoque también sería coherente con la postura del gobierno de que las firmas cripto con licencia no deberían enfrentar restricciones simplemente por pertenecer a su sector.

El papel de la FCA

La Financial Conduct Authority desempeñará un papel central en el marco cripto en desarrollo del Reino Unido. Se espera que el regulador supervise a las empresas cripto que entren en el nuevo régimen.

Eso podría ofrecer a los bancos un punto de referencia más claro al evaluar a posibles clientes. En lugar de determinar si una empresa cripto es legítima basándose principalmente en su sector, los bancos podrían considerar si la compañía ha obtenido la autorización correspondiente y cumple con los requisitos regulatorios establecidos.

Eso podría mejorar la transparencia en todo el sector.

La protección del consumidor sigue siendo importante

Las preocupaciones de los legisladores sobre el acceso bancario no significan que la protección del consumidor deba ignorarse.

Las criptomonedas siguen siendo un mercado de alto riesgo. Los precios pueden moverse con fuerza y los consumidores pueden perder dinero por malas decisiones de inversión, fraude o la quiebra de los proveedores de servicios.

Los bancos tienen razones legítimas para monitorear las transacciones cuidadosamente.

El desafío consiste en asegurar que esas protecciones no impidan que las empresas y los clientes legítimos participen en mercados regulados. Un sector maduro de activos digitales requerirá tanto innovación como salvaguardas sólidas.

Gran Bretaña enfrenta competencia global

El debate se produce en un momento en que países de todo el mundo compiten por atraer empresas de activos digitales.

Estados Unidos, la Unión Europea, Singapur, Suiza, Hong Kong y otras jurisdicciones están desarrollando sus propios marcos regulatorios. Las empresas pueden comparar esos entornos al decidir dónde establecer operaciones.

Por ello, el acceso bancario es más que un asunto interno: podría influir en la competitividad internacional del Reino Unido.

Si las empresas cripto consideran que otro centro financiero ofrece reglas más claras y un acceso más fácil a los servicios bancarios, podrían optar por establecerse allí en su lugar.

El futuro de la banca cripto en el Reino Unido

La relación entre los bancos británicos y las empresas de criptomonedas podría cambiar de forma significativa en los próximos años.

A medida que las regulaciones se vuelvan más claras, los bancos podrían sentirse más cómodos ofreciendo servicios a empresas de activos digitales con licencia.

Al mismo tiempo, es probable que las empresas cripto enfrenten mayores exigencias de cumplimiento.

Eso podría dar lugar a una relación más madura entre el sector bancario tradicional y los activos digitales. En lugar de ver a las empresas cripto como una categoría financiera completamente separada, los bancos podrían tratarlas cada vez más como otro tipo de cliente regulado.

Que esa transición ocurra sin problemas dependerá de cómo reguladores, legisladores e instituciones financieras aborden las preocupaciones actuales.

Qué sigue

Se espera que la investigación parlamentaria sobre el acceso bancario cripto recabe pruebas de participantes de la industria, instituciones financieras y consumidores.

El Crypto and Digital Assets All-Party Parliamentary Group ha solicitado a las partes interesadas que aporten información sobre sus experiencias con los servicios bancarios y las restricciones a las transacciones.

Se espera que el grupo publique conclusiones y recomendaciones tras el proceso de recopilación de pruebas.

Esas recomendaciones podrían influir en la futura política gubernamental y en las conversaciones con los principales bancos de Gran Bretaña.

Para las empresas cripto, la investigación podría ofrecer una oportunidad para mostrar las consecuencias prácticas de las restricciones bancarias. Para los bancos, brinda la oportunidad de explicar cómo están diseñadas sus políticas de gestión de riesgos y por qué se consideran necesarias ciertas restricciones.

El panorama general

La disputa sobre el acceso bancario pone de relieve uno de los desafíos más importantes que enfrenta la industria de criptomonedas en Gran Bretaña.

Crear una regulación clara es solo una parte de construir un mercado exitoso de activos digitales. Las empresas también necesitan acceso a pagos, banca, custodia, seguros y otros servicios financieros tradicionales.

Los legisladores británicos creen ahora que las restricciones impuestas por los bancos podrían convertirse en un obstáculo importante si impiden que las empresas cripto legítimas operen con eficacia.

El informe del Financial Times ha renovado la atención sobre el tema, mientras que la investigación parlamentaria ofrece a los legisladores un mecanismo formal para examinar las preocupaciones.

El gobierno ya ha reconocido que las empresas cripto enfrentan dificultades para acceder a servicios bancarios y ha dicho que espera que sean tratadas con equidad. Al mismo tiempo, los bancos continúan argumentando que las criptomonedas presentan riesgos específicos relacionados con el fraude, los delitos financieros y las pérdidas de los consumidores.

El reto para Gran Bretaña será encontrar un equilibrio entre esas prioridades contrapuestas. Si los bancos pueden desarrollar enfoques más precisos basados en el riesgo mientras los reguladores establecen normas claras, el Reino Unido podría crear un entorno en el que las empresas legítimas de activos digitales operen sin comprometer las salvaguardas financieras. Si el problema bancario sigue sin resolverse, sin embargo, la ambición del país de convertirse en un centro cripto global líder podría enfrentar una barrera importante e inesperada.

Para la industria británica de activos digitales, el acceso a una cuenta bancaria podría resultar, en última instancia, tan importante como el acceso a un regulador.

Fuente: Hokanews