DA Davidson erhöhte am Donnerstag das Kursziel für Palantir Technologies (NASDAQ: PLTR) von 200 $ auf 250 $ und behielt die Kaufempfehlung bei. Die Anpassung folgte auf Palantirs Konferenz AIPCon11, die sich auf KI-Souveränität konzentrierte, sowie auf die jüngsten Entwicklungen des Unternehmens im Verteidigungs- und Geschäftskundenbereich.

Palantir Technologies Inc. betonte die Datensouveränität, da Kunden bei der Auswahl der von ihnen eingesetzten Modelle künstlicher Intelligenz und deren Verwaltung wählerischer werden. Nach Einschätzung von DA Davidson ist das Unternehmen gut positioniert, um für eine breite Kundenbasis als Kontrollinstanz und Orchestrierungsebene zu dienen.

Die Einschätzung der Bank folgt auf Palantirs jüngste Finanzergebnisse, die ein Umsatzwachstum von 79 % und eine Bruttogewinnmarge von 85 % umfassten. Die Marktkapitalisierung von Palantir liegt bei 399 Mrd. $, während 22 Analysten ihre Gewinnschätzungen für den bevorstehenden Zeitraum nach oben korrigiert haben.

DA Davidson hob außerdem Palantirs Zusammenarbeit mit NVIDIA hervor. Palantir entwickelte für den Chiphersteller mithilfe von NVIDIAs Nemotron ein System zur Lieferkettensteuerung. DA Davidson bezeichnete das System als Lösung für eine reale und dringliche Herausforderung von NVIDIA.

Armeeauftrag erweitert Verteidigungspipeline

Palantir erhielt kürzlich einen Produktionsauftrag über acht TITAN-Bodenstationen für die US-Armee. Der Gesamtwert des Auftrags beträgt 192 Mio. $, davon entfallen 127 Mio. $ auf Palantir. Das Unternehmen fungiert gemeinsam mit Anduril und L3Harris als Hauptauftragnehmer.

TITAN führt Daten von weltraumgestützten, luftgestützten und bodengestützten Sensoren zusammen und wandelt sie für militärische Operationen in Zielerfassungsinformationen um. Palantirs Rolle als Hauptauftragnehmer geht über die Lieferung von Software hinaus: Das Unternehmen überwacht die Produktion und Auslieferung des Programms und nimmt damit eine umfassendere Position in der Verteidigungs-Lieferkette ein.

PLTR gab in den Tagen nach der Ankündigung des TITAN-Auftrags nach, da Anleger nach einem Anstieg von rund 48 % im August Gewinne mitnahmen. Etwa zur gleichen Zeit reduzierte ARK Invest seine Position um rund 139.000 PLTR-Aktien im Wert von knapp 26 Mio. $.

Modellunabhängige Software begrenzt Kapitalbindung

Analysten konzentrieren sich weiterhin auf Palantirs modellunabhängigen Softwareansatz. Die Plattformen Foundry, Gotham und AIP können unabhängig davon betrieben werden, welches zugrunde liegende KI-Modell ein Kunde verwendet. Dadurch kann Palantir wachsen, ohne die hohen Investitionen tätigen zu müssen, die bei hardwareabhängigen KI-Unternehmen anfallen.

Diese Geschäftsstruktur stützt die Prognose von CEO Alex Karp, innerhalb von zwei Jahren einen freien Cashflow von 15 Mrd. $ bis 18 Mrd. $ zu erzielen. Der TITAN-Auftrag folgt demselben Modell: Er generiert Umsatz mit Software und Koordination und begrenzt zugleich das Engagement in Fertigung und Hardware.

Phillip Securities erhöhte sein Kursziel für Palantir nach den Q2-2026-Ergebnissen des Unternehmens von 202 $ auf 215 $. Palantirs Umsatz übertraf die Konsensschätzung von FactSet um 6,8 %, das Betriebsergebnis lag 10,5 % über den Schätzungen und der freie Cashflow fiel 9 % höher aus als prognostiziert.

PLTR wird derzeit bei rund 166 $ gehandelt und liegt damit leicht unter dem Konsenskursziel der Analysten von 192,19 $. MarketBeat führt das höchste Analystenkursziel mit 255 $ an. Benchmark behielt trotz Palantirs starker Quartalsergebnisse die Einstufung „Hold“ bei.

Palantirs nächstes geplantes Ereignis ist der Bericht zu den Q3-Ergebnissen, der Anfang November 2026 erwartet wird. Der Bericht wird das nächste planmäßige Update zur finanziellen Entwicklung des Unternehmens liefern, während Anleger dessen kommerzielles Wachstum, Verteidigungsaktivitäten und Fortschritte bei der erklärten Prognose zum freien Cashflow bewerten.

Quelle: CoinCentral