美國10月就業報告表現強於預期後,美元走高。非農就業人數增加16.5萬,遠高於6.5萬的預估值;9月數據由初值的2.9萬上修至6萬——前兩個月合計淨上修+8.4萬。如此規模的修正之所以重要,是因為它重塑了聯準會與市場參與者所依據的勞動市場整體面貌,其影響超越單月數據本身。失業率由4.2%微降至4.1%,同時勞動力參與率小幅上升。

薪資數據同樣引起市場關注。平均時薪月增0.4%、年增3.1%,均高於預期。薪資成長是聯準會密切關注的指標,因其與通膨密切相關,因此這項意外攀升的數據與非農就業大幅超预期一樣,具有相當分量。不過,表面數據之下仍有疲軟跡象:因經濟因素從事兼職的人數增加,U6就業不足率由7.6%升至7.9%。儘管如此,就業與薪資雙雙轉強的組合,使聯準會12月升息的可能性提高。就業數據主要透過聯準會利率預期影響美元,而這又最直接反映在短期美債殖利率上。美國2年期殖利率當日上升4.5個基點至4.52%,USDJPY在報告公布後的初步反應中上漲72點至158.38。

美元能否守住漲幅?

本文搭配的影片分析涵蓋EURUSD、USDJPY、GBPUSD、USDCHF、USDCAD與AUDUSD。針對每個貨幣對,分析標出作為買賣雙方晴雨表的關鍵點位、交易者可據以設定明確風險的位置,以及若行情延續時的下一個目標。

由於美元分別位於這六個貨幣對的兩端,其報告公布後的強勢表現為USDJPY、USDCHF與USDCAD上漲,以及EURUSD、GBPUSD與AUDUSD下跌。非農數據公布後的第一波行情可能來得很快。接下來的關鍵在於價格能否守住所突破的點位。對USDJPY、USDCHF與USDCAD而言,這意味著觀察買方能否守在已突破的阻力上方;對EURUSD、GBPUSD與AUDUSD而言,則是觀察賣方能否將價格壓在已跌破的支撐之下。若突破有效,交易者便有一個可依據的點位,並朝下一個目標邁進。若價格回落並重新穿越突破點,那就是報告公布後行情動能減弱的第一個訊號。

各貨幣對關鍵點位

EURUSD: 目前交易於1.1152至1.1160的擺動區間下方。只要價格持續位於該區間之下,10月低點便是下檔目標。

USDJPY: 該貨幣對正回升至158.60的200日移動平均線,這是廣受關注的長期趨勢指標。正如分析一段時間以來所強調的,站上並守住該均線是買方取得主導權的必要條件。買方自9月以來屢次嘗試,但買盤屢屢轉為賣壓。價格已突破157.93與158.104的200小時與100小時均線——該區域目前為風險水位。

GBPUSD: 該貨幣對大幅下跌,遠離1.3392處的100日均線與200小時均線交匯區。持續位於其下將使賣方保持主導,已跌破的38.2%回檔位——技術交易者普遍追蹤的費波那契水準——1.3342為下一個目標。

USDCHF: 該貨幣對走高,測試0.8224附近的200小時均線與已突破的38.2%回檔位。若能站上將更為偏多;持續位於其下,價格將處於0.8172的100小時均線與上方阻力之間。

USDCAD: 在美國就業數據轉強與加拿大就業數據轉弱的背景下,該貨幣對走高,進入1.4129至1.4153的擺動區間。

AUDUSD: 該貨幣對正測試自1月以來的關鍵擺動區間底部,該區間介於0.6832至0.6863。