對許多自由工作者而言，生意總是呈週期性循環——豐收與匱乏交替。生存的關鍵在於平衡收入與支出、量入為出、累積儲蓄，並盡量避免長期債務。合理的所得稅率也扮演著輔助角色，尤其是能為財務規劃建立可預期基準的稅率。當收入不穩定時，政府的課稅份額不應毫無預警地變動。在生活成本不斷攀升的情況下，一個停滯不前的免稅門檻本身就成了另一種負擔，悄然侵蝕著那些已經在為生計苦苦掙扎的人。

從這個角度來看，政府將個人所得稅免稅額從P250,000提高至P350,000的計畫值得支持。這承認了一個簡單的現實：在食品、住房、交通、醫療和教育成本持續上漲的情況下，免稅門檻不能永遠固定不變。P250,000的數字是在2018年生效的「加速與包容性稅改法」（TRAIN Law）下設定的，意味著該門檻至今已有約七年未經調整。

更棘手的問題是P350,000是否足夠。就目前而言，或許足夠。審慎的做法是在2027年前將P350,000確立為基準，並使其免受通膨侵蝕。之後可視情況需要，由政府要求國會進一步提高——可能從2030年開始。

財政部報告指出，擬議的調整將使至少313萬名勞工受益，其中約120萬人將完全從個人所得稅納稅名冊中移除。然而，減稅從來不是免費的。政府少收的每一披索，都必須透過替代財源、削減支出或擴大財政赤字來彌補。

隨著免稅門檻提高，許多勞工每年可多領數千披索的實質薪資。但如果政府透過嵌入在食品、交通、電力及其他必需品中的高稅收收回大部分金額，那麼這項改革就只是會計操作，而非真正的減輕負擔。因此，替代稅制的設計幾乎與免稅額本身同等重要。

年收入P350,000相當於每月P29,100——稱不上富裕。菲律賓統計局估計，2023年全國一個五口之家每月至少需要P13,873才能滿足最基本的食品和非食品需求。在大馬尼拉地區，貧窮門檻為P15,713。

IBON Foundation提供了另一個基準，估計2025年大馬尼拉地區的家庭生活工資為每日P1,221。換算為年收入，約為P445,665。對照這些數據，P350,000的免稅額是合理的——它保護了家庭日常開支所需的收入，特別是在大馬尼拉地區。

這也是為什麼P450,000值得作為中期參考點加以考慮，可能成為2030年的第二階段。稅級不應年復一年保持不變，任由通膨穩步侵蝕其實際價值。稅收必須與購買力的維護取得平衡。

在眾議院聽證會上，國家統計師Claire Dennis Mapa告訴立法者，P250,000的門檻需要提高到約P356,000才能維持其原有的購買力，並引用了自2018年以來累積42.4%的通膨率。換言之，擬議的調整並未超越2018年的免稅水準——它只是恢復了通膨所奪走的部分。

令人擔憂的是，目前國會審議中的所有法案都沒有從根本上解決這個問題。眾議院歲計委員會通過的HB 10345設定了P350,000的固定上限，沒有附加任何指數化機制。參議院尚未敲定單一版本，但有兩項法案提議自2027年起生效的P350,000門檻，另一項法案則提議P480,000。這些措施無一例外地都設定了一個新的固定數字，沒有任何一項將門檻與通膨掛鉤。因此，國會面臨著在三至五年內重蹈其現在正試圖矯正之問題的風險——經濟學家所稱的「稅級攀升」現象，即通膨將名義收入推入更高的稅級，而實際購買力卻毫無增長。包括美國和英國在內的多個司法管轄區，都對其稅級實施某種形式的自動通膨調整以減輕此效應。通膨是不可避免的——何不現在就主動出擊，為未來的調整預作準備？

總統也呼籲推出更廣泛的稅收方案，對與健康、環境或奢侈消費相關的產品課稅，以幫助抵消提高所得稅免稅額的成本。對豪華汽車和私人飛機課徵更高的稅相對容易辯護，因為這些主要影響富裕階層。對菸草、酒精和含糖飲料加徵額外稅款，部分理由是其消費會產生更廣泛的公共衛生成本。

財政部提議將含糖飲料的消費稅從每公升P6提高至P20——增幅超過三倍——同時對蒸餾酒、電子煙、加熱菸品、柔性塑膠、豪華汽車和私人飛機課徵更高稅款。該部預估，2027年至2030年間每年將新增P1,296.8億的稅收，抵消提高免稅門檻所估計的每年P817.3億成本後，至2030年每年淨增P479.4億。

市場分析師接受BusinessWorld採訪時表示，預期製造商會將大部分稅負轉嫁給消費者，同時審慎調整價格漲幅以避免銷量急劇下滑。含糖飲料、蒸餾酒、電子煙、加熱菸品和塑膠袋的主要消費者是普通家庭，包括貧困家庭。

根本的矛盾在於，所得稅減免只對繳納所得稅的人有利。收入低於現行P250,000門檻的所有人，不會因免稅額提高而獲得任何額外的實質薪資。但他們仍會透過日常商品的價格承擔更高的消費稅。貧困家庭實際上等於在協助資助收入高於他們的勞工的減稅優惠。

答案不是放棄P350,000的免稅額。而是應加以補充——將部分新增稅收導向觸及所得稅體系之外家庭的計畫：定向現金補助、改善醫療保健、營養援助、交通補貼、電力基本生活費率等類似措施。更廣泛的原則是，稅改應提升工作家庭的地位，同時不惡化低收入者的處境。

總統敦促國會提高免稅門檻是正確的。現行P250,000的免稅額已不再具有過去的購買力，無限期維持此水準實際上等同於允許通膨增加實質稅負。未來應持續調整門檻，根據通膨、家庭生活成本和財政能力進行校準。

作為2027年的基準，P350,000是可行的。但國會應認識到，貧窮門檻和生活工資估算是兩個不同的概念，政策制定者應考量一個家庭達到可接受生活水準真正需要什麼——而不僅僅是跨過貧窮線。

一個經過適當校準的所得稅門檻，應承認工作收入中有相當大的一部分僅僅是被日常生活的開支所消耗，而且這個成本每年都在上升，有時緩慢，有時急劇。歸根結底，真正的稅負減輕應該意味著從通膨中獲得解脫。

Marvin Tort是BusinessWorld的前總編輯，也是菲律賓新聞評議會的前主席。（matort@yahoo.com）