美國商品期貨交易委員會(CFTC)已就其對 Alameda Research 前執行長 Caroline Ellison 與 FTX 共同創辦人 Gary Wang 提起的民事執法案件達成解決。法院在考量兩人於 FTX 倒閉相關調查中提供的合作後,對兩人處以多年期的交易與註冊禁令。相關命令為該監管機構在 FTX 2022 年 11 月倒閉所引發法律後遺症中的部分畫下句點;FTX 倒閉導致該交易所及約 130 家關聯公司進入第 11 章破產程序,並引來美國司法部與證券交易委員會(SEC)的平行訴訟。

紐約南區聯邦地區法院於 8 月 19 日核發補充同意令。根據新命令,Ellison 被處以五年交易禁令及十年註冊禁令,Wang 則被處以五年交易禁令及八年註冊禁令。這類禁令限制當事人從事 CFTC 監管的衍生性商品市場交易,並禁止其擔任須向該機關註冊的職務,例如擔任註冊公司的負責人。

來源:CFTC

為何 CFTC 未尋求金錢處罰

上述禁令自 2022 年 12 月 23 日起算,即法院核發初始同意令之日。兩名被告還必須繼續配合 CFTC 的調查及相關程序。

根據 2022 年的命令,Ellison 被認定在監管申訴中遭指控的兩項詐欺罪名全部成立,而 Wang 則被認定其被指控的單一詐欺罪名成立。雙方均被永久禁止違反聯邦商品法律的反詐欺條款。

補充同意令為 CFTC 對 Ellison 與 Wang 的執法行動畫下句點。目前,該機關並未向任何一方要求賠償、追繳不當得利或民事罰款。

CFTC 表示,此項決定除其他因素外,是基於被告合作的程度。該機關亦考量了相關聯邦刑事程序所造成的財務影響。CFTC 執法部門主任 David I. Miller 表示,所施加的制裁反映兩人所作的重大貢獻,並稱此清楚顯示該部門對合作的重視。此結果與該機關公布的執法指引一致;該指引將充分合作視為可在民事行動中減輕制裁的因素。

Ellison 與 Wang 均於 2022 年 12 月就聯邦刑事指控認罪。他們承認與詐騙 FTX 客戶及投資人的計畫相關的指控,且兩人均承認共謀實施商品詐欺。據 CFTC 表示,刑事程序中包含一項 110.2 億美元的沒收令,Ellison 與 Wang 就該金額負連帶責任。兩人其後於 2023 年 FTX 共同創辦人 Sam Bankman-Fried 的刑事審判中擔任政府方證人;Bankman-Fried 被判詐欺與共謀罪名成立,並於 2024 年 3 月被判處 25 年有期徒刑。

FTX 詐欺案涉及數十億美元客戶資金

Ellison 與 Wang 最初是經由該機關於 2022 年 12 月提出的修正申訴遭到起訴,申訴指控兩人參與更廣泛的詐騙計畫。根據申訴內容,FTX 的客戶資金經常由 Alameda 保管,並與該交易公司自身的資金混同。該監管機關進一步主張,數十億美元的客戶資金遭 Alameda 及其高階主管不當使用。

來源:Reuters

申訴另指控 Wang 協助開發 FTX 上的程式碼功能,使 Alameda 獲得優惠待遇。這些功能包括幾乎無上限的信用額度,以及資金不足時仍能執行交易的能力。此外,該監管機關指控 Ellison 下令 Alameda 不當使用屬於 FTX 的數十億美元——其中包括客戶資金——這些資金被用於交易及數位資產投資。

和解為 CFTC 對 Ellison 與 Wang 的案件畫下句點

補充同意令解決了該監管機關對這兩位前高階主管提起的民事訴訟。合作條件將繼續適用,交易與註冊禁令也將在法院所定期間內持續有效。

此項決定並未撤銷先前對兩位高階主管的詐欺指控。相反地,它是考量兩人的協助及刑事案件中的沒收金額後,確定最終的民事處罰。CFTC 表示,兩位高階主管均在該機關與 FTX 相關的調查中配合,因此其案件在不由商品監管機關施加任何金錢處罰的情況下結案。與此同時,客戶資金追償另由 FTX 破產管理遺產處理,該遺產已於 2025 年開始向債權人分配資金。