CAIS 是服務獨立財務顧問的領先另類投資平台。該公司宣布,過去六個月已有近 40 家新進與現有另類資產管理公司在其平台上推出策略,隨著需求持續演變,進一步擴大財務顧問取得另類投資的管道。新增策略涵蓋避險基金、基礎建設、房地產及其他另類資產類別。CAIS 成立於 2009 年,總部位於紐約,已發展為連結機構級另類管理人與獨立財務顧問的最大平台之一,與競爭對手 iCapital 並駕齊驅。

此波擴張之際,財務顧問持續精進跨資產類別、流動性特徵與投資目標的配置,使其能因應客戶不斷演變的需求調整投資組合。今年第一季,CAIS 觀察到流入交換基金(讓集中持股的投資人得以分散投資、同時遞延資本利得稅的工具)、避險基金、基礎建設、房地產及稅務優惠策略的資金增加,反映產業整體向投資組合多元化與收益導向投資策略移動的更廣泛趨勢。

在 CAIS 平台上推出策略的管理人,包括老字號機構公司,以及通常難以透過傳統財富管理通路取得的專業管理人。其中包括 26North、503 Capital Partners、Adams Street Partners、AllianceBernstein、Apollo、Ardian、AQR、Blackstone、Blue Owl Capital、Campbell & Company、Carlyle、Coatue、Cohen & Steers、Eldridge、EQT Partners、Fortress Investment Group、Forum Investment Group、Global Endowment Management (GEM)、GoldenTree Asset Management、Goldman Sachs Asset Management、Hamilton Lane、Harbor Group International、HarbourVest Partners、Hines、KKR、Kayne Anderson、Lord Abbett、Millennium Management、Monroe Capital、Morgan Stanley Investment Management、New Mountain Capital、PennantPark、Pomona Capital、Quantum Capital Group、REX Shares、T. Rowe Price/Oak Hill Advisors、Third Point、Veritas Capital 及 Vista Equity Partners 等多家管理人。

這份名單反映機構級另類管理人加速進軍財富管理通路的更廣泛趨勢。Apollo、Blackstone、KKR 與 Carlyle 均是近年公開將私人財富業務列為成長優先要務的公司,平台分銷已成為接觸獨立財務顧問的關鍵途徑。政策面亦為背景增添變數:2025 年 8 月,一項行政命令指示美國勞工部重新評估其 2008 年關於在 401(k) 型退休計畫納入另類資產的指導方針;隨著財務顧問取得另類投資的管道持續擴大,此舉已引起資產管理產業的廣泛關注。

CAIS 聯席總裁 Brad Walker 表示:「財務顧問的需求持續演變,我們致力於打造一個與之同步演進的市集。透過審慎擴大對領先管理人與策略的取用,並結合扎實的教育以及消除營運摩擦的技術,我們讓財務顧問得以建構反映當前市場環境與客戶長期目標的投資組合。我們在平台上採取嚴謹的管理人篩選方法,旨在確保財務顧問能取得與多元化投資組合相輔相成的策略,同時提供他們對 CAIS 所期待的體驗。」

Blackstone 註冊投資顧問(RIA)通路負責人 Jennifer Abate 表示:「當今的財富管理格局,愈來愈取決於財務顧問取得及評估廣泛另類投資機會的能力。教育、盡職調查與技術是財務顧問配置另類投資的基礎,而看到各平台在整個產業強化這三者,別具意義。」

CAIS 平台上提供的 600 多項另類投資策略均接受 Mercer 的第三方盡職調查——這層獨立審查已成為平台分銷另類投資的標準做法——並透過 CAIS 超過 2,500 家財富管理公司組成的網絡提供。平台上的資產管理公司亦可使用客製化分析儀表板、獲得 CAIS 資產管理人合作團隊的專屬支援,以及透過 CAIS Live 與 CAIS Summit 參與現場教育與交流活動的機會。

CAIS 將於 2026 年 10 月 12 日至 15 日在比佛利山莊舉辦第五屆年度 CAIS Summit,匯聚超過 1,200 位財務顧問、資產管理人與產業領袖。活動將提供財務顧問與領先另類資產管理人直接交流的機會——這些管理人的策略皆可在 CAIS 平台上取得——內容並涵蓋另類投資、資本市場、地緣政治、人工智慧、體育、媒體與娛樂,以及航太與國防等領域。

在平台持續擴張之際,CAIS 整體發展動能亦不斷增強,包括近期宣布的 D 輪融資,該輪融資對 CAIS 的估值超過 20 億美元。這筆資金將使公司得以擴展平台、擴大技術與 AI 能力、探索策略性機會,並持續提供財務顧問所需的創新,以更妥善地服務其客戶。