OpenReserve Bank是一家获得Andreessen Horowitz及其他大型风投机构支持的区块链原生金融科技初创公司，已获得美国货币监理署（OCC）的有条件初步批准，可在犹他州盐湖城筹建一家全能型国民银行。若最终获批，此举将使一家区块链原生公司跻身联邦银行法下少数获准吸收存款并放贷的公司之列——这是大多数专注于加密领域的持牌机构迄今未能迈出的一步。

该批准于9月2日作出，距OpenReserve于4月13日提交申请不到五个月即完成审查，据OCC的决定信显示。鉴于以往金融科技公司（如寻求国民信托或银行牌照的支付公司）的OCC牌照申请在过去数年中往往耗时更长、或在监管态度变化中被撤回，约五个月的审批速度引人注目。

资本与杠杆要求

此次批准附带具体条件。OpenReserve须筹集至少2.1亿美元的初始实缴资本（扣除组织成本后），并在运营前三年保持至少12%的一级杠杆率。该公司有12个月时间筹集资本、18个月时间开业；错过任一期限，批准即失效。

所要求的12%杠杆率远高于联邦监管机构用于将银行归类为“资本充足”的5%最低标准。新设银行通常须满足这一缓冲要求，因为新机构的风险状况未经检验且缺乏经营历史。

实际上，OpenReserve现在须在2027年9月前筹集2.1亿美元，并在2028年3月前开业。

刻意选择的不同牌照路径

OpenReserve通过由a16z crypto领投的2500万美元种子轮融资孵化，其他投资者包括Coinbase Ventures、Jump Capital和Wintermute Ventures。该公司将自身定位为一家“全天候”银行——提供基于区块链的持续结算，而非传统银行依赖的批处理轨道，如ACH和电汇。ACH和电汇按固定时间表结算（通常设有截止时间，电汇还受营业时间限制），而区块链结算可全天候进行。

曾在MoneyLion担任负责人的Diwakar Choubey与Richard Correia共同创立了OpenReserve。他表示，选择更艰难的全能型牌照路径——而非大多数“加密银行”所追求的国民信托牌照——是有意为之。

“我们是有意选择国民银行路径的，”他在宣布批准的声明中表示。

这一决定使OpenReserve与大多数加密牌照同行区分开来。Coinbase、Circle、Ripple、Paxos和BitGo均获得了国民信托牌照，该牌照允许托管和受托业务，但禁止吸收存款和放贷。全能型国民银行牌照将使OpenReserve在获得最终批准后两者皆可开展。全能牌照还带来通过FDIC获得存款保险的资格，以及在完成相应申请和会员手续后接入Fedwire Funds Service等联邦支付系统的机会。

商业计划与稳定币雄心

OpenReserve的商业计划以代币化存款、财资管理、外国代理行业务以及面向机构客户的银行即服务平台为核心。该公司还打算设立一家独立的全资子公司，用于发行和赎回以美元计价、有储备支持的稳定币。

该子公司尚未向OCC提交自己的申请，且任何稳定币业务都必须遵守《GENIUS法案》——这部监管稳定币业务的美国联邦法律于去年7月生效。《GENIUS法案》要求稳定币发行方满足储备、披露和许可要求，这也是该稳定币子公司需要独立监管路径、而非仅凭银行牌照运营的关键原因。

OCC的更广泛行动——与抵制

OpenReserve并非本周唯一获得此类批准的机构。OCC还授予英国金融科技公司Revolut有条件初步批准，允许其在康涅狄格州设立国民银行。货币监理官Jonathan Gould将此描述为将从事新技术的公司纳入联邦监管银行体系的努力的一部分。Revolut此前曾在上一届政府期间申请并撤回美国银行牌照，此次批准是其对美国银行业务许可的第二次尝试。

这一速度招致了批评。参议员伊丽莎白·沃伦于5月声称，OCC一系列加密信托银行批准违反了《国家银行法》，她写道，这些公司“看起来像加密银行，而不是信托公司”。尽管如此，OCC仍在当年8月批准了与特朗普有关联的World Liberty稳定币项目的国民信托牌照。

OpenReserve的下一步取决于能否在期限内完成筹资并获得OCC最终批准，而关于OCC牌照审批速度的更广泛争论——以及任何针对它的法律或立法挑战——仍在华盛顿持续。