欧盟正准备将大型跨境加密货币企业纳入直接反洗钱监管范围，即使这些企业在没有设立分支机构或本地办公室的情况下为客户提供远程服务。该框架为欧盟反洗钱局（AMLA）提供了监管高风险金融机构的途径，监管对象包括在至少六个成员国开展业务的加密资产服务提供商。

根据AMLA最终确定的遴选规则草案，如果一家企业在某成员国拥有超过20,000名当地居民客户，或为这些客户处理的年度流入和流出交易金额超过€50 million，其远程业务将被视为在该成员国具有实质性。上述门槛为二选一。直接开展的业务，以及通过分支机构、代理商或分销商开展的业务，均可计入评估。

该模式在MiCA的跨境护照机制之上增加了反洗钱层面。MiCA允许获授权的加密资产服务提供商在整个欧盟范围内运营，而无需在每个东道成员国设立实体机构；与此同时，AMLA仍可将规模足够大的远程市场计入其地理范围评估。此举延续了欧盟此前采取的措施，即在MiCA过渡期结束后，要求未经授权的加密货币企业逐步停止相关业务。

AMLA直接监管将于2028年启动

相关遴选方法目前尚未投入实施。AMLA已于December 2025最终确定监管技术标准草案，但这些规则仍需获得欧洲委员会批准，才能直接适用于各成员国。AMLA将于July 2027启动首次遴选程序，直接监管计划于2028年开始。

仅达到客户数量或交易额门槛，并不会使企业自动受到AMLA监管。符合条件的机构必须在至少六个成员国开展业务，并根据AMLA的方法被评定为具有较高的剩余洗钱或恐怖主义融资风险。首次遴选预计将涵盖最多40家高风险金融机构或集团。

相关标准草案载于AMLA的监管技术标准最终报告%20AMLAR.pdf)。加密货币企业明确被纳入金融业反洗钱制度。欧盟的反洗钱条例将加密资产服务提供商纳入金融机构定义，并引入涵盖客户尽职调查、跨境加密货币业务关系以及涉及自托管地址的转账等方面的强化要求。这些要求构成更广泛的2027年加密货币KYC框架的一部分。

严重反洗钱违规行为的处罚可达营业额的10%

AMLA将获得对被选企业行使直接执法权的权力。对于涉及客户尽职调查、内部控制或报告义务的严重、重复或系统性违规行为，在适用加重和减轻情节调整后，法定处罚框架允许制裁金额最高达到年度营业额的10%。

10%是处罚上限，并非自动适用的罚款比例。首先适用较低的基本处罚范围，AMLA必须在确定最终制裁时考虑每项违规行为的严重程度及具体情形。

AMLA的首次遴选周期将于July至December 2027进行。入选机构将在最终名单于2028年公布六个月后，转入欧盟层面的直接反洗钱监管。