Акции Skydance упали на 22% после распределения почти 471 млн варрантов
Ключевые выводы
- •Акции Skydance падали внутри дня на 26%, а закрылись на 22,2% ниже — по $7,06.
- •Компания выпустила около 470,7 млн варрантов — по одному варранту на каждую соответствующую критериям акцию класса B.
- •Каждый варрант имеет цену исполнения $12 и истекает в октябре 2036 года, при возможном более раннем истечении при определенных условиях.
- •Полное исполнение варрантов может привлечь для Skydance около $5,7 млрд, увеличив при этом потенциальное количество акций.
- •Skydance планирует объединить HBO Max и Paramount и добиться экономии примерно в $6 млрд, при этом ожидается, что долг объединенной компании составит около $80 млрд.
Акции Skydance Corp. резко упали в среду после того, как новая медиакомпания распределила среди акционеров почти 471 млн варрантов; падение произошло через день после распределения.
В ходе торгов в среду акции падали на 26%, торгуясь по $6,68 за штуку по состоянию на 11:35 по восточному времени США. Позднее часть потерь была отыграна: закрытие состоялось со снижением на 22,2%, на уровне $7,06 за акцию.
Компания распределила около 470,7 млн варрантов 13 октября после приобретения Warner Bros. Discovery, согласно документу, поданному в Комиссию по ценным бумагам и биржам США (SEC). Варранты дают инвесторам право, но не обязанность, купить акции по фиксированной цене до истечения срока их действия. Поскольку исполнение каждого варранта осуществляется посредством вновь выпущенной акции класса B, распределение также увеличивает потенциальное количество акций Skydance в обращении.
Согласно условиям распределения, акционеры, имевшие право на участие, получили по одному варранту за каждую акцию обыкновенных акций Skydance класса B, которой владели на 5 октября — дату, использованную для определения права на получение. Каждый варрант позволяет его держателю приобрести одну акцию Skydance класса B за $12. Эта цена исполнения выше цены закрытия в среду — $7,06, то есть держателям сейчас выгоднее покупать акции класса B на открытом рынке, чем исполнять варранты. Если все варранты будут исполнены, Skydance сможет привлечь около $5,7 млрд, сообщила компания. Срок действия варрантов истекает в октябре 2036 года, хотя при определенных условиях он может наступить раньше.
Распределение варрантов последовало за завершением поглощения Warner Bros. Discovery компанией Skydance за $110 млрд. По данным Reuters, в результате сделки бренды, включая CBS, CNN, Paramount+ и HBO Max, оказались под одной крышей. Объединенная компания начала торговаться на Нью-Йоркской фондовой бирже под тикером "SKYD" после закрытия сделки.
По данным Variety, аналитики Wells Fargo заявили, что распределение варрантов стало "последним шагом" в закрытии сделки по Warner Bros. Discovery.
Как сообщал Reuters, генеральный директор Дэвид Эллисон заявил, что слияние поможет Skydance эффективнее конкурировать со стриминговыми и технологическими гигантами, включая Netflix и Amazon. В рамках этой стратегии Skydance планирует объединить HBO Max и Paramount+ в единый стриминговый сервис, стремясь к экономии около $6 млрд.
По данным Reuters, ожидается, что объединенная компания будет нести долг в размере около $80 млрд.
FOX Business обратилась в Skydance за комментариями. В подготовке материала участвовал Reuters.
