Акции Nvidia (NVDA) приближаются к череде событий, которые могут определить их краткосрочную динамику: производитель чипов расширяет инвестиционную активность в Европе, готовится провести ежегодную конференцию GTC в конце этого месяца и ожидает публикации финансовых результатов нескольких крупнейших клиентов. 13 октября генеральный директор компании Дженсен Хуанг объявил о планах заключить дополнительные сделки в сфере искусственного интеллекта примерно на $2 млрд. Как ведущий поставщик процессоров, используемых для обучения и работы систем ИИ, Nvidia рассматривается как своего рода индикатор более широкого развития инфраструктуры искусственного интеллекта, поэтому календарь ее объявлений привлекает внимание далеко за пределами круга собственных акционеров.

Во вторник акции закрылись на отметке $228.52, восстановившись после внутридневного минимума $223.06. Тем не менее они оставались примерно на 6.1% ниже максимума $243.37, зафиксированного 6 октября, поэтому внимание инвесторов сосредоточено на серии корпоративных объявлений и отчетов о доходах. Европейская конференция GTC компании и финансовые результаты ее крупнейших клиентов могут повлиять на перспективы восстановления акций в ближайшие недели.

Акции Nvidia отреагируют на предстоящую поездку по Европе

На следующей неделе Хуанг и другие руководители Nvidia посетят Европу, где запланированы встречи с высокопоставленными представителями, включая президента Франции Эммануэля Макрона. Компания дала понять, что в ходе поездки объявит о сделках на $2 млрд.

Эти инвестиции дополнят $8 млрд, вложенных Nvidia за последние несколько месяцев, в том числе в такие компании, как Doctolib, Pigment и Entalpic.

Nvidia стала одним из крупнейших инвесторов в мире. Недавно компания инвестировала $30 млрд в OpenAI и приобрела Hugging Face в рамках сделки на $13 млрд. Среди других крупных инвестиций — компании CoreWeave, IREN, Nebius и Lumentum. Кроме того, по сообщениям, Nvidia ведет переговоры о приобретении Reflection AI, которая разрабатывает модели с открытыми весами.

Некоторые из этих сделок вызвали обвинения в циклическом финансировании — ситуации, при которой компания инвестирует в своих клиентов, а те затем используют полученные средства для покупки ее продукции. Эта критика важна для наблюдателей за рынком ИИ, поскольку поднимает вопрос о том, какая часть отраслевых расходов отражает независимый спрос, а какая связана с покупками, поддержанными поставщиками. Это различие часто влияет на восприятие недавно объявленных сделок.

Nvidia проведет конференцию GTC

Следующим важным катализатором для акций NVDA станет предстоящая конференция GPU Technology Conference (GTC), которая пройдет с 20 по 22 октября. Мероприятие объединяет крупнейших игроков технологической отрасли. На его сайте среди основных спонсоров указаны Amazon, CoreWeave, Dell Technologies, Google, HP Enterprise, Microsoft Azure и Oracle; всего на конференции будут представлены сотни компаний.

Главным событием обычно становится программная речь Дженсена Хуанга, в которой он рассказывает о разработках компании. На предыдущих конференциях в рамках этой речи представлялись новые архитектуры чипов и программные инструменты, поэтому инвесторы воспринимают GTC как ориентир для оценки продуктовой дорожной карты компании, а не как обычное маркетинговое мероприятие. Акции, вероятно, вырастут, если компания объявит о крупной разработке, например о новом чипе.

Отчетность крупнейших компаний

Nvidia обычно относится к числу последних крупных компаний, публикующих квартальную отчетность, поэтому инвесторы анализируют результаты других фирм, чтобы получить представление о состоянии ее бизнеса.

Первой компанией, за которой стоит следить, станет TSMC, которая опубликует финансовые результаты в четверг. Эти показатели важны, поскольку TSMC является основным производителем чипов для Nvidia, а сильный отчет будет сигнализировать о том, что Nvidia продолжала закупать ее продукцию в прошлом квартале.

Затем внимание переключится на отчеты Meta Platforms и Tesla, публикация которых запланирована на следующую среду. Meta — один из крупнейших клиентов Nvidia, а Tesla использует ее графические процессоры для обучения ИИ. Другие крупные клиенты, включая Microsoft, Amazon и Google, также опубликуют свои результаты на следующей неделе. Сигналы о намерении продолжать расходы были бы позитивными для Nvidia. Для наблюдателей за Nvidia эта серия отчетов станет косвенным показателем состояния бизнеса, поскольку продажи компании в сегменте центров обработки данных в конечном счете зависят от бюджетов на инфраструктуру ИИ крупнейших облачных и интернет-компаний.

Технический анализ цены акций NVDA

Динамика акций Nvidia также будет зависеть от технических факторов. Дневной график показывает, что в последние месяцы акции находились в медленном восходящем тренде, однако это движение сформировало модель восходящего клина, состоящую из двух восходящих и сходящихся линий тренда.

Кроме того, на графике сформировалась модель медвежьей дивергенции: и индекс относительной силы (RSI), и MACD снизились. RSI и MACD — это индикаторы импульса, которые трейдеры используют для оценки усиления или ослабления ценового тренда, поэтому снижение обоих показателей указывает на замедление недавнего роста. В результате существует риск дальнейшего снижения акций в краткосрочной перспективе. Если это произойдет, следующим уровнем, за которым стоит следить, станет психологическая отметка $200. Движение выше уровня сопротивления $235 отменит медвежий прогноз.

Таким образом, в ближайшие торговые сессии трейдеры будут следить как за поддержкой $200, так и за сопротивлением $235, поскольку календарь предстоящих объявлений может иметь решающее значение для акций.

Эта статья предназначена исключительно для информационных целей и не является финансовой или инвестиционной рекомендацией.

Впервые эта статья была опубликована изданием The Market Periodical.