Акции Strategy (Nasdaq: MSTR) демонстрируют уверенное восстановление за последние несколько месяцев, достигнув максимального уровня с 26 мая этого года. Бумага коснулась внутридневного максимума в $164, что примерно на 100% выше её最低 точки за год, поскольку продолжающийся рост биткоина поддержал крупнейшего корпоративного держателя криптовалюты в мире — акцию, которую многие инвесторы рассматривают как биржевой прокси для получения экспозиции на биткоин. Ралли привлекло новое внимание после того, как президент Дональд Трамп купил акции на просадке, а аналитики, следящие за компанией, в целом сохраняют оптимизм.

Счета Трампа купили просадку MSTR

Согласно последним декларациям, президент Трамп в июле приобрёл акции MSTR на сумму от $50 000 до $100 000, а также небольшое дополнительное количество в течение того же месяца. Сделки стали известны через публичные финансовые декларации — стандартный канал раскрытия активов и сделок высокопоставленных чиновников. Покупки свидетельствуют о том, что президент и его управляющий были настроены оптимистично в отношении компании, даже когда она проходила через период серьёзных трудностей, включая утрату привязки её привилегированных акций — то есть торговлю этих инструментов в отрыве от номинальной стоимости.

Strategy превратилась в крупнейшего покупателя биткоина в мире, и её акции широко представлены у крупнейших глобальных институтов. По данным о держателях от Yahoo Finance, только Capital International Investors владеет 34,9 млн акций. Среди других крупнейших держателей — BlackRock, Vanguard, Morgan Stanley, Invesco, State Street и Goldman Sachs — несколько из них входят в число крупнейших управляющих активами в мире, что подчёркивает, насколько глубоко эта акция проникла в институциональные портфели.

Аналитики сохраняют оптимизм по акциям Strategy

Покрытие Strategy на Уолл-стрит имеет выраженный бычий уклон. Данные Kyro показывают, что 91% аналитиков, следящих за компанией, дают акции рейтинг «покупать», остальные — «держать», и ни один не рекомендует «продавать». Средняя целевая цена составляет $304, что примерно на 84% выше текущей стоимости акции. Поскольку оценка Strategy тесно связана со стоимостью её биткоин-резервов, целевые цены аналитиков, как правило, пересматриваются волнами всякий раз, когда сама криптовалюта совершает значительное движение — эта динамика заметна в последнем раунде повышения целей.

Несколько фирм недавно повысили свои цели, указывая на потенциальный дальнейший рост. B. Riley Securities повысила цель с $175 до $195. Ник Кремо, аналитик Barclays увеличил цель с $125 до $160. Джозеф Вафи из Canaccord Genuity поднял цель с $175 до $179, а Брайан Кинкслингер из Alliance Global Partners начал покрытие с целью $217.

Бычьи катализаторы биткоина усиливаются

Импульс остаётся главным катализатором цены биткоина (BTC), движимым продолжающейся скупкой со стороны американских инвесторов. Спотовые биткоин-ETF — фонды, которые напрямую держат токен и торгуются на традиционных биржах, предоставляя инвесторам экспозицию через обычные брокерские счета — добавили более $714 млн активов во вторник после $998 млн в понедельник. В общей сложности за этот месяц фонды привлекли более $2 млрд — резкое ускорение спроса. Устойчивые притоки в ETF широко рассматриваются как признак растущего бычьего настроя инвесторов в отношении биткоина.

Производная активность расширялась наряду с притоками. Открытый интерес по фьючерсам на биткоин, отражающий общую стоимость незакрытых контрактов, превысил $61 млрд — максимальный уровень с 7 мая и значительный рост по сравнению с июльским минимумом в $44 млрд.

Спрос на спотовом рынке также укрепился. Объём торгов биткоином за последние 24 часа превысил $120 млрд — максимальный уровень с 22 августа этого года. Повышенный спрос способствовал заметному снижению объёма биткоинов в обращении.

Рост цен на биткоин напрямую отражается на оценке Strategy. Компания владеет 846 000 монет — этот резерв сейчас стоит более $70,7 млрд против менее чем $50 млрд в июле.

Технический анализ цены MSTR

На дневном графике цена акций MSTR выросла за последние несколько месяцев, взлетев с июньского минимума в $82,16 до текущего уровня около $163 — максимума с 26 мая. Акции поднялись выше 50-дневной и 200-дневной экспоненциальных скользящих средних (EMA), а также преодолели индикатор Supertrend — паттерны, которые трейдеры обычно воспринимают как сигналы бычьего импульса.

При таком согласовании индикаторов акции выглядят готовыми к продолжению роста. Быки нацелены на ключевое сопротивление на уровне $250, что примерно на 55% выше текущего уровня. Бычий сценарий подтвердится, если акции преодолеют отметку $196.

Эта статья носит исключительно информационный характер и не является финансовой или инвестиционной рекомендацией. Целевые уровни аналитиков и технические прогнозы не гарантируют будущую доходность акций.

Эта статья впервые была опубликована на The Market Periodical.