Золото приближается к $5,000, поскольку Томсон указывает на долг, нефть и силу майнеров

Стюарт Томсон

Нарратив западных мейнстримных СМИ о золоте, по мнению Томсона, находится на искусственном жизнеобеспечении. Он говорит, что распространяемая история заключается в том, что огромный долг не имеет значения, очередная неудачная война не имеет значения, и сокращающийся SPR не имеет значения.

SPR, или Strategic Petroleum Reserve, — это чрезвычайный нефтяной резерв США, который Министерство энергетики поддерживает на случай перебоев с поставками. Его объемы привлекали политическое и рыночное внимание после последовательных распродаж в последние годы.

По словам Томсона, якобы единственное, что имеет значение для золота, — это может ли ФРС поднять ставки на четверть пункта; он описывает такой шаг как крайне негативный для металла. Он утверждает, что этот нарратив напугал и деморализовал начинающих инвесторов в золото и кредитные фонды, заставив их агрессивно продавать золото, серебро и акции добытчиков вблизи недавних минимумов зоны покупок $4100-$3900.

Вчера нефть подорожала на $4/BBL, и золото тоже выросло. Томсон указывает на прорыв бычьего клина в нефти и на значимую базовую модель в золоте. Традиционная роль золота как защиты от инфляции и геополитической нестабильности исторически привлекала приток средств в периоды роста цен на энергоносители и военных конфликтов.

Он говорит, что у правительства США заканчиваются финансируемые за счет долга противоракеты для войны в Иране, тогда как участникам фондового рынка снова и снова сообщают, что рынок-поддерживающая «сделка» вот-вот будет объявлена и что силы США находятся в «полном контроле» над Ормузом. Ормузский пролив — один из важнейших в мире узких коридоров для нефтяного транзита, через который обычно проходит примерно пятая часть мирового потребления нефти. Томсон спрашивает: если контроль полный, почему проход танкеров почти равен нулю и почему золото начинает расти вместе с нефтью?

Он также называет SPR «графиком ужаса» и утверждает, что проблема долга реальна, а дефицит нефти нельзя устранить повышением ставок или сделками. По его мнению, на строительство тысяч новых противоракет и их загрузку на корабли ВМС уходит гораздо больше времени, чем ожидали чиновники.

Томсон приходит к выводу, что инвесторам следует игнорировать нарратив западных СМИ и иметь значительную долю в золоте.

На дневном графике, по его словам, золото достигло как горизонтального, так и трендового сопротивления в зоне $4400, а стохастик становится перекупленным. Stochastics — это импульсный осциллятор, который сравнивает цену закрытия актива с диапазоном его цены за определенный период и часто используется для выявления возможных точек разворота. Он отмечает, что отчеты по инфляции CPI и PPI выйдут завтра и в четверг. Он добавляет, что многие золотодобывающие акции выросли на 20%-50% от его ключевой зоны покупок $4100-$3900, и говорит, что сейчас время частично фиксировать прибыль, удерживая базовые позиции твердой рукой.

На недельном графике Томсон выделяет осциллятор стохастика 14,5,5, который он считает, возможно, самым важным техническим индикатором для золота. Он говорит, что у стохастика еще есть пространство для роста вместе с ценой, а целевая зона краткосрочной базовой модели находится в крупной зоне сопротивления $4900-$5000. По его словам, инвесторы в серебряные слитки и акции добытчиков, купившие в зоне $4100-$3900, также могут планировать дополнительную фиксацию прибыли там.

Томсон добавляет, что хотя серебро и майнеров можно «торговать» ради прибыли в фиатной валюте, золото — величайшая валюта мира. По его словам, продавать золото ради слабой фиатной валюты — это безумие, если только не случилось чрезвычайное бедствие.

Затем он указывает на линейный график CDNX, говоря, что в игре находится огромный бычий клин и что MACD (серия 20,40,10) указывает на неизбежный прорыв. CDNX — это S&P/TSX Venture Composite Index, который отслеживает компании малой капитализации и junior-компании, с заметным весом горнодобывающих и энергетических разведочных фирм. Инвесторы, которые действовали в его предыдущих зонах покупок, включая последнюю на уровне CDNX 850/золото $4000, находятся в хорошей форме, говорит он. Томсон отмечает, что инвестиции в junior-горняков подходят не всем, особенно по размеру позиции, но утверждает, что по мере продолжения этого гигантского бычьего цикла в золоте эти добытчики, похоже, будут опережать все остальное.

Переходя к ETF GDX, Томсон говорит, что он вырос примерно на 28% всего за несколько недель. GDX — это VanEck Gold Miners ETF, крупнейший биржевой фонд, отслеживающий ведущие золотодобывающие и серебродобывающие компании. По его словам, и стохастик, и RSI сейчас перекуплены, поэтому частичную прибыль можно фиксировать по позициям, купленным на минимумах.

На недельном графике он говорит, что у крупных добытчиков все еще остается большой потенциал для роста. Стохастик вышел из зоны перепроданности, подает сигнал покупки на пересечении, а гистограммы MACD растут.

Томсон говорит, что если после публикации отчетов CPI и/или PPI инфляция немного вырастет, западные СМИ вновь развернут свой нарратив о золоте и ставках. Он добавляет, что любое снижение рынка металлов на этой неделе, вызванное такими комментариями, вероятно, будет очень краткосрочным.

Пусть у вас будет золотой день.

Спасибо.

С уважением,

St

Об авторе

Stewart Thomson

Стюарт Томсон — бывший брокер Merrill Lynch. Он ежедневно пишет Graceland Updates с 4:00 до 7:00 утра, а рассылка отправляется примерно в 8:00–9:00 утра. Подписка на рассылку имеет привлекательную цену, а формат представляет собой уникальную нумерованную структуру пунктов. Это делает каждый пункт более понятным и экономит время на чтение.

Риски, отказ от ответственности, юридическая информация

Стюарт Томсон больше не является инвестиционным советником. Информация, предоставляемая Stewart и Graceland Updates, предназначена только для общего ознакомления. Перед принятием каких-либо действий в отношении любых инвестиций настоятельно рекомендуется проконсультироваться с несколькими должным образом лицензированными, опытными и квалифицированными инвестиционными советниками и получить несколько мнений. Ваш минимальный риск по любой инвестиции в мире: 100% потеря всех ваших денег. Возможно, вы занимаете или готовитесь занять позиции с кредитным плечом в инвестициях и не знать об этом, подвергая себя неограниченным рискам. Это особенно тревожно, если вы инвестируете в деривативы. Существует примерно $700 трлн OTC Derivatives Iceberg, при этом официально списана лишь крошечная часть. Итак, главный вопрос: Вы готовы?

Подписка на рассылку