ARK Invest — управляющая компания под руководством Кэти Вуд — 22 сентября приобрела акции Rocket Lab USA (RKLB) на 25,13 млн долларов, увеличивая позицию в аэрокосмической компании даже несмотря на то, что акции торгуются значительно ниже недавнего максимума. Одновременно компания продолжила наращивать долю в Scribe Therapeutics — компании в области редактирования генов, — сокращая позиции в ряде крупных технологических бумаг.

Поскольку ARK публикует транзакции своих фондов каждый торговый день, её покупки и продажи относятся к наиболее внимательно отслеживаемым действиям в розничном инвестировании, и последняя серия отчётов показывает, как компания перераспределяет средства из некоторых крупнейших технологических бумаг в аэрокосмический и геномный секторы.

Покупка 22 сентября составила 359 612 акций Rocket Lab, распределённых между тремя биржевыми фондами ARK. Фонд ARK Innovation приобрёл 277 573 акции, ARK Autonomous Technology & Robotics — 59 746 акций, а ARK Space Exploration — 22 293 акции.

Акции Rocket Lab значительно ниже максимумов

Акции Rocket Lab закрылись 23 сентября на уровне 7031 доллара, что примерно на 53% ниже 52-недельного максимума в 151 доллар. На стоимость бумаг повлиял ряд неблагоприятных факторов. Компания перенесла дату первого запуска программы ракеты Neutron — более крупной ракеты-носителя, которую она разрабатывает в дополнение к эксплуатируемой ракете Electron, — а менеджмент опубликовал прогнозы по валовой марже, не оправдавшие рыночных ожиданий.

Компания также ведёт работу по приобретению Iridium — поставщика спутниковой связи — за 8 млрд долларов. Эта сделка влечёт дополнительные вопросы финансирования и потенциальный риск размытия доли акционеров. Для финансирования сделки Rocket Lab организовала мостовой кредит в размере 3,6 млрд долларов и провела эмиссию акций, принесшую около 2 млрд долларов. То, как компания будет обслуживать это финансирование, пока сделка остаётся незавершённой, вероятно, останется в центре внимания всех, кто следит за акциями.

Интерес ARK к Rocket Lab не ограничивается сделкой 22 сентября. Ранее в сентябре компания нарастила 705 102 акции на сумму 44,4 млн долларов в течение двух отдельных торговых сессий. В июле она добавила в портфель ещё 62 497 акций. В том же месяце фонд продал 184 670 акций Iridium — той самой компании, которую Rocket Lab стремится приобрести.

Несмотря на коррекцию акций, недавние операционные показатели Rocket Lab были сильными. Выручка во втором квартале выросла на 62% до рекордных 234 млн долларов, а портфель заказов увеличился до 2,36 млрд долларов. Ракета Electron успешно завершила свою 96-ю миссию в этом месяце. Эти операционные показатели служат фоном, на котором ARK продолжает покупки на слабости рынка.

ARK сокращает крупные технологические позиции

Для финансирования недавних покупок ARK распродавала позиции в ряде устоявшихся технологических компаний. 22 сентября компания продала акций Alphabet на 5,83 млн долларов. В последние недели она также сократила пакеты AMD и Palantir. По всей видимости, компания перераспределяет капитал в бумаги, которые считает значительно более недооценёнными.

Постоянные покупки в генетике

Одновременно ARK продолжала планомерно наращивать позицию в Scribe Therapeutics — биотехнологической компании в области редактирования генов. В четверг, 24 сентября, компания приобрела через свой геномный фонд ARKG 39 149 акций на сумму 1 038 622 доллара.

Эта покупка последовала за ещё более крупными приобретениями ранее на той же неделе. среду ARK купила 143 257 акций Scribe Therapeutics на сумму более 4 млн долларов после покупки 88 323 акций почти на 2,5 млн долларов во вторник предыдущей недели.

ARK также увеличила позицию в Beam Therapeutics в среду, приобретя 65 553 акции примерно на 1,7 млн долларов. В то же время компания продала около 7 млн долларов акций Tempus AI, что стало отступлением от компании в области искусственного интеллекта в здравоохранении. Недельная ротация сохраняет концентрацию ARKG в разработчиках редактирования генов при сокращении одной из компаний здравоохранения, ориентированных на ИИ.

В своём последнем обращении к инвесторам Вуд выразила уверенность в том, что нынешняя технологическая эпоха «вероятно, затмит промышленную революцию», описав прогноз ARK в отношении секторов искусственного интеллекта, робототехники, накопления энергии и геномики.

Последние корректировки портфеля подчёркивают неизменную уверенность компании в компаниях, занимающихся редактированием генов, и аэрокосмическими технологиями, наряду со снижением концентрации в отдельных крупных технологических бумагах. Взятые вместе, недавние сделки отражают стратегию накопления акций отстающих бумаг при сокращении вложений в крупные технологические компании. С учётом перенесённого дебюта ракеты Neutron и ещё не завершённого финансирования сделки по Iridium ежедневные отчёты ARK о сделках покажут, продолжает ли эта уверенность укрепляться.

Источник: Blockonomi