Przegląd rynków Ameryk: Ropa rośnie po doniesieniach o zajęciu tankowca z ZEA przez Iran; rentowności 30-letnich obligacji USA najwyżej od 2007 roku
Najważniejsze informacje
- •Doniesienia o zajęciu przez Iran tankowca z ZEA podniosły WTI o 2,03 USD do 84,43 USD, utrzymując Cieśninę Ormuz w centrum uwagi jako kluczowe ryzyko podaży ropy.
- •Rentowności 30-letnich obligacji skarbowych USA wzrosły powyżej 5,30%, osiągając najwyższy poziom od 2007 roku w ramach globalnej wyprzedaży na rynku długu, która wpływa też na wyceny kredytów hipotecznych w USA.
- •S&P 500 spadł o 0,5%; Meta i Microsoft zniżkowały o ponad 3%, podczas gdy Micron zyskał ponad 4%, co pokazuje, że nie była to szeroka wyprzedaż spółek AI.
- •CPI w Kanadzie za lipiec wyniósł 3,0% r/r wobec oczekiwanych 2,9%, utrzymując inflację powyżej celu Banku Kanady na poziomie 2%, a indeks Empire Manufacturing w USA osiągnął 20,60 wobec prognozy 11,00.
- •Złoto wzrosło o 42 USD do 4 417 USD, a USD/CAD zakończył sesję bez zmian w pobliżu 1,3845, gdy rozmowy USA-Kanada trwają przed terminem taryfowym 19 sierpnia.
Amerykańskie dane makroekonomiczne i nagłówki z Bliskiego Wschodu kierowały handlem na rynkach 17 sierpnia, a ropa zyskała po doniesieniach, że Iran przejął tankowiec z ZEA, podczas gdy rentowności długoterminowych obligacji skarbowych wzrosły do najwyższego poziomu od 2007 roku.
Dane z nagłówków
- CPI w Kanadzie za lipiec: 3,0% r/r, wobec oczekiwanych +2,9% (investingLive), co utrzymuje inflację powyżej celu Banku Kanady na poziomie 2%
- Indeks Empire Manufacturing w USA: 20,60, wobec prognozy 11,00 (investingLive). Badanie Empire State jest publikowane co miesiąc przez Federal Reserve Bank of New York, a odczyty powyżej zera sygnalizują ekspansję aktywności przemysłowej w stanie Nowy Jork.
- Iran wyznaczył termin „kilku tygodni” na pełne wdrożenie MOU (memorandum of understanding) (investingLive)
- Rentowności 30-letnich obligacji USA wzrosły do najwyższego poziomu od 2007 roku (investingLive)
- Indeks rynku mieszkaniowego NAHB w USA za sierpień: 35, wobec oczekiwanych 33 (investingLive). Indeks jest publikowany przez National Association of Home Builders, a odczyty poniżej 50 oznaczają, że większa liczba budowniczych ocenia warunki jako złe niż dobre.
Rynki
- Złoto +42 USD do 4 417 USD
- Rentowności 10-letnich obligacji USA +2,8 pb do 4,72%
- Ropa WTI +2,03 USD do 84,43 USD
- AUD na czele, JPY w tyle
- S&P 500 -0,5%
Rynki pozostawały w letnim marazmie, ale sesja wcale nie była martwa. Główny ruch nastąpił po tym, jak agencja Fars podała, że Iran przejął tankowiec z ZEA. To wywołało popyt na ropę, który przełożył się na wyprzedaż obligacji i akcji. Dodatkowym źródłem obaw było wybicie rentowności 30-letnich obligacji USA na nowe cykliczne maksimum powyżej 5,30% w ramach globalnej wyprzedaży na rynku długu. Poziomy te były widziane po raz pierwszy od 2007 roku, czyli roku, w którym rozpoczął się globalny kryzys finansowy. Rentowności długoterminowych obligacji skarbowych wpływają też na wyceny amerykańskich kredytów hipotecznych, co stanowi kanał przenoszenia wyprzedaży obligacji na koszty zadłużenia gospodarstw domowych.
Wyprzedaż akcji koncentrowała się na kilku spółkach mega-cap, a Meta i Microsoft traciły ponad 3%, jednak nie był to szeroki spadek spółek związanych ze sztuczną inteligencją, ponieważ Micron zyskał ponad 4%.
Na rynku FX nastroje były zasadniczo pozytywne, wraz ze wzrostem transakcji ryzykownych. Pojawiły się też pogłoski dotyczące rozmów handlowych USA-Kanada, a para osiągnęła 1,3845, po czym odbiła o 30 pipsów od dołków i zakończyła dzień bez zmian, gdy oba kraje negocjują przed terminem taryfowym 19 sierpnia.
Złoto zachowywało się solidnie, drożejąc o 40 USD i ocierając się o zeszłotygodniowe maksima.
