BlackRock opracował trzy ztokenizowane strategie portfelowe dla Ondo, z których każda handlowana jest jako pojedynczy token zawierający pełną alokację, samodzielnie się rebansujący i przenoszony peer-to-peer między portfelami — struktura bez odpowiednika w tradycyjnym koncie maklerskim. Debiut wykracza poza tokenizację pojedynczych instrumentów — obligacji skarbowych, funduszy rynku pieniężnego i akcji — która do tej pory definiowała ten sektor, i posłał ONDO w górę o około 30%.

Wiadomość otwiera najnowsze wydanie Morning Minute, codziennego newslettera Decrypt autorstwa Tylera Warnera; zgodnie z zastrzeżeniem Decrypt analizy i opinie wyrażone są osobiście przez Warnera i niekoniecznie odzwierciedlają stanowisko redakcji. Wydanie obejmuje również szeroki rebound na rynku krypto, pozew Nowego Jorku przeciwko Polymarket, exploit o wartości ponad 350 milionów dolarów na Bitget, incydent bezpieczeństwa w Magic Eden oraz nowy hub kolekcjonerskich fizycznych przedmiotów od OpenSea.

Następna faza tokenizacji nosi nazwisko BlackRocka

Obietnica tokenizacji zawsze była taka sama: weź coś, co istnieje, umieść na blockchainie i przyspiesz to. Obligacje skarbowe, fundusze rynku pieniężnego i akcje trafiły już onchain. W środę pojawiło się coś innego.

BlackRock opracował trzy strategie portfelowe dla Ondo, a każda z nich handlowana jest obecnie jako pojedynczy token zawierający pełną alokację, samodzielnie się rebansujący i przenoszony peer-to-peer między portfelami. Nic takiego nie istnieje na koncie maklerskim.

To nie jest pierwsze posunięcie BlackRocka w kierunku tokenizacji. Jego produkt BUIDL umieścił fundusz rynku pieniężnego onchain w marcu 2024 roku, a w lipcu Ondo ztokenizował iShares Core S&P 500 ETF BlackRocka obok akcji Microna. Każdy z nich opakowywał pojedynczy instrument. Nowe tokeny w przeciwieństwie do tego obejmują zestaw aktywów przeznaczonych do rebalansowania w czasie, z widocznymi onchain pozycjami, wag i każdym rebalansem. To krok od cyfryzacji istniejących produktów do budowania takich, które działają wyłącznie onchain.

Trzy tikery to BLKHIon (wysoki dochód), BLKDIGon (zdywersyfikowany wzrost) i BLKGRWon (wysoki wzrost), dostępne dla kwalifikujących się inwestorów spoza USA. ONDO wzrósł o około 30% po tej wiadomości.

Struktura stanowi świeży przykład tego, jak instytucje mogą wejść onchain. BlackRock dostarczył strategie, a jego nazwa widnieje na tikerach. Zgodnie z ujawnieniami Ondo BlackRock nie jest doradcą, zarządzającym, sponsorem, promotorem, gwarantem, marketerem ani dystrybutorem, nie sprawuje nadzoru ani kontroli, a istnieje potencjalny konflikt interesów. Największy na świecie zarządzający aktywami w praktyce udzielił licencji na swoją własność intelektualną produktowi kryptowalutowemu, nie ponosząc żadnej odpowiedzialności operacyjnej ani regulacyjnej.

Instytucja dostarcza markę i wiedzę ekspercką; firma kryptowalutowa dostarcza infrastrukturę, dystrybucję i odpowiedzialność. Wszyscy dostają to, czego chcą, a podmiot, którego nazwa sprzedaje produkt, ponosi najmniejsze ryzyko w razie awarii. Newsletter argumentuje, że każdy kolejny zarządzający aktywami zastosuje ten sam schemat — a po niedawnym zielonym świetle od SEC i CFTC można spodziewać się znacznie więcej.

Makro, krypto i rynki

Główne kryptowaluty były na plusie i wzrosły o 2-6% mimo rosnących stóp zwrotu obligacji. Bitcoin zyskał 1% do 84 500 dolarów, Ethereum wzrosło 3% do 2 720 dolarów, Solana wspięła się 7% do 121 dolarów, HYPE dodał 3% do 93,50 dolara, a ZEC skoczył 8% do 1 605 dolarów.

Największe wzrosty wśród altcoinów obejmowały QNT (+25%), Ondo (+21%), FET (+20%) i ENA (+16%).

Ropa spadła 1% do 92 dolarów, a złoto zyskało 1% do 4 345 dolarów. Kontrakty terminowe na akcje były na plusie mimo rosnących rentowności, przy czym Dow wzrósł o 0,3%, a Nasdaq o 0,7%.

Polityka i prawo

Nowy Jork pozwał Polymarket za rzekome nielegalne hazard i handel osób niepełnoletnich, dążąc do zakazania platformie działalności w tym stanie.

Komisarz SEC Hester Peirce wezwała do zastąpienia tego, co nazwała „panoptikonem KYC”, dowodami o wiedzy zerowej, pozwalając użytkownikom udowadniać uprawnienia bez ujawniania danych osobowych.

Fundacja Solana zatrudniła byłą globalną dyrektor marketingu Binance, by kierowała ruchem instytucjonalnym.

Bitget potwdził, że w czwartek z gorących i ciepłych portfeli wyprowadzono około 351,6 miliona dolarów, po tym jak onchain analitycy pierwotnie zasygnalizowali około 183 miliony dolarów. Potwierdzona kwota jest niemal dwukrotnie wyższa od początkowego szacunku. Wypłaty zostały wstrzymane, a CEO Gracy Chen stwierdziła, że fundusz użytkowników o wartości 464 milionów dolarów pokrywa straty.

Rezerwa Federalna zaproponowała dwie zasady dotyczące stablecoinów wymagające pełnego zabezpieczenia w krótkoterminowych obligacjach skarbowych, z opłatami kapitału z tytułu ryzyka operacyjnego schodzącymi z 2% od pierwszych 20 miliardów dolarów w obiegu do 1% powyżej 50 miliardów dolarów.

Skarbce korporacyjne i ETF-y

ETF-y na Bitcoina odnotowały w czwartek napływy netto w wysokości 191 milionów dolarów, a ETF-y na Ethereum przyjęły 66 milionów dolarów.

Monitor memecoinów

Liderzy memecoinów były na plusie, w górę o 5-7%: DOGE +7%, SHIB +6%, PEPE +6%, PENGU +3%, TRUMP +7%, SPX +5% i BONK +6%.

Liderzy na Robinhood chain odbili o 6-20%: Pons +7% do 450 milionów dolarów; AI +7% przy 242 milionach dolarów; Cashcat +20% przy 176 milionach dolarów; Shroom +74%, Agrippa +120% i Juggernaut +30% prowadziły tabelę wzrostów.

Największe wzrosty na Solanie obejmowały BP +60%, Textit +30%, Collect +28x, NPCs +10x, Neet +40% i Jeanphil +90%, a Ansem wzrósł o 15% do 171 milionów dolarów.

Monitor tokenów, airdropów i protokołów

Hyperliquid prowadził protokoły onchain pod względem przychodów z 2,8 miliona dolarów, przed Pump z 1,88 miliona dolarów, Stonk z 929 tysięcy dolarów i Pons z 258 tysięcy dolarów, według DefiLlama.

Założyciel Pump.fun Alon napisał, że Pump faktycznie dba o cykl życia memecoinów i nagradzanie posiadaczy, zapowiadając więcej szczegółów w czwartym kwartale.

Stonk odnotował siódmy z rzędu dzień z przychodami powyżej 1 miliona dolarów, a skumulowane odkupy tokenów przekroczyły 18%, według jego monitora przychodów.

NFT

Liderzy NFT były lekko na minusie: Punks -1% przy 33,69 ETH, BAYC bez zmian przy 6,89 ETH i Pudgy -3% przy 3,41 ETH. Identity MD (+10%) i Quotrons (+50%) prowadziły tabelę wzrostów.

OpenSea uruchomiło hub kolekcjonerskich przedmiotówycznych agregujący oceniane karty kolekcjonerskie z platform partnerskich obejmujących Pokémony, sport i One Piece. Partnerzy odpowiadają za ocenianie, przechowywanie i ubezpieczenie kart, a OpenSea zarządza handlem z jednego portfela.

Magic Eden jest podejrzewana o lukę bezpieczeństwa pozwalającą na kradzież NFT z portfeli, które zatwierdziły określony kontrakt, według Wu Blockchain. White hat hakerzy przenieśli tysiące NFT, zanim mogły zostać skradzione.