Afryka buduje regionalne systemy płatności, które mogłyby sprawić, że transfery transgraniczne będą szybsze i tańsze, ale rozdrobnione waluty pozostają problemem, którego same tory płatnicze nie są w stanie rozwiązać.

Na kontynencie funkcjonuje ponad 40 walut, z których wiele nie jest bezpośrednio wymienialnych. W rezultacie banki i dostawcy usług płatniczych często muszą polegać na bankach rozliczeniowych, bankowości korespondencyjnej i rachunkach zasilanych z góry, aby przesyłać pieniądze między rynkami.

Płatności transgraniczne działają już dziś mimo fragmentacji walut w Afryce. Dla nadawcy płatność może wyglądać na natychmiastową, podczas gdy banki i dostawcy usług płatniczych wykonują w tle przewalutowanie i rozliczenie. Gdy walut nie można wymieniać bezpośrednio, te dodatkowe kroki zwiększają koszty transakcji.

Sabine Mensah, zastępca dyrektora generalnego AfricaNenda, ogólnoafrykańskiej organizacji pracującej nad rozwojem natychmiastowych i interoperacyjnych systemów płatności, powiedziała, że odpowiedzią nie musi być jedna afrykańska waluta. Regionalne systemy płatności już powstają we Wspólnocie Afryki Wschodniej (EAC), Afryce Zachodniej, Afryce Środkowej i Wspólnocie Rozwoju Afryki Południowej (SADC). Połączenie tych systemów mogłoby ostatecznie rozszerzyć interoperacyjne płatności na ponad 60% krajów Afryki.

Jednak infrastruktura płatnicza to tylko część problemu. Mensah powiedziała, że regulatorzy muszą także zharmonizować zasady dotyczące płatności, licencjonowania i rozliczeń, jeśli Afryka chce ograniczyć zależność od twardych walut, takich jak dolar, i obniżyć koszty handlu wewnątrz afrykańskiego. To ma znaczenie, ponieważ szybsze przesyłanie komunikatów płatniczych nie usuwa potrzeby rozliczenia, a koszt przemieszczania wartości między walutami i tak musi zostać obsłużony gdzieś w systemie.

Wywiad został zredagowany dla większej przejrzystości i skrócony.

Czy interoperacyjność może się udać, jeśli afrykańskie waluty pozostaną rozdrobnione?

Różne waluty nie uniemożliwiają transakcji transgranicznych. Na przykład osoba w Kenii może wysłać pieniądze do osoby w Tanzanii, mimo że szyling kenijski i szyling tanzański to różne waluty. Transakcje transgraniczne już odbywają się w całej Afryce.

Istnieją dwa poziomy interoperacyjności. Pierwszy to interoperacyjność techniczna. Umożliwia ona przejście komunikatu płatniczego od dostawcy używanego w Nairobi do dostawcy używanego przez odbiorcę w Dar es Salaam. Wymiana informacji i komunikacja techniczna między dwoma systemami mogą działać nawet wtedy, gdy kraje używają różnych walut.

Druga warstwa to rozliczenie. To, co dzieje się w tle, aby faktycznie przesunąć pieniądze. Jeśli dostawca w Kenii wysyła pieniądze do dostawcy w Tanzanii, bank rozliczeniowy między nimi może przeliczyć szylingi kenijskie na walutę tanzańską.

Duża część tej pracy została już przejęta przez sektor prywatny. Kilku dostawców realizuje płatności transgraniczne i zawarło porozumienia z różnymi bankami komercyjnymi w celu obsługi rozliczeń. Zwykle tacy dostawcy utrzymują rachunki zasilane z góry w bankach w różnych krajach i w różnych walutach. Te rachunki pozwalają im rozliczać płatności transgraniczne.

Ta sama zasada obowiązuje na wyższym poziomie, gdy uczestniczą w tym kraje i banki centralne. Banki centralne mogą działać jako agenci rozliczeniowi w transakcjach o dużej wartości, a banki komercyjne również uczestniczą w procesie rozliczeń. Różne waluty mogą być nadal rozliczane dzięki takim rozwiązaniom jak rachunki zasilane z góry po obu stronach.

Nie powiedziałabym więc, że ponieważ Afryka ma wiele walut, nie może mieć płatności transgranicznych. Taki argument nie jest trafny. Płatności transgraniczne już odbywają się w systemach wysokokwotowych za pośrednictwem banków i ekosystemu bankowości korespondencyjnej. Dzieje się to również na poziomie detalicznym poprzez prywatnych dostawców płatności transgranicznych, którzy zbudowali centra i połączyli się z wieloma operatorami pieniądza mobilnego.

To, co robi ponad 40, czyli około 42 waluty, to utrudnia proces. Jeśli te waluty nie są wzajemnie wymienialne, dostawcy potrzebują mechanizmów rozliczeniowych, aby dokończyć transakcje. To sprawia, że płatności transgraniczne stają się droższe, dlatego fragmentacja walut pozostaje praktycznym problemem nawet wtedy, gdy sam komunikat płatniczy przemieszcza się szybko.

Czy decydenci rozwiązują niewłaściwy problem, skupiając się na torach płatniczych, a nie na rynkach walutowych?

Decydenci i regulatorzy, zwłaszcza banki centralne, koncentrują się na umożliwieniu płatności transgranicznych, szczególnie na poziomie detalicznym. Systemy już działają na poziomie wysokokwotowym poprzez ekosystem bankowości korespondencyjnej, więc jedną z luk jest ułatwienie detalicznych płatności transgranicznych.

Obserwujemy znaczne inwestycje w regionalne systemy płatności natychmiastowych, które mają umożliwiać płatności transgraniczne na poziomie subregionalnym. We Wschodniej Afryce Wspólnota Afryki Wschodniej opublikowała plan główny mający umożliwić interoperacyjność w regionie, w tym prace nad ustanowieniem regionalnego systemu płatności natychmiastowych dla EAC.

Podobne działania trwają w innych częściach kontynentu. W Afryce Zachodniej Unia Gospodarcza i Walutowa Afryki Zachodniej uruchomiła regionalny system płatności natychmiastowych łączący osiem krajów. W Afryce Środkowej GIMAC Pay łączy sześć krajów w Wspólnocie Gospodarczej i Walutowej Afryki Środkowej. W SADC ekosystem Transactions Cleared on an Immediate Basis (TCIB) ma zapewnić infrastrukturę dla płatności transgranicznych w 16 krajach regionu, przy czym około sześciu do ośmiu krajów jest już podłączonych.

Inwestycje więc trwają. Coraz więcej banków centralnych przygląda się temu, jak umożliwić natychmiastowe płatności transgraniczne. Jeśli uda się połączyć te cztery systemy, można by objąć ponad 60%, a potencjalnie 70%, krajów Afryki. Dałoby to znacznie szerszą interoperacyjność. Osoba siedząca w Kenii mogłaby dokonywać transakcji z osobą w Kamerunie, na Wybrzeżu Kości Słoniowej i w innych krajach za pośrednictwem połączonych systemów.

Nasze działania rzecznicze mają więc zasięg kontynentalny, dlatego aby przyspieszyć drogę do bezproblemowych transakcji transgranicznych w Afryce, potrzebna jest harmonizacja regulacyjna. Regulatorzy muszą się spotkać, aby zidentyfikować bariery, zwłaszcza w zakresie regulacji systemów płatniczych, systemów płatności natychmiastowych, interoperacyjności i licencjonowania różnych interesariuszy w różnych krajach.

Istnieje także możliwość paszportowania licencji między krajami. Mogłoby to pomóc przyspieszyć proces w kierunku równego dostępu, w którym niezależnie od miejsca w Afryce można użyć jednego narzędzia w telefonie do przesyłania pieniędzy między różnymi krajami afrykańskimi.

Pomyślmy, co to mogłoby oznaczać dla Afrykańskiej Kontynentalnej Strefy Wolnego Handlu. AfCFTA ma na celu zwiększenie handlu wewnątrz Afryki z około 15% obecnie do mniej więcej 50% lub 60%. Jeśli ułatwimy płatności transgraniczne, skutki gospodarcze mogą być znaczące.

Czy systemy płatności transgranicznych zmniejszą zależność od dolara, czy tylko ją ukryją?

Myślę, że to jest kierunek, w którym zmierzamy, ponieważ zdajemy sobie sprawę, że obecny system podnosi koszty płatności transgranicznych. Bank Światowy oszacował, że wysłanie przekazu pieniężnego o wartości $200 w Afryce kosztuje 8.78% przesyłanej kwoty. Przy transakcji na $200 daje to około $16 lub $17.

Cele Zrównoważonego Rozwoju (SDGs) zakładają obniżenie tego kosztu do 3%. Znaczna część kosztu 8.78% wynika z transakcji walutowych wymaganych wtedy, gdy trzeba wrócić do waluty twardej, a następnie ponownie przeliczyć na walutę lokalną.

W ramach procesu harmonizacji regulacyjnej regulatorzy pracują także nad alternatywami dla istniejących mechanizmów rozliczeniowych. Szukają sposobów na umożliwienie rozliczeń i wykorzystanie nowszych ścieżek poprzez systemy płatności natychmiastowych, aby znaleźć lepsze rozwiązania dla transakcji transgranicznych.

Kluczowe pytanie brzmi o optymalizację rozliczeń podczas transakcji z jednej waluty na drugą i obsługi wielowalutowych rozliczeń w całym ekosystemie. To obszar, w którym spodziewam się większej liczby prac.

Liczę na więcej innowacji w tym obszarze, a także na to, że banki centralne będą pracować nad ramami harmonizacji regulacyjnej dla Afryki. To właśnie promujemy w AfricaNenda. Ramy te powinny również obejmować komponent rozliczeniowy transakcji transgranicznych.

Jeśli uda się znaleźć lepsze rozwiązania rozliczeniowe, powinno to również obniżyć koszty płatności transgranicznych.

Które waluty stają się regionalnymi walutami rozliczeniowymi, a które ryzykują pozostanie w tyle?

Istnieją już przykłady regionalnych układów walutowych, choć znajdują się one na różnych etapach.

We Wspólnocie Afryki Wschodniej kraje od wielu lat mają porozumienie o stworzeniu wspólnej waluty. Nie zmaterializowało się to jeszcze, ale pozostaje częścią protokołu EAC i szerszej drogi do harmonizacji regulacyjnej oraz integracji regionalnej.

W Afryce Zachodniej i Środkowej istnieją już unie gospodarcze i walutowe. Bank Centralny Państw Afryki Zachodniej oraz Bank Centralny Afryki Środkowej działają w ramach tych porozumień walutowych.

W Afryce Zachodniej frank CFA jest wspólną walutą ośmiu krajów Unii Gospodarczej i Walutowej Afryki Zachodniej, co oznacza, że kraje te mogą używać go do transakcji transgranicznych wewnątrz unii.

W Afryce Środkowej frank CFA jest również używany w sześciu krajach unii walutowej. To kolejny przykład krajów dzielących wspólną walutę w ramach regionalnego porozumienia gospodarczo-walutowego.

W SADC regionalny system płatności TCIB używa południowoafrykańskiego randa jako waluty rozliczeniowej dla krajów, które zostały już podłączone i wykonują transakcje przez system. Około sześć krajów już dołączyło i korzysta z systemu.

To są konkretne przykłady tego, co może się wydarzyć na poziomie subregionalnym. W niektórych przypadkach, ponieważ kraje są częścią unii gospodarczej i walutowej, już dzielą wspólną walutę. W przypadku TCIB rand jest używany jako waluta rozliczeniowa dla krajów, które dołączyły do regionalnego systemu płatności.

Afrykańskie waluty są już wykorzystywane poza rynkami krajowymi do regionalnych rozliczeń. Pytanie brzmi, jak te rozwiązania mogą rozwijać się równolegle z szerszym dążeniem do interoperacyjności płatności.

Czy ograniczenia walutowe mogą stać się kolejną główną barierą dla handlu napędzanego przez AfCFTA?

Rozliczenia walutowe to jedna z kwestii, które trzeba rozwiązać, gdy Afryka dąży do głębszego handlu transgranicznego. Połączenie systemów płatniczych może przyspieszyć i uprościć przesyłanie informacji płatniczych, ale samo rozliczenie pieniędzy nadal musi nastąpić.

Tam, gdzie waluty nie są bezpośrednio wymienialne, dostawcy usług płatniczych potrzebują mechanizmów rozliczeniowych, aby przesuwać pieniądze między krajami. Takie rozwiązania mogą zwiększać koszty transakcji, zwłaszcza gdy między dwiema lokalnymi walutami musi pośredniczyć waluta twarda.

Dlatego prace regulacyjne muszą wykraczać poza techniczną infrastrukturę płatniczą. Regulatorzy muszą pracować nad zasadami dotyczącymi systemów płatniczych, interoperacyjności, licencjonowania i rozliczeń, aby systemy te mogły łatwiej działać ponad granicami.

Naszą ambicją jest, aby regionalne systemy były połączone, a bariery regulacyjne ograniczone. Długoterminowym celem jest to, aby niezależnie od miejsca w Afryce można było użyć jednego narzędzia w telefonie do przesyłania pieniędzy między różnymi krajami.

Jeśli tak się stanie, może to wesprzeć ambicję AfCFTA, by zwiększyć handel wewnątrz Afryki. Ułatwienie i potanienie płatności transgranicznych dla osób i firm to jeden z elementów tworzenia warunków dla wzrostu tego handlu.

Co zrobiła Nigeria, aby osiągnąć dojrzały poziom w płatnościach natychmiastowych?

W raporcie State of Instant and Inclusive Payment AfricaNenda stosuje spektrum inkluzywności systemów płatności natychmiastowych. Analizujemy drogę od systemu podstawowego przez poziom rozwinięty aż do systemu dojrzałego.

Na poziomie podstawowym system ma dwa główne przypadki użycia. Obsługuje transakcje osoba-do-osoby i osoba-do-firmy oraz umożliwia dostęp mobilny. Stamtąd system może przejść do rozwiniętego poziomu inkluzywności. Na tym etapie banki i podmioty niebankowe są interoperacyjne, a bank centralny uczestniczy w zarządzaniu systemem.

Na etapie dojrzałym oczekuje się znacznie szerszych przypadków użycia. Nie chodzi już tylko o to, by osoby płaciły firmom. Firmy powinny móc płacić innym firmom poprzez transakcje B2B. Osoby powinny móc otrzymywać środki od rządu w ramach transakcji G2P oraz płacić rządowi w ramach transakcji P2G.

Szersze zastosowania powinny obejmować również transakcje transgraniczne. Dojrzały system potrzebuje także standardów i systemów monitorowania w zakresie reklamacji i ochrony konsumenta. Konsumenci muszą być chronieni, a nadzór jest potrzebny, aby zapewnić spełnienie wymogów ochrony konsumenta.

System musi też być przystępny cenowo. Koszty dla użytkownika końcowego powinny być jak najniższe.

Na poziomie dojrzałym AfricaNenda oczekuje ekosystemu cyfrowego, który daje konsumentom większą wartość niż gotówka. Każdą transakcję finansową, którą ktoś chce wykonać, powinno dać się przeprowadzić cyfrowo, a system powinien być interoperacyjny. Nie powinno być potrzeby posiadania kont u różnych dostawców tylko po to, by realizować różne transakcje. Powinno też być bardzo tanio i przystępnie. To jest rozwiązanie korzystne dla obu stron.

Nigeria przeszła długą drogę, aby to osiągnąć, i ważne jest, by pamiętać, że to proces. Osiągnięcie dojrzałości wymaga inwestycji czasu, technologii i infrastruktury.

Nigeria ma jeden z najstarszych systemów płatności natychmiastowych w Afryce. Zainwestowała znaczne środki w infrastrukturę, aby system był silny, trwały i dobrze działał w długim okresie. Zrobiła to etapami, budując różne przypadki użycia wraz z rozwojem systemu.

Obecnie Nigeria obsługuje transakcje osoba-do-osoby, osoba-do-firmy i B2B. Ma także możliwość transakcji transgranicznych poprzez Nigeria Instant Payment System, NIPS.

Kolejnym ważnym elementem postępu Nigerii była infrastruktura cyfrowej tożsamości. Wykorzystano Bank Verification Number, czyli BVN, i połączono ekosystem płatniczy z cyfrową tożsamością. Ułatwiło to elektroniczne kontrole know-your-customer i pomogło wzmocnić system płatniczy.

Nigeria poczyniła też znaczne postępy w kwestii opłat. System zaczynał od wyższych opłat, ale zostały one obniżone do bardzo niskiego poziomu. Opłaty w ekosystemie są przejrzyste, co ma znaczenie dla konsumentów. Podczas ubiegłorocznego wydarzenia SIPS prezes nawet opowiadał się za przejściem systemu do poziomu zerowych opłat w Nigerii.

System zapewnia także szeroki udział w całym ekosystemie. Uczestniczą banki, podmioty niebankowe, instytucje mikrofinansowe i operatorzy sieci komórkowych. Ma on największą liczbę uczestników w ekosystemie.

Istotną częścią rozwoju Nigerii była także obsługa reklamacji konsumenckich. Wiele pracy poświęcono zwalczaniu oszustw i zapobieganiu im w ekosystemie. Dostępne są pulpity, które pozwalają śledzić przypadki oszustw w czasie rzeczywistym i zapewniać konsumentom rekompensatę, gdy dochodzi do oszustwa.

Prace te prowadzono również we współpracy z Central Bank of Nigeria (CBN). Infrastruktura umożliwia funkcjonowanie ekosystemu płatności natychmiastowych, a szerszy system rozwijano tak, by wspierał jak najszerszy zakres zastosowań.

Nigeria pracowała nad umożliwieniem najszerszego zakresu zastosowań, wzmocnieniem ochrony konsumenta we współpracy z bankiem centralnym oraz obniżeniem kosztów dla użytkowników do bardzo niskiego poziomu. To połączenie pomogło jej przejść do etapu dojrzałego.

Gdy AfricaNenda rozpoczęła tę pracę w 2022 roku, system Nigerii znajdował się na poziomie podstawowym. Z czasem się rozwijał i dziś osiągnął poziom dojrzały. Organizacja ma nadzieję wspierać w kolejnych latach rozwój większej liczby systemów płatności natychmiastowych w kierunku dojrzałości.