Strategie voor toeleveringsketens en risico's op de vrachtmarkt stonden centraal in een interview op FreightWaves Today met Pawan Joshi, Chief Strategy Officer van E2open, een leverancier van software voor het beheer van toeleveringsketens wiens netwerkinzicht in verladers- en vervoerdersdata hem een branchedekkend beeld geeft van hoe handelsbeleid zich vertaalt naar operationele beslissingen. Joshi uiteengezet wat logistieke ondernemers in de gaten moeten houden en hoe leiders op het gebied van toeleveringsketens omgaan met volatiliteit, planning en uitvoering.

Het mislukken van de ratificatie — of hervatting — van de USMCA dit jaar dwingt verladers en fabrikanten in de automotive-, landbouw-, energie- en elektronicasector zich te haasten met korte-termijnvoorraadbuffers, terwijl zij worden geconfronteerd met de realiteit dat fundamentele verschuivingen in inkoopbronnen jaren duren in plaats van maanden, aldus Joshi. De hervatting van de USMCA werd in 2025 afgewezen, waardoor sectoren van automotive tot landbouw drie decennia aan geïntegreerde Noord-Amerikaanse toeleveringsketeninfrastructuur opnieuw moeten beoordelen. De timing is belangrijk omdat de ingebouwde gezamenlijke evaluatie van de USMCA gepland staat voor 2026, wat betekent dat het handelskader dat jaarlijks ruwweg biljoenen dollars aan Noord-Amerikaanse handel beheerst, te maken krijgt met een heronderhandelingsvenster te midden van verhoogde tariefactiviteit.

De inzet is hoog omdat Noord-Amerikaanse toeleveringsketens 30 jaar hebben geïntegreerd over de VS, Canada en Mexico — een proces dat begon met het handelsverdrag tussen de VS en Canada in 1989, versnelde onder NAFTA en verdiepte onder de USMCA. Auto-onderdelen kunnen bijvoorbeeld zes of zeven keer de grens oversteken voordat een afgewerkt voertuig van de band rolt, aldus Joshi. Het ontmantelen van die infrastructuur is geen korte-termijnoefening.

"Op korte termijn zullen mensen de voorraad zo snel mogelijk naar beide zijden van de grens overbrengen om erop te reageren en in elk geval enige speelruimte te hebben om de fabrieken en winkels zo lang mogelijk draaiende te houden," zei Joshi, waarmee hij dezelfde gedragspatronen van voorraadpositionering aanhaalde die werden gezien toen tarieven voor het eerst werden opgelegd rond de zogenaamde "bevrijdingsdatum", toen bedrijven zich haastten om goederen binnen te brengen voordat heffingen ingingen. Die eerdere ronde van vooruitlopen op vraag veroorzaakte meetbare schommelingen in vrachtvolumes en -tarieven, een herinnering dat gedreven voorraadverplaatsen door tarieven direct doorwerkt in de vraag naar weg- en zeetransport. "Regels voor inkoopbronnen zullen zeker langer duren," voegde hij eraan toe.

Joshi wees op de landbouw als een sector die bijzonder blootstaat aan bilaterale wrijving. Mexico is een grote afnemer van Amerikaanse maïs, tarwe, soja, varkensvlees en zuivel, terwijl de VS grote volumes verse producten uit Mexico importeert — avocado's, tomaten, bessen en paprika's — die ooit seizoensgebonden producten het hele jaar door beschikbaar hebben gemaakt. Het verstoren van die stroom raakt de beschikbaarheid in winkelschappen aan beide zijden van de grens. Energie en metalen zijn vergelijkbaar met elkaar verweven, met gedeelde pijplijninfrastructuur, raffinagecapaciteit en in sommige regio's gedeelde elektriciteitsnetten die teruggaan tot de jaren 1960 en 1970.

Over reshoring en herindustrialisatie waarschuwde Joshi dat het terughalen van eindassemblage de afhankelijkheid van geïmporteerde grondstoffen niet wegneemt. "Als je cacao zoekt om chocolade in de VS te maken, tja, de VS heeft — is geen grote producent van cacao," zei hij, het voorbeeld gebruikend om te illustreren dat toeleveringsketens uiteindelijk moeten worden herleid naar de geografische oorsprong van ruwe grondstoffen, ongeacht waar afgewerkte producten worden vervaardigd.

Joshi betoogde dat de diepere beleidsuitdaging het in stand houden van een coherent handelsstandpunt over verkiezingscycli heen is. Prioriteiten op het gebied van nationale veiligheid — waaronder welke onderdelen van de toeleveringsketen onder binnenlandse controle of binnen de invloedssfeer van geallieerde landen moeten blijven — moeten worden gevrijwaard van politieke schommelingen van vier jaar, zei hij. Hij sprak uit dat tarieven op China een nationale veiligheidsreden hebben, maar zei dat het samenvoegen van Canada en Mexico in hetzelfde kader de continentaal productiebasis ondermijnt die elke Amerikaanse herindustrialisatiestrategie zou vereisen.

Op technologiegebied wees Joshi op de voortgang van China op het gebied van elektrische voertuigen en humanoïde robotica als bewijs dat de VS het risico loopt achterop te raken als regelgevingswrijving — waaronder moratoria op staatsniveau op AI-datacenters — de inzet van privékapitaal vertraagt. Wanneer private ondernemingen infrastructuur financieren zonder overheidsgeld, moeten goedkeuringsprocessen sneller verlopen dan standaard regelgevingstermijnen toestaan, zei hij.

Samenvattend zei Joshi dat bedrijven op korte termijn voorraad over de grenzen heen positioneren, maar waarschuwde hij dat wijzigingen in regels voor inkoopbronnen jaren aan infrastructuurinvesteringen vergen om uit te voeren, en betoogde hij dat tarieven op Canada en Mexico contraproductief zijn voor de herindustrialisatiedoelen van de VS, omdat de binnenlandse productie nog steeds afhankelijk is van Canadese energie en metalen en Mexicaanse landbouwimporten. Voor logistieke ondernemers zijn de signalen op korte termijn om in de gaten te houden: grensoverschrijdende voorraadopbouw, de uitkomst van het evaluatieproces van de USMCA en eventuele beleidsmaatregelen die tarieven op basis van nationale veiligheid scheiden van tarieven die op continentale handelspartners worden toegepast.

Deze samenvatting is gegenereerd op basis van een transcriptie van het interview; het volledige interview is beschikbaar op FreightWaves: Freight Market Talk: Pawan Joshi of E2open.