In het kort

• Apple houdt woensdag zijn jaarlijkse productevenement, waarbij mogelijk een opvouwbare iPhone wordt verwacht
• Oracle publiceert donderdag zijn resultaten, met Wall Street dat de AI-cloudomzet nauwlettend volgt
• Adobe staat ter discussie over de vraag of zijn AI-tools de groei van Creative Cloud beschermen
• AeroVironment rapporteert woensdag na een drone-order van 51 miljoen dollar van het Amerikaanse leger
• Het CPI-verslag van vrijdag kan het rentebesluit van de Fed in september beïnvloeden

Wall Street gaat een verkorte vierdaagse week tegemoet met meerdere grote resultatenpublicaties en een belangrijke inflatiereading op de kalender.

De markten zijn maandag gesloten vanwege Labour Day, waardoor investeerders van dinsdag tot en met vrijdag een volle agenda hebben.

Het grootste macro-evenement van de week is het consumentenprijsindexverslag over augustus op vrijdag. Een sterker dan verwacht banenrapport heeft de kans op een renteverhoging door de Federal Reserve tijdens de vergadering van 15-16 september al doen toenemen. De futures op de federale fondsenrente prijzen de kans op een verhoging momenteel op ongeveer 57%. De Fed heeft de rente in dit grootste deel van deze cyclus stabiel gehouden nu de inflatie is afgekoeld vanaf de piek van 2022, en de septembervergadering is de volgende kans voor de centrale bank om het beleid bij te sturen, waarbij de CPI-reading een van de laatste grote datapunten vóór dat besluit is.

Donderdag verschijnen de producentenprijscijfers, waardoor de laatste twee dagen van de week extra belangrijk zijn voor rentegevoelige aandelen. Renteverwachtingen hebben het meest direct gedrukt op sectoren zoals woningbouw en nutsbedrijven, maar ze bepalen ook de waardering van groeiaandelen en technologiebedrijven, die dit week de resultatenkalender domineren.

Resultaten in beeld

Apple houdt woensdag zijn jaarlijkse productevenement. Het bedrijf wordt geacht de iPhone 18 Pro en Pro Max te onthullen, samen met wat mogelijk de eerste opvouwbare iPhone is. Zo'n apparaat zou de grootste verandering van de vormfactor van de iPhone zijn sinds de lijn overstapte op grotere schermen, en de lancering is tevens het eerste grote productevenement onder de nieuwe CEO John Ternus. Samsung en andere Android-fabrikanten verkopen al jaren opvouwbare telefoons, dus met zijn entree stapt Apple in een categorie waarin concurrenten al een geïnstalleerde basis hebben. Investeerders letten op prijzen, beschikbaarheid en eventuele updates over eerder uitgestelde AI-functies.

Oracle publiceert donderdag na sluiting van de beurs de resultaten over het eerste fiscale kwartaal. Wall Street verwacht een omzet van rond de 19,1 miljard dollar, een stijging van ruwweg 28% op jaarbasis. De aandacht richt zich op Oracle Cloud Infrastructure, waar investeerders willen weten of de grote AI-gerelateerde orderportefeuille van het bedrijf snel genoeg wordt omgezet in werkelijke omzet om de uitgaven aan datacenters te rechtvaardigen. Oracle heeft zich gepositioneerd als alternatief voor cloudleiders als Amazon Web Services, Microsoft Azure en Google Cloud op de markt voor AI-trainings- en inferentiecapaciteit, en het vermogen om versnellende omzet uit die orderportefeuille te rapporteren is een centrale factor geworden in de waardering van het aandeel door de markt.

Adobe rapporteert donderdag eveneens na sluiting. Het bedrijf gaf eerder een verwachting van 6,67 tot 6,72 miljard dollar aan kwartaalomzet en niet-GAAP-winst van 6,05 tot 6,10 dollar per aandeel. De kernvraag is of Adobe's Firefly AI-tools Creative Cloud concurrerend houden tegenover goedkopere generatieve AI-platforms. OpenAI, Google en een golf van startups hebben tools voor beeld- en videogeneratie gelanceerd die een deel van dezelfde gebruikers aanspreken die Adobe bedient, en daarom worden abonnementstrends en jaarlijks terugkerende omzet nauwlettend gevolgd.

AeroVironment publiceert woensdag na sluiting de resultaten over het eerste fiscale kwartaal. Het defensietechnologiebedrijf kreeg onlangs een order van 51 miljoen dollar van het Amerikaanse leger voor zijn Switchblade 600-loiteringsmunitie. Drones en loiteringsmunitie spelen een grotere rol gekregen in defensie-aankopen na intensief gebruik in recente conflicten, waaronder in Oekraïne. Investeerders richten zich op de groei van de orderportefeuille en de vooruitzichten gegeven de huidige defensie-uitgaventrends.

Exxon Mobil publiceert deze week geen resultaten, maar blijft op de watchlists van investeerders. De oliebomen zijn gevoelig voor spanningen tussen de VS en Iran en risico's rond de Straat van Hormuz, een knelpunt dat een aanzienlijk deel van de wereldwijde oliehandel over zee verzendt. OPEC+ besloot zondag het productiebeleid voor oktober ongewijzigd te laten. Hogere olieprijzen kunnen de resultaten van grote producenten als Exxon steunen, maar ze voegen ook inflatiedruk toe. Een heter dan verwachte CPI-reading vrijdag kan het beeld voor energieaandelen en de bredere markt verder compliceren.

Het bericht Five Stocks to Watch This Week: Apple, Oracle, Adobe, AeroVironment and Exxon Mobil verscheen eerst op CoinCentral.