De centrale bank van Kenia wil nieuwe bevoegdheden om noodlijdende betaalbedrijven over te nemen en hun bedrijven te verkopen, een stap die de rol van de toezichthouder bij het beschermen van klantengeld zou uitbreiden wanneer aanbieders in de problemen komen.

Op grond van het ontwerp-National Payment System Bill, 2026 zou de Central Bank of Kenya (CBK) kunnen ingrijpen wanneer een aanbieder zijn verplichtingen jegens klanten of andere financiële instellingen niet nakomt, regelgevende eisen schendt of de financiële stabiliteit bedreigt.

De maatregelen zouden de CBK in het centrum kunnen plaatsen van het oplossen van faillissementen in een sector waarin klanten vertrouwen op private bedrijven om hun geld aan te houden en te verplaatsen — een vertrouwen dat diep geworteld is in Kenia, een van de meest ontwikkelde mobiele betaalmarkten ter wereld. Ze zouden dienstverleners en hun investeerders kunnen dwingen de controle over een noodlijdende onderneming af te staan voordat deze in liquidatie gaat, waarbij de centrale bank bepaalt wie het bedrijf leidt en een wettelijk bewindvoerder aanstelt om het te verkopen.

"De Centrale Bank mag ingrijpen in het beheer van een betaaldienstverlener of een exploitant van een betalingssysteem wanneer … de betaaldienstverlener of exploitant van het betalingssysteem zijn verplichtingen jegens klanten niet nakomt", aldus het ontwerpvoorstel.

Een bedrijf dat zich niet houdt aan een regelgevende instructie zou ook met maatregelen te maken kunnen krijgen, terwijl de CBK tijdens een crisis kan ingrijpen om de financiële stabiliteit en het publieke vertrouwen te beschermen. Dat zou de toezichthouder ruimte geven om te handelen terwijl een bedrijf nog activa en activiteiten heeft die het behouden waard zijn. In de betaalsector kan het onvermogen van een aanbieder om zijn verplichtingen te voldoen gevolgen hebben voor handelaren die op verkoopopbrengsten wachten, klanten die overboekingen doen en andere instellingen die een betaling verwachten.

CBK gaat functionarissen aanstellen

Het voorstel maakt het de CBK ook mogelijk bedrijf functionarissen te ontsan die volgens haar verantwoordelijk zijn voor de verslechtering van een bedrijf, een directeur aan te stellen die niet zonder haar goedkeuring kan worden ontslagen, en het bedrijf te verbieden nieuwe betaalactiviteiten of agenten aan te nemen.

"Alle bevoegdheden van de directeuren, belangrijke aandeelhouders, senior functionarissen of trustees" zouden eindigen bij de aanstelling van de bewindvoerder, behalve wanneer de bewindvoerder toestaat dat ze doorgaan, aldus het ontwerp.

Dergelijke beperkingen zouden de hoeveelheid extra klantengeld die is blootgesteld aan een klemgerakte aanbieder kunnen beperken. Ze zouden de eigenaren van het bedrijf ook weinig invloed kunnen laten op de manier waarop het bedrijf op zijn problemen reageert.

Hoewel het voorstel de bescherming van klantengeld centraal stelt bij elke interventie, garandeert het geen ononderbroken toegang tot geld. Een wettelijk bewindvoerder kan betalingen aan klanten en andere schuldeisers opschorten tijdens het beheren van de zaken van het bedrijf.

De CBK heeft eerder in een betaalbedrijf ingegrepen. In oktober 2021 trok zij de vergunning van Mobile Pay in, dat onder het merk Tangaza actief was, met een verwijzing naar regelgevende overtredingen die klantengelden in gevaar brachten. Volgens de toezichthouder heeft het bedrijf nagelaten gecontroleerde jaarrekeningen voor zijn bedrijf en trustfonds in te dienen, evenals beveiligingsaudits en andere rapporten. De voorgestelde wet zou op die bevoegdheden voortbouwen met een gedetailleerd wettelijk bewindvoeringsregime, inclusief bepalingen voor het vervangen van het management en het verkopen van het bedrijf van een aanbieder.

De centrale bank heeft in het afgelopen decennium vergelijkbare bevoegdheden uitgeoefend in de banksector. Zij plaatste Imperial Bank in oktober 2015 onder surseance en kondigde in december 2021 de liquidatie ervan aan. Chase Bank, dat in april 2016 onder surseance ging, heropende die maand onder het management van KCB. In 2018 werd bij een overeenkomst 75% van de waarde van de deposito's overgedragen aan SBM Bank, voordat het resterende bedrijf in 2021 in liquidatie ging. De interventies laten het scala aan opties zien dat de toezichthouder ter beschikking staat.

Het wetsvoorstel, dat de National Payment System Act van 2011 zal vervangen, zou ook de registratie en licentieverlening van fintech-startups mogelijk maken, waarmee een juridisch grijs gebied wordt opgelost dat de groei van fintechs in het land heeft afgeremd en commerciële banken en telecombedrijven in staat heeft gesteld te domineren. Omdat de wetgeving nog een ontwerp is, zouden zowel de vergunningsroute als de voorgestelde interventiebevoegdheden pas in werking treden als het wetsvoorstel het wetgevingsproces in Kenia doorloopt — een fase waarin de reikwijdte nog kan wijzigen.