De Nigeriaanse fintech CreditChek heeft de Oegandese startup Algosys overgenomen. Daarmee betreedt het bedrijf Uganda en zet het zijn plannen voort om krediet- en kredietverleningsinfrastructuur in Oost-Afrika op te bouwen. De financiële voorwaarden van de deal zijn niet bekendgemaakt. Algosys zal als dochteronderneming van CreditChek opereren en het team wordt opgenomen in het Nigeriaanse bedrijf.

De overname onderstreept de ambitie van CreditChek om verder te gaan dan zijn kernactiviteit: kredietverstrekkers helpen bij het beoordelen van kredietnemers. Het bedrijf wil bredere infrastructuur voor kredietverlening ontwikkelen. CreditChek werd in 2021 opgericht door Kingsley Ibe en Lionel Orishane en levert kredietbeoordelingstools aan banken, fintechbedrijven, microfinancieringsinstellingen en andere kredietverstrekkers. Daarmee kunnen zij bepalen of klanten kredietwaardig zijn.

Het bedrijf verzamelt gegevens uit verschillende bronnen, waaronder financiële instellingen, kredietbureaus en aanbieders van alternatieve data, en stelt die beschikbaar aan kredietverstrekkers. Het productaanbod omvat controles van kredietgeschiedenis, inkomensverificatie en analyse van bankgegevens. Deze diensten zijn bedoeld om kredietverstrekkers vóór de goedkeuring van een lening een duidelijker beeld te geven van het financiële gedrag van een kredietnemer. Tot nu toe heeft CreditChek meer dan $60 miljoen aan kredietaanvragen verwerkt en meer dan 1 miljoen unieke profielen bereikt. Daarnaast is het bedrijf winstgevend geworden in Nigeria.

In juni haalde CreditChek $600,000 op bij investeerders, waaronder Janngo Capital en Vastly Valuable Ventures, om de uitbreiding van zijn kredietdatadiensten in Oost-Afrika te ondersteunen. Daarbij richt het bedrijf zich op Kenya, Uganda en Rwanda. De overname van Algosys voegt een nieuwe dimensie toe aan die strategie.

Algosys, opgericht in 2024 door Innocent Bigega en Simon Tayebwa, is gespecialiseerd in corebanking- en kredietsoftware voor financiële instellingen in Uganda. Tot de klanten behoren kredietverstrekkers, microfinancieringsinstellingen en spaar- en kredietcoöperaties, doorgaans aangeduid als SACCO’s. Voor de overname had Algosys al samenwerkingen met 22 financiële instellingen in Uganda en had het bedrijf meer dan 10.000 SACCO-leningen helpen faciliteren.

De software van de startup omvat een groot deel van het kredietverleningsproces, van het verstrekken van leningen en portefeuillebeheer tot sparen, deposito’s, financiële rapportage en kredietcontroles. Algosys biedt financiële instellingen ook mobiele toegang en USSD-toegang. Die mogelijkheid sluit aan op de kredietbeoordelingsdiensten van CreditChek.

In de praktijk helpt CreditChek kredietverstrekkers bepalen of een klant een lening zou moeten ontvangen, terwijl Algosys de tools levert om die leningen vervolgens te verwerken en te beheren. Samen zouden de bedrijven CreditChek in staat kunnen stellen een veel grotere rol te spelen in het volledige kredietverleningsproces.

De stap betekent meer dan alleen toetreding tot een nieuwe markt. CreditChek wil een systeem opbouwen dat kredietverstrekkers ondersteunt vanaf het aantrekken van klanten tot en met risicobeoordeling, kredietbeslissingen, het verstrekken van leningen en het beheer gedurende de volledige looptijd. CEO Kingsley Ibe heeft benadrukt dat het bedrijf verder wil gaan dan alleen het leveren van gegevens aan kredietverstrekkers. CreditChek positioneert zich daarmee als een full-stackpartner in plaats van als een zelfstandige dataleverancier.

De strategie bouwt voort op de recente groeiplannen van het bedrijf. De financieringsronde van $600,000 was gericht op uitbreiding in Oost-Afrika, waar inconsistente kredietgegevens kredietverstrekkers voor uitdagingen stellen ondanks de snelle groei van digitale financiële diensten en mobiel geld. De aanpak van CreditChek, die traditionele en alternatieve gegevens combineert, moet die kloof verkleinen.

Met Algosys in de portefeuille combineert CreditChek kredietdatadiensten met corebanking- en kredietsoftware in één markt. Die integratie is vooral waardevol in regio’s waar financiële transacties vaak buiten traditionele bankrekeningen plaatsvinden. Het sterke ecosysteem voor mobiel geld in Uganda genereert veel transactie- en gedragsgegevens. Die kunnen kredietverstrekkers helpen consumenten te begrijpen die weinig traditionele kredietgeschiedenis hebben.

CreditChek wil verschillende vormen van financiële en alternatieve data gebruiken om kredietverstrekkers te helpen goed geïnformeerde beslissingen te nemen. Algosys levert intussen het platform voor het beheer van kredietactiviteiten. De overname weerspiegelt een bredere ambitie: in plaats van slechts één onderdeel van de kredietinfrastructuur aan te bieden, wil CreditChek kredietbeoordeling, kredietbeslissingen en leningbeheer met elkaar verbinden.

Door een positie op te bouwen in Uganda denkt de Nigeriaanse fintech dat meer controle over het kredietverleningsproces zijn positie zal versterken tijdens de verdere uitbreiding in Oost-Afrika.

Bron: TechNext24