米国主要株価指数は下落して推移しており、明確なサポート・レジスタンス水準が市場参加者の注目の的となっている。ナスダックとS&Pの両指数における短期的なテクニカル水準は、買い方が反発を演出できるか、あるいは売り方が主導権を維持して価格をさらに押し下げるかを判断しようとするトレーダーの関心を集めている。

引け後には多くの企業決算も予定されており、市場の方向性を左右しそうな注目度の高い決算が複数控えている。MicrosoftやMetaのような企業は主要指数において大きなウェイトを占めるため、マクロ環境にかかわらず、その決算結果はベンチマーク指数のパフォーマンスに多大な影響を与えることが多い。

大型テック

Microsoft (MSFT) — 当日の決算で最も影響力の大きい一社。投資家はAzureクラウドの成長、AI関連支出、Copilotの普及、資本支出を厳しく吟味する。市場参加者はAI投資が収益成長の加速につながっているという確証を求めている。Microsoftの決算は、同社がクラウドインフラ、生産性ソフトウェア、開発者ツール全体にわたるポジションを有することから、エンタープライズAI需要が本格的に実現しているかどうかの先行指標として広く見なされている。

Meta Platforms (META) — 主要指標には広告収益、ユーザーエンゲージメント、AIマネタイズ、将来のガイダンスが含まれる。投資家はまた、AIインフラ支出の動向や、高水準の資本支出にもかかわらずマージンを維持できるかどうかにも注目している。Microsoftと併せて、Metaの決算結果は木曜日の取引セッションの基調を決定づける可能性がある。

Qualcomm (QCOM) — アナリストはスマートフォン需要、自動車用チップ、AI対応デバイスの動向に注目している。半導体株全体で最近の軟調を受け、投資家がAI主導の需要のペースを再評価する中、ガイダンスは特に重要となる。

Arm Holdings (ARM) — 投資家はAI関連のチップライセンスが引き続き堅調である証拠を求めている。ロイヤリティおよび今後のライセンス活動の見通しが、四半期業績そのものよりも大きな株価のドライバーになる可能性が高い。

Lam Research (LRCX) — 半導体装置支出の重要な先行指標。ファウンドリーおよびメモリ顧客の需要に関するコメントは、直近のAI関連のボラティリティを受け、注目される。

消費者セクター

Starbucks (SBUX) — 投資家は北米の来客数が安定しつつある兆候を探している。中国での売上動向は引き続き大きな関心事であり、消費者支出動向に関する経営陣のコメントは重要な意味を持つ。

Chipotle Mexican Grill (CMG) — 既存店売上高と顧客の来客動向が主要指標。マージン動向と食材コストの影響も焦点となる。

金融セクター

Robinhood (HOOD) — 取引アクティビティ、暗号資産関連収益、オプション取引量、資産成長が主要なデータポイントとなる。個人投資家の取引アクティビティに関する発言は、Robinhoodのみならず、より広範なフィンテックセクター全体を動かす可能性がある。