英銀行、マルチバンク型共有インフラ上で初となるトークン化ポンド決済を実施
重要ポイント
- •Great British Tokenised Depositイニシアチブのもと、バークレイズ、HSBC UK、ロイズ、モンゾ、ネーションワイド、ナットウエスト、サンタンデーが参加し、Quantが共有技術を提供する形で、トークン化ポンド預金を用いた初の顧客向けリアル取引が完了しました。
- •2件の住宅ローン借換トライアルでは、預金資金が完了条件の充足までロックされた後自動解放され、手動チェックと決済遅延を削減しつつ、顧客が利息を受け取り続けることを可能にしました。
- •マーケットプレイス決済のテストでは、商品の引き渡しが正常に完了した後にのみ売り手へ資金が解放され、UK Financeはこの仕組みについて詐欺の低減と売り手・買い手間の信頼強化の可能性を挙げました。
- •トークン化預金は商業銀行への請求権としての性質を維持し、Faster PaymentsやOpen Bankingなど既存インフラとの相互運用性とプログラマビリティを付加しつつ、従来の銀行マネーの規制上の保護を保持します。
- •UK Financeは、デジタル債務証書がトークン化預金に対して発行・取引・決済される次段階のGBTDパイロットを計画しており、モデルを小売決済から資本市場活動へと拡張します。
英国の主要銀行が、共有マルチバンク型インフラ上でトークン化ポンド預金を用いた初の顧客向けリアル取引を完了しました。これは、プログラマブルな商業銀行マネーをテスト段階から実際の小売決済へと移行させる一歩です。
取引は、業界団体UK Financeが招集したGreat British Tokenised Deposit(GBTD)イニシアチブのもとで実施されました。参加者にはバークレイズ、HSBC UK、ロイズ・バンキング・グループ、モンゾ、ネーションワイド、ナットウエスト、サンタンデーが含まれ、基盤技術はQuantが提供しています。
一連のテストでは、ロイズ、ナットウエスト、バークレイズが2件の住宅ローン借換取引に参加し、別のHSBCを含む3行グループがマーケットプレイス決済を実行しました。これらのテストは、規制された商業銀行預金としてすでに保有されているポンドが、異なる金融機関間で機能するプログラマブルな決済機能を獲得できることを実証しました。
住宅ローン借換資金の完了時自動解放
2件の住宅ローン借換取引では、預金資金は完了条件が充足されるまでロックされ、その時点で自動的に解放されました。この仕組みにより、不動産取引における当事者間の資金移動に伴う手動チェックや決済遅延が削減されます。また、資金を早期に送金するのではなく、完了を待つ間も口座内に残った資金で利息を受け取り続けることが可能になります。
このプロジェクトではさらに、取引ライフサイクルの自動化範囲を広げるため、HM Land Registryとのプロセスのデジタル接続も検討されました。
ークン化預金は別個に発行されるステーブルコインとなるのではなく、商業銀行への請求権としての性質を維持します。UK Financeによると、デジタル預金は従来の銀行マネーに付随する規制上の保護を保持しつつ、プログラマビリティ、条件付き決済、より速い取引処理を付加します。
ロイズはすでに1月、Canton Network上のトークン化預金を用いてトークン化された英国国債を購入し、別のモデルを実証していました。
商品の引き渡しに連動するマーケットプレイス決済
マーケットプレイス取引では、プログラマブルなポンドを用いて、合意された条件が満たされるまで資金を買主の口座にロックしました。支払いは商品の引き渡しが正常に完了した後にのみ解放され、売り手は完了前に買主が資金のコントロールを手放すことなく、資金が利用可能であることの確認を得られました。UK Financeは、この仕組みの潜在的なメリットとして、詐欺リスクの低減と売り手・買い手間の信頼性向上の2点を挙げています。
Quantは、すべての金融機関を単一の独自預金システム内で運用させるのではなく、参加銀行を接続する共有GBTDインフラを構築しました。その技術は、既存の銀行台帳、Faster Payments、Open Banking、その他の決済インフラとのプログラマビリティおよび相互運用性を提供します。この共有設計こそが、異なる銀行の顧客間でプログラマブルなポンドを移動するリアル取引を可能にしたものであり、マネーが日常的に機関の境界を越える一般の小売決済においてトークン化預金が機能するための前提条件となります。
英国のこのプロジェクトは、規制された銀行マネーをプログラマブルなレールに移そうとする他の取り組みに続くものです。Swiftは17のグローバル銀行とともにトークン化預金を用いた24時間365日決済のテストを進めており、イングランド銀行はトークン化市場の発展に合わせて決済の利用可能時間を拡大しています。これらのイニシアチブに共通するのは、別個に発行されるステーブルコインではなく、トークン化された商業銀行預金をプログラマブル決済の手段とする点です。
次はデジタル資産決済
UK Financeは、デジタル資産決済を含むさらなるGBTDパイロットを計画しています。参加銀行は、トークン化預金に対して取引・決済可能なデジタル債務証書を発行し、クーポン支払いにもトークン化された商業銀行マネーが用いられる予定です。
この取り組みは、従来型およびトークン化金融市場におけるほぼ24時間365日決済へ向けた英国の広範な推進策と時期を同じくしています。
Quantはまた、米国のThe Clearing Houseの新たなOn-Chain Money Initiativeにも技術を提供しています。このネットワークはトークン化預金を既のRTPおよびCHIPS決済レールと接続するもので、2027年前半に参加金融機関へ利用可能となる見込みです。
初のリアルな小売住宅ローン借換およびマーケットプレイス取引を完了したGBTDプラットフォームは、デジタル資産決済の試験へと進みます。これらのパイロットは、プログラマブル預金が小売決済だけでなくデジタル債務証書の発行・取引・決済にも対応できるかどうかを示し、モデルを消費者取引から資本市場活動へと拡張するものとなります。
