タイは、デジタル資産の移転、取引相手方、セルフホステッドウォレット、取引記録をカバーする新しい暗号資産トラベルルールの要件を最終決定しました。証券取引委員会(SEC)は、タイの反マネーロンダリング事務所(AMLO)との調整を経て、9月2日に最終枠組みを発表しました。

この規則は2027年2月27日に発効し、ライセンスを持つデジタル資産事業者にはシステム更新のため約6か月の猶予が与えられます。この枠組みの下、事業者は移転情報の収集、取引相手方の評価、他の規制対象事業者に資産を送る際の発注者・受取人の詳細情報の伝達が義務付けられます。また、顧客が自ら直接管理するウォレットで取引を行う場合に固有の確認要件も導入されます。

ウォレット確認の要件

タイの新しい暗号資産トラベルルールでは、デジタル資産事業者が顧客および取引相手方に関する情報を収集することが求められます。規則の対象は、規制対象事業者間の移転に加え、ユーザーが直接管理するウォレットに関わる取引にも及びます。

セルフホステッドウォレットとは、資産を中央集権型取引所や他のカストディアンに預けるのではなく、ユーザー自身が秘密鍵を保有できる方式です。新しい枠組みの下では、暗号資産が当該ウォレットとの間で移動する際、ライセンスを持つ事業者は顧客がそのセルフホステッドウォレットを所有または管理していることを確認しなければなりません。

セルフホステッドウォレットの所有確認は、既存のトラベルルール制度を持つ各国・地域で技術的に異なるアプローチが取られている分野であり、例えば少額のテスト送金(いわゆるサトシテスト)や、資金を動かさずに秘密鍵の管理を証明する暗号署名によるメッセージ署名などがあります。タイの枠組みは単一の手法を規定しておらず、実装の詳細はライセンスを持つ事業者に委ねられています。

この要件により、個人ウォレットに関わる出金・入金には追加の対応ステップが発生します。暗号資産事業者には、顧客を識別し、ウォレットの所有関係を審査し、必要な取引情報を規制検査に対応できるよう保持するシステムが必要となります。

また、事業者はデジタル資産取引に関連する情報を最低5年間保持しなければなりません。記録は、監督当局が要求した際に確認できるよう、アクセス可能な状態を保つ必要があります。

暗号資産事業者間の移転への新ルール

トラベルルールは、規制対象のデジタル資産事業者間の移転に関する情報共有要件も導入します。取引を送信する事業者は、移転指示とともに発注者と受取人の双方を特定する情報を提供しなければなりません。

規制は、仲介事業者を経由する取引にも適用されます。これらの措置は、デジタル資産取引に関わる当事者を追跡することを目的とし、規制対象事業者がマネーロンダリング、テロ資金供与、技術関連金融犯罪の審査においてより多くの情報を得られるようにします。

タイは、2026年前半に始まったパブリックコメントのプロセスを経てこの枠組みを策定しました。規制当局は3月にトラベルルールの主要原則について意見を募集し、その後6月に規則案について別の意見公募を行いました。最終的な日程では、規則の発効まで暗号資産事業者におよそ6か月の準備期間が与えられます。

グローバルなAML基準への接近

タイの暗号資産トラベルルールは、デジタル資産セクター全体で同様の要件が広く採用されている流れに沿うものです。各国政府は、バーチャル資産の移転と暗号資産サービスプロバイダーに対し、金融活動作業部会(FATF)の枠組みを適用してきました。

FATFの改訂版勧告16に定められた国際基準は、規制対象事業者に対し、適用対象となるデジタル資産移転を処理する際に識別情報を収集・伝達することを求めており、暗号資産取引のモニタリングを、金融セクターの他分野で既に使われている管理手法に近づけるものです。

2026年までに、FATFの最新レビューの対象となった大部分の国・地域がトラベルルール関連法を導入しました。タイの新しい規則は、このアプローチを個人ウォレットに関わる取引にまで拡張するものであり、この領域は中央集権型プラットフォーム間の移転とは異なる確認が求められうる分野です。

より広範な規制監督へ

トラベルルールは、タイの規制監督を取引所ライセンスや取引ルールの枠を超えて拡大するものです。2月27日以降、ライセンスを持つデジタル資産事業者は、顧客および取引相手方の情報を収集し、セルフホステッドウォレットの所有または管理を確認し、関連データを規制対象事業者間で伝達しなければなりません。また、取引情報を最低5年間保持することも求められます。

同時にタイは、暗号デリバティブや国内のビットコイン・イーサリアムETFへの規制されたアクセスを検討しています。これらの取り組みは、規制当局がより広い投資アクセスとより強固なAML・監督管理を組み合わせていることを示しています。トラベルルールは、すでに最終決定されているため、これらの変化の中で最も進んだものです。事業者は2027年2月までに、コンプライアンスおよび取引モニタリングシステムを準備する時間があります。

本記事は情報提供のみを目的としており、法律、金融、または投資に関する助言を構成するものではありません。