米国株は金曜日、9月の雇用統計が予想外に弱く、FRBによる追加引き締めへの期待が後退したことで幅広く上昇した。Teslaの四半期納車台数が予想を上回ったことも、相場を押し上げる第2の材料となった。Nasdaq総合指数は過去最高値で引け、半導体株が大きく上昇したほか、投資家がより高リスクの資産へ資金を戻す中でBitcoinも上昇した。このほか、Nikeは複数年ぶりの安値に向けて下落を続け、G7が戦略石油備蓄の協調放出を発表したことを受けて原油価格も下落した。

Tesla、四半期納車台数が予想を上回る

Teslaは、第3四半期の車両納車台数が合計486,532台になったと発表した。これは、約456,900台とするウォール街のコンセンサス予想を大幅に上回る数字だ。欧州需要の改善が予想超過に大きく寄与した。前年の大半にわたり欧州市場で逆風に直面していた電気自動車メーカーにとって、注目すべき変化となった。納車台数は四半期の完全な決算発表に先立って公表され、需要や生産の勢いを測る初期指標として注目されている。

発表後、Tesla株は約5%上昇した。同社は10月21日に第3四半期の完全な決算を発表する予定で、売上高と収益性の数値によって、暫定的な納車実績の全体像が補完されることになる。

雇用統計の下振れでNasdaqは新たな高値

幅広い市場上昇の主なきっかけは、ワシントンからもたらされた。9月の非農業部門雇用者数はわずか29,000人増にとどまり、約90,000人増を見込んでいたコンセンサス予想を大幅に下回った。前月の雇用統計も下方修正された。

採用の低迷を示す統計を受け、今月のFRBによる追加利上げへの市場の期待は後退した。FRB当局者は金利の道筋を決める際、インフレとともに労働市場の状況を考慮するため、雇用統計は市場に大きな影響を与える。統計発表後、米国債利回りは大幅に低下し、その反落はテクノロジー株の支援材料となった。テクノロジー株は、10年債利回りが最近5.34%まで上昇し、24年ぶりの高水準となったことで逆風にさらされていた。

雇用統計を受け、Nasdaqは過去最高の終値を更新した。Nvidiaは約2.5%上昇し、フィラデルフィア半導体株指数は3%超急伸した。

Nike、10年以上ぶりの安値圏で取引が続く

すべての株が上昇に加わったわけではない。Nike株は、失望を招く先行き見通しと中国市場の根強い低迷を受けて、さらに下落した。同スポーツアパレル大手では、Jordan部門や一部のライフスタイル製品カテゴリーの不振が続いており、株価は約12年間見られなかった水準で推移している。

最高経営責任者（CEO）のElliott Hill氏は、Nikeの製品ポートフォリオの再活性化と、悪化した卸売パートナーとの関係修復に取り組んでいる。同社は最近、追加の人員削減も実施した。ただし経営陣は、事業再編施策による実質的な業績改善が2029年または2030年まで実現しない可能性があると警告している。この長い期間を受け、11月に予定される同社の投資家向け説明会を前に、注目が一段と高まっている。

G7の戦略備蓄放出発表を受け原油価格が下落

エネルギー商品市場でも大きな動きが見られた。G7各国は国際エネルギー機関（IEA）を通じ、ディーゼル、原油、その他の石油製品を合わせて1億バレル放出することで合意した。これは、イランをめぐる緊張に関連した供給混乱によって高騰した燃料価格を抑えるための協調措置となる。

発表を受けて原油価格は3ドル超急落し、国際的な主要指標であるBrent原油は1バレル100ドルを下回った。石油価格の下落はインフレ圧力を和らげる可能性がある。この動きにより、FRBは今後の金融政策を判断する上で、より柔軟な対応が可能になる可能性がある。

Bitcoinが上昇、暗号資産関連株も追随

暗号資産市場は、マクロ経済環境の改善に前向きに反応した。Bitcoinは金曜日の取引で約3.4%上昇し、暗号資産へのエクスポージャーを持つ株式もデジタル資産の上昇に追随した。投資家がデジタル資産への配分を増やす中、Coinbaseと、以前はMicroStrategyとして事業を展開していたStrategyは、それぞれ約3%上昇した。

債券利回りの低下、原油価格の軟化、弱い雇用統計が重なり、数週間にわたる売り圧力の後にBitcoinを支える要因となった。市場参加者は現在、今後発表されるインフレ統計と第3四半期の企業決算を待っている。投資家が注目する中心的な問題は、経済指標の鈍化によって借入コストをうまく引き下げられるのか、それとも米国経済活動のより深刻な縮小を示すことになるのかという点だ。

この記事は、もともとBlockonomiに掲載されたものです。