SpaceXの人工知能部門は今夏、AI計算能力のリースについてMicrosoftと協議を行いました。これにより、ロケット企業の急成長するデータセンター賃貸事業をめぐり、ソフトウェア大手が最新の主要企業として名乗りを上げたことになります。

両社間の合意はまだ確認されていません。それでも、この協議は、SpaceXがいかに迅速にAI業界の最大手企業の大家となったかを浮き彫りにしています。

ロケットからレンタル計算能力へ

SpaceXは2026年初頭にxAIを統合しました。この統合により、メンフィスのColossus AIデータセンターがもたらされ、現在は同社のリース事業の基盤となっています。

SpaceXは2026年初頭からColossusの余剰能力の貸し出しを開始し、それ以来の顧客リストは、AI業界の著名人名簿のような顔ぶれとなっています。

Anthropicは2029年5月まで毎月最大12億5000万ドルを支払う予定です。Googleは2026年10月から毎月9億2000万ドルを支払う予定で、契約期間は約32ヶ月です。Reflection AIは毎月1億5000万ドルで契約し、その取引は2026年7月から2029年まで続きます。匿名の顧客が2026年12月から毎月さらに11億1000万ドルを追加する予定です。

これらを合計すると、SpaceXの計算能力リース収益は2026年9月時点で年換算411億ドルに達しました。これは、能力の貸し出しを開始してから1年以内に確立された水準です。

Microsoftの位置づけ

Microsoftとの協議は今夏に行われました。2026年8月、Microsoftが不足分を補うために3GWの能力をリースしようとするのではないかという憶測が流れ、これらの報道では潜在的な取引の価値が約1,500億ドルと評価されました。

取引が成立すれば、MicrosoftはすでにAnthropic、GoogleReflection AIを含むテナントロースターに加わることになります。しかし、この提案自体は未確認であり、協議以外に両社間で確定した交渉が報じられたことはありません。

SpaceXは2026年6月30日時点で1.4GWの定格容量が稼働していると報告しており、第1四半期の1.0GWから増加しました。したがって、3GWの要求は、年央にSpaceXが稼働していた能力の2倍以上となります。

同社は2026年末までに2GWを超えることを目指しており、2027年末までに10GW近くに達する可能性もあります。

これが意味すること

計算能力のリースは、打ち上げサービスやStarlinkを含むSpaceXの既存の収益源に匹敵する可能性があります。AnthropicやGoogleとの契約は、AIインフラストラクチャへの需要が依然としてどれほど強いかを浮き彫りにしています。月に10億ドル以上をコミットしている企業は、他では十分な能力を確保できないことを示しています。契約期間が2029年まで及ぶ中、顧客は数年先の能力を先取りして確保しています。

SpaceXの成長は、年央の1.4GWから年末には2GW超、そして2027年末には10GW近くに達するという野心的な建設目標の達成にかかっています。収益の集中ももう一つの要因です。少数の顧客が月間コミットメントの大部分を占めており、これらの関係の健全性が極めて重要になっています。

現時点で注目すべきポイントは、SpaceXが年末の容量目標を達成するかどうか、そしてMicrosoftとの協議が正式な契約に至るかどうかです。合意が確定すれば、すでにAnthropicとGoogleを含むテナントリストに、4番目のテック大手が加わることになります。