NVIDIA（NVDA）株が3%上昇：SpaceXの400億ドルチップ融資契約が買い相場を後押し
重要ポイント
- •VIDIA株は10月26日（月）に3.1%上昇して217.56ドルとなり、212.61ドルから217.75ドルのレンジで取引された。
- •SpaceXは、NVIDIAのVera Rubinプロセッサーを対象に約400億ドルのファイナンスリースに関する拘束力のある確約を行い、融資主体はApolloが管理し、2027年上半期からの納品開始が予定されている。
- •Anthropicは米株式市場への上場計画に向けた登録届出書を提出し、NVIDIAに関わる大規模なコンピューティングコミットメントを開示したが、発行価格や上場時期はまだ示されていない。
- •モルガン・スタンレーは2026〜2028年の米データセンター電力不足の見通しを33ギガワットから38ギガワットに引き上げ、総需要を116ギガワットと見積もり、半導体株の中でも引き続きNVIDIAを支持している。
- •Metaは約350億ドルの株式発行を開始し、2027年に向けた600億ドル規模の売出しプログラムの可能性を示した。NVIDIA、AMD、Broadcomの3社はMeta株を合計最大50億ドル購入する非拘束的な意向を表明した。
NVIDIA（NVDA）株は10月26日（月）の午前の取引で3.1%上昇し、213.08ドルで始まった取引の後、217.56ドルに達した。投資家がSpaceXによる大型プロセッサー融資契約やAnthropicの公募増資・上場申請など、一連のAI支出関連の動きを見極める中、半導体大手の株価は上昇した。NVIDIA株は212.61ドルから217.75ドルのレンジで取引された。これらの発表の集中は、資金調達の取り決め、企業の上場、電力供給が、チップ需要そのものとともに投資家が注視するAI支出のストーリーの一部となっていることを示している。
SpaceX、NVIDIAチップ向けに400億ドルの融資を確約
SpaceXは、NVIDIAのVera Rubinプロセッサーおよび関連機器を対象に、約400億ドルのファイナンスリースに関する拘束力のある確約を発表した。ファイナンスリースでは、設備を一括購入するのではなく、リース期間中に分割で支払うことが可能になる。この取り決めの融資主体はApolloが管理している。SpaceXは年内に契約が締結され、2027年上半期に設備の納品が開始される見込みとしている。Vera Rubinは、NVIDIAの次世代データセンターコンピューティングプラットフォームである。
AnthropicのIPO届出、NVIDIAに関わるコンピューティング契約を開示
別の動きとして、Anthropicは計画中の株式上場に向け、米国規制当局に登録届出書を提出した。登録届出書とは、株式を公開市場で取引できるようにする前に企業が規制当局に提出する正式な書類である。同社のIPO届出には、NVIDIAに関わる契約を含む大規模なコンピューティングコミットメントが開示されており、チップ供給の取りめがAI企業の財務開示に組み込まれている実態がうかがえる。届出時点では発行価格や上場時期はまだ定められていない。これらの詳細は通常、上場に近づくにつれて確定する。この届出はSpaceXの発表とは別のものであるが、月曜日のNVIDIAを取り巻くAI関連の動きに加わる形となった。
モルガン・スタンレー、米データセンター電力不足の見通しを引き上げ
モルガン・スタンレーは、2026年から2028年までの米データセンター電力不足の見通しを、従来の33ギガワットから38ギガワットに引き上げた。同行は現在、総需要を116ギガワットと見積もっており、半導体株の中でも引き続きNVIDIAを支持している。改訂された見通しは、確定したチップ受注ではなく電力需要に関するものである。データセンターはプロセッサー、冷却システム、その他の設備を動かすために電力を必要とし、電力供給はデータセンター拡張の重要な制約要因となっており、電力の確保が計算能力の増強スピードを左右する要因となっている。
AMDとBroadcomの株式も月曜日の取引で上昇し、半導体セクター全体に買いたい動きが広がった。\n## NVIDIAのパートナーシップ、チップ設計とAI動画の分野へ拡大
ケイデンス・デザイン・システムズは、NVIDIAのオープンなNemotron技術を活用したチップ設計向けAIツールスイート「Maestro」を発表した。この発表は、大規模AIコンピューティング向けのNVIDIA Veraサーバーをスーパー・マイクロ・コンピュータが最近発売したことのに続くものである。これらの動きは、チップやサーバーから将来のチップを設計するためのソフトウェアまで、AIハードウェア・ソフトウェアのエコシステム全体にNVIDIAが及んでいることを浮き彫りにしている。
NVIDIAはまた、AI動画制作企業のHiggsfieldによる追加資金調達に参加した。Higgsfieldは10月23日、TCVからの新たな資金とともにこの出資を発表した。同社はNVIDIAのハードウェアとソフトウェアを使用して、法人顧客向けの動画や画像を制作しており、同社の技術がデータセンターハードウェアを超えてクリエイティブ分野へ広がっている例となっている。
Metaの株式発行がAI支出計画に上乗せ
Metaは約350億ドルの株式発行を開始し、2027年に向けた600億ドル規模の追加売出しプログラムの可能性を示した。NVIDIA、AMD、Broadcomの3社は、Meta株を合計最大50億ドル購入することに非拘束的な意向を表明した。非拘束的な意向は潜在的な支援を示すものであるが、3社のいずれも購入を義務付けられるものではない。この意向は、NVIDIA株を支えてきたデータセンター需要への注目と同じ流れを反映するものである。
決算発表とFOMC判断を前に広がる市場の上昇
報告された取引では、ナスダック総合指数が1.3%上昇し、S&P 500は1%、ダウ平均は0.5%上昇した。投資家は今週後半に予定される大手テック企業の決算発表と連邦準備制度理事会（FRB）の政策決定にも注目しており、企業業績と金融政策の手がかりとして通常これらを重視している。
