10月30日に下院へ提出されたイタリアの予算草案に含まれる規定により、2027年以降にイタリアを離れる富裕層住民は、まだ現金化していない資産益に対して26%の税金に直面する可能性があります。この課税は、80万ユーロ以上の金融資産を持って海外へ移住する住民の未売却資産益に適用され、2027年1月1日以降に発効する移住が対象となります。

法案第17条に規定されたこの措置は、80万ユーロ(約89万4,000ドル)以上の資産を持って納税居住地を海外へ移す人に適用されます。これにより、イタリアの所得税法に第307条の2が追加されます。この税は、出国前の10年中6年以上イタリアの納税居住者であった人にのみ適用されます。

Il Fatto Quotidiano紙は、この国外転出税を予算の事前公表されていない措置の一つとして挙げました。157条からなる法案本文は、閣僚理事会が260億ユーロの予算案を承認した2日後に公開されました。

国外転出税の仕組み

この税は、出国前に積み上がった資産益に課されます。資産益は、各資産の時価と課税上の取得価額との差額として計算されます。対象は株式、持分、有価証券およびその他の金融商品ですが、銀行預金は含まれません。単純組合および非営利法人も対象となります。売却を通じて実現していない資産益に課税されるため、この税は資産の売却を待たず、出国時点で含み益に及ぶことになります。

国債は48.08%に軽減された課税ベースが適用されます。これにより実効税率は12.5%となり、イタリアが公債からの所得にすでに適用している税率と同じになります。

イタリアでは、海外へ移住する企業や起業家にすでに課税されています。新しい規則は、これを個人投資家にまで拡張するものです。

納付と猶予の規則

出国する納税者は、移住から180日以内に納税する必要があります。他のEU諸国、またはイタリアと租税協定を結んでいる国への移住者は、売却時まで納税を猶予できます。猶予を受けるには、税額の50%を前払いし、適切な担保を提供しなければなりません。

一例として、120万ユーロで購入した200万ユーロのポートフォリオを持ってスペインへ移住する長期居住者は、20万8,000ユーロの納税義務を負い、10万4,000ユーロを直ちに支払う必要があります。

猶予期間は、EU内への移住の場合は最長5年、その他の対象国の場合は最長10年です。期間終了時に資産が未売却のまま残っている場合は課税が取り消され、前払い分は返金されます。未売却の資産は、相続人に受け継がれる場合や、納税者がイタリアに戻る場合も免除されます。どのEU以外の国が対象となるかは、報道では明らかにされていません。

イタリアの規則は、フランスの国外転出税に酷似しており、フランスも同じ「10年中6年」の居住要件テストと80万ユーロの基準額を用いています。フランスはEU内への移住に対し、担保なしで猶予を認めています。

税収見込みと批判

政府の技術報告書は、2027年の税収を337万ユーロ、制度が完全に稼働した2028年から2031年までは年間674万ユーロと見込んでいます。返金を考慮すると、2032年以降の純税収は年間337万ユーロとしています。

OFF Italy ConsultingのFederico Salmoiraghi氏は、この措置は「定義が不十分に見え、疑義と解釈の余地がかなり残されている」と述べ、政府に対し「提案を大幅に修正するか、全体を撤回する」よう求めました。

この税が、外国所得に年間30万ユーロを課すイタリアの定額税制度の居住者に及ぶかどうかは、報道では明らかにされていません。この答えは、同制度を利用して来た富裕な新規移住者にとって重要であり、将来的に居住地をイタリア外へ移す場合にこの課税の対象となるかどうかが左右されます。

この法案は、2027年の総選挙前におけるジョルジャ・メローニ首相政権の最後の予算です。議会は通常、12月末までに予算を承認しており、最終採決前であれば議員は第17条を修正することも可能です。このタイムラインにより、今後数週間の議会審議が、この課税の最終的な範囲が確定する期間となります。