連邦住宅金融庁（FHFA）のBill Pulte長官は、政府支援企業（GSE）であるFannie MaeおよびFreddie Macに対し、住宅ローン発行を行うすべての貸し手からVantageScore 4.0の信用スコアを受け入れるよう、即時に指示した。

この決定が重要であるのは、Fannie MaeとFreddie Macが米国の住宅ローンの大部分を保証・証券化しており、GSEの信用スコア要件が市場全体で貸し手が使用するスコアリングモデルを歴史的に左右してきたためである。2008年にGSEがFHFAの管理下（コンサバター シップ）に入って以来、同庁は規制当局として承認審査や引受基準の変更承認を行ってきた。

住宅ローン発行に利用できる最も先進的な信用スコアとされるVantageScore 4.0は、従来型の信用スコアより400%多くのデータを使用してスコアを生成し、借入者の信用力をより予測性の高い形で示し、貸し手の成長を支援する。同モデルは、大手信用調査機関3社——Equifax、Experian、TransUnion——がFICOの長年支配的なスコアリングモデルの代替として共同開発したものである。Fannie MaeおよびFreddie Macに加え、Rocket Mortgage、連邦住宅局（FHA）、連邦住宅貸付銀行（Federal Home Loan Banks）、米国退役軍人省（VA）など、大手住宅ローン貸し手や業界参加者の多くがすでに住宅ローン向けにVantageScore 4.0を採用している。

2026年8月31日時点で、VantageScore 4.0は2026年5月1日以降にFannie MaeおよびFreddie Macが証券化した住宅ローンの9%超において唯一使用される信用スコアとなっていた。

「VantageScore 4.0の驚異的な採用ペースは、住宅ローン業界における新時代の到来を示しています」とVantageScoreの社長兼CEOであるSilvio Tavaresは述べた。「貸し手は、リスクを低減し、コストを削減し、より多くの信用力のある借入者を数百万人単位で特定する、より現代的で予測性の高い信用スコアを迅速に受け入れつつあります」

より多くの適格な借入者による住宅ローン市場の責任ある拡大

VantageScore 4.0は、FICO ClassicやFICO 10Tより約3,300万人多い米国成人にスコアを付与し、その中には住宅ローン利用可能な追加の消費者が約500万人含まれる。このうち約2,400万人は休眠状態の信用ファイルを持つ消費者であり、その77%がNear PrimeまたはPrimeに該当するスコアを示しており、従来型のスコアリングモデルでは見過ごされてきた経験豊富な借入者の重要な層が明らかになっている。2008年の金融危機以降、厳格な信用供与に注力してきた貸し手や住宅政策担当者にとって、信用歴が薄いまたは休眠中の消費者にスコアを付与できることは、引受基準を変更することなく対象となる借入者層を拡大することを意味する。

400%多いデータによる高い予測力

VantageScore 4.0は、トレンド型信用データを活用した初めてかつ唯一の3局型信用スコアリングモデルである。トレンド型データは、従来型モデルの手法である単一時点のスナップショットに依存するのではなく、残高や支払いが時間とともにどう変化するかを捉える。大規模なデータセットを活用することで、VantageScoreは従来の住宅ローン用信用スコアより400%多くのデータを使用してスコアを生成し、貸し手に消費者行動のより深い見解を提供する。

年間約10億ドルのコスト削減

Deep Future Analyticsによる最近の独立調査によれば、FHFAによるVantageScore 4.0のFannie Mae・Freddie Mac住宅ローン向け承認により、初年度に9億3,000万ドルを超える節約が見込まれる。

FHFAの承認がGSE住宅ローンを発行するすべての貸し手に拡大された今、業界にとっての重要な課題は、Fannie MaeとFreddie Macの証券化の残りの部分がどれほど迅速に新しいモデルへ移行するか、そして競合するスコアリング提供各社がどう対応するかである。

出典：GlobalFinTechSeries