ETH上場投資信託の流出額が5億7,900万ドルに達し、イーサリアム財務戦略銘柄が下落
重要ポイント
- •現物イーサETFは8営業日連続で流出を記録し、木曜日だけで7,200万ドル超、週間では4億8,500万ドル超の流出となった。前月の8億3,200万ドル超の流入を受けて、月間流出額は5億7,800万ドルを超えた。
- •最大のイーサリアム財務戦略企業BitMineは6,016,414 ETH超(総供給量の約4.92%)を保有し、5%の取得目標に近づく中、過去30日間で87,200枚超のコインを購入した。
- •2番に大きなイーサリアム財務保有者SharpLinkは868,699 ETH(評価額21億6,000万ドル)を保有しており、その価値はトークン価格に直接連動して動く。
- •イーサは9月18日のフェアバリューギャップを埋めた後も50日および100日EMAを上回っており、現在の水準から約12%上の2,800ドルへの反発が最初の上値ターゲットとして残されている。
- •BitMineとSharpLinkの株式はそれぞれ約24ドルと8.81ドルまで後退したが、BMNRには上昇トレンドラインと50日EMA、SBETにはハンマーキャンドルパターンとスーパートレンド指標といったテクニカルな下支えが依然として存在する。
イーサリアム財務戦略銘柄(イーサをバランスシートに保有する企業の株式)は、イーサリアムの失速とETH ETFへの機関投資家資金流入の弱まりに伴い、今週も下落を延長した。BitMine(BMNR)は約24ドルまで下落し、SharpLink(SBET)は8.81ドル近辺で取引された。両銘柄とも、今年前半の急騰で到達した9月の高値から後退している。
この売りは、イーサリアムが2,800ドル超から2,400〜2,500ドル台へ下落した動きと重なった。それでもなお、財務戦略銘柄は基軸トークンから独立して動く場合もある。市場での評価額は必ずしも暗号資産保有額と一対一で連動せず、プレミアムやディスカウントをつけて取引されることがあるためだ。
イーサの下落、8営業日連続のETF流出と重なる
イーサはここ数週間、明確な下降トレンドにあり、高値2,806ドルから安値2,406ドルまで下落した後、2,496ドルで安定している。
この下落は、続くETF流出と重なっている。データによると、これらのファンドは8営業日連続で流出を記録しており、木曜日だけで7,200万ドル超を失い、週間の流出額は4億8,500万ドル超となった。資金流データは、現物ETFが投資家に代わってトークンを直接保有しているため、イーサへの機関投資家の参加度を測る指標として注目されている。
累計では、これらのファンドは今月5億7,800万ドル超を失っており、前月に8億3,200万ドル超の流入があった流れを反転させた。設立以来の累計流入額は133億ドル超となり、現在の運用資産残高は156億ドルである。
この弱さにもかかわらず、イーサには強気のテクニカル特性も残されている。日足チャートでは、トークンは9月に2,806ドルでピークを付け、木曜日には安値2,410ドルまで下落した。この水準が重要なのは、4月17日の高値と一致しており、テクニカル分析で一般的な継続シグナルである「ブレイク・アンド・リテスト」のパターンを形成しているためだ。
イーサはまた、9月18日にされたフェアバリューギャップを埋め、50日および100日の指数移動平均(EMA)を上回ったままとなっている。その結果、分析によれば、短期的な反発の可能性は残されている。実現した場合、最初に注目すべきターゲットは2,800ドルで、現在の水準から約12%上昇した水準となる。この構図をフォローする読者にとって注目すべきデータは、日々のETF資金流レポートと、イーサが上記の水準を維持し続けるかどうかである。
BitMine(BMNR):トレンドラインと50日EMAが引き続き下支え
Tom Lee率いるBitMineは、6,016,414 ETH超(総供給量の4.92%に相当)を保有する最大のイーサリアム財務戦略企業となった。同社は過去30日間で87,200枚超のコインを購入しており、5%の取得目標に近づいている。8営業日連続のETF流出を背景にしたこの法人買いのペースは、イーサ市場で最も注目される2つの大型買い手チャネルが最近、逆方向に動いていることを意味する。
テクニカル指標によれば、同株はここ数か月間、上昇トレンドにあった。6月の安値12.80ドルから9月の高値28.81ドルまで上昇した後、現在は約24ドルまで後退している。
プラス要因として、BMNRは6月以来の安値を結ぶ上昇トレンドラインの上にとどまり、50日EMAの上にも位置しており、いずれもテクニカル分析では強気シグナルとみなされている。分析によれば、同株は反発に向かう姿勢にあり、9月の高値28.81ドルへ戻る可能性がある。この水準を上抜ければ、さらなる上昇、潜在的には35ドルへの上昇を示唆することになる。BitMineが5%目標に向けて買いを続けるかどうかは、注目すべき企業固有のデータポイントである。
SharpLink(SBET):ハンマーキャンドルとスーパートレンドによる下支え
SBET株はここ数か月、力強い上昇を演じ、6月の4.46ドルから9月の高値10.36ドルまで上昇した後、イーサリアムの下落とともに後退した。
同株はまた、小さなハンマーキャンドルパターンを形成しており、スーパートレンド指標の上にとどまっている。これにより反発の可能性が残されており、イーサリアム自体が回復すれば確認される動きとなる。
2番目に大きなイーサリアム財務保有者として、SharpLinkはイーサの反発から恩恵を受けることになる。同社は868,699 ETHを保有しており、現在の評価額は21億6,000万ドルである。このポジションはイーサで計上されているため、財務価値はトークン価格に直接連動して動く。
免責事項
本記事は情報提供のみを目的としたものであり、財務または投資に関する助言を構成するものではない。暗号資産の価格、ETF資金流、株式評価額およびテクニカル水準は、市場環境の変化に伴い変動する可能性がある。
