米アトランタの連邦検察は、フィジーが59歳のエドワード・ジンバルディ被告を強制送還してから数日後に、同被告に対する起訴状を開示した。捜査当局によると、被告は6,000人を超える投資家から1億6,500万米ドルをだまし取ったという。

月25%を約束した広告スキーム

形式上、「The Crypto Program」は暗号資産を一切販売していなかった。同プログラムはオンライン広告パッケージの販売システムとして提示され、550米ドルを支払えば誰でも広告スペースを取得し、毎月25%を受け取れるとされていた。比較的低い参加費は、特に小口投資家の心をつかんだ。

この構造は暗号資産投資詐欺で繰り返し見られるパターンである。製品を広告サービスまたは消費者サービスと宣言すれば、形式上は証券規制の対象外となり、目論見書の作成や登録義務も回避できる。実際には、この申し出はリターンの約束にすぎなかった。規制当局はまさにこの種の広告型スキームを過去に解体している。2012年にはSECが、参加者から数億米ドルを集めていたオンライン広告の「利益配分(プロフィットシェア)」プログラム「Zeek Rewards」を閉鎖させた。

この約束は厳密な検証に耐えるものではなかった。再投資しなくても月25%は年率300%に相当し、受け取った配当をすべて再投資すれば年率1,300%超に達する。市場環境がどうであれ、そのような利幅を稼げる広告事業は存在せず、検察や規制当局は長年、保証された固定リターンをポンジ・スキームの最も明確な警戒サインの一つに挙げてきた。それでもジンバルディ被告は25%を固定利率として販売していた。

ジンバルディ被告は米ジョージア州フラワリー・ブランチ在住。プログラムは2022年6月から2023年8月まで、約14か月間運営された。

資金の行方

起訴状は預かり金の流れをたどっている。ジンバルディ被告は広告スペースをほとんど購入しなかった。その代わりに、預かり金で外国為替市場の為替レートを対象に投機を行い、そこで3,400万米ドル超を失ったとされる。また、少なくとも1,000万米ドルを私的目的に使い、その資金は息子の一人の家の購入や扶養料に充てられた。

一方、プログラムは新規顧客の預かり金から以前の投資家への支払いを行っていた。まさにこの仕組みこそが、システムをポンジ・スキームへと変えるものである。

フィジーへの逃亡、ロサンゼルスへの強制送還で終結

2025年7月、ジンバルディ被告はFBIが自分を捜査していることを知り、フィジーへ向かった。当時、疑われているスキームの終了からすでに約2年が経過していた。被告は南太平洋で1年余りを過ごし、米国検察の直接的な手の届かない場所にいた。しかし、その滞在は行動の自由以上の代償を強いた。2026年5月、被告はバージニア州で逮捕されることを恐れ、息子の一人の結婚式に出席しなかった。

2026年8月14日、フィジー当局はついにジンバルディ被告を強制送還した。島嶼国の当局はFBIおよび米国務省とこの送還を調整していた。米国の捜査官がそのために島嶼国へ渡航し、その後ロサンゼルス行きの帰国便に同行した。強制送還は政府が命じる行政的な退去処分であり、正式な犯罪人引渡しとは異なり、条約に基づく裁判手続を必要としないため、現地当局が行動を決断すれば迅速に完了しうる。3日後、被告は初めて連邦裁判所に出頭する予定だった。これは起訴事実が正式に読み上げられ、保釈の可否が決定される初出頭である。

本件はアトランタにある米ジョージア州北部地区連邦検察局が担当している。同局のセオドア・ハーツバーグ連邦検事は記者会見に立ち、起訴状を発表した。同検事は本件の国際的側面を強調し、ジンバルディ被告の被害者は世界中にいると述べた。

起訴状は通信詐欺12罪を含む

アトランタの大陪審は、強制送還の約5週間前にあたる2026年7月8日にはすでに起訴状を提出していた。したがって、起訴書類はジンバルディ被告がまだフィジーにいた時期に作成されたものである。

全体で起訴状は25の罪状を含む。通信詐欺(wire fraud)が12、資金洗浄(マネーロンダリング)が12、資金洗浄共謀が1である。米国法では、犯人が電子的手段で欺罔を行った時点で通信詐欺が成立する。オンラインで販売される投資商品では、これは事実上常に当てはまる。一方、資金洗浄の罪状は入金後の資金の流れを対象とする。詐欺の収益をさらに他の口座や手段を通じて移動させた者は、米国法上、別個の犯罪を犯したことになる。罪状は積み重なり、互いに代替するものではないため、この種の手続きでは詐欺と資金洗浄が併せて起訴されるのが常である。米国法では、通信詐欺と資金洗浄の各罪状には法定で最高20年の懲役が科されうる。また、詐欺事件の裁判所は一般に被害者への賠償命令を義務付けられるが、投資家が実際にどれだけ回収できるかは、捜査当局が追跡・押収できる資産による。

捜査はFBIアトランタ支局が主導した。証券規制当局であるSEC、先物規制当局であるCFTC、そして州内の証券監督を担うジョージア州務長官室も参加した。関係機関の範囲は、当局が本件を局地的な犯罪として扱わなかったことを示している。ジンバルディ被告には現在、ロサンゼルスで公共弁護人が付いている。弁護人は当初、コメントの求めに応じなかった。

捜査当局、既知のクリプト・ポンジ構造のパターンを指摘

本件で際立っているのは、単一の大型投資ではなく、投資家の数の多さである。被害者は6,000人超、損害額は1億6,500万米ドルを超えており、投資家1人あたり平均約2万7,000米ドルになる。一方、参加費はわずか550米ドルだった。この乖離は、システムが数か月間運営され、多くの口座に到達すれば、小口の預かり金がどれほどの規模に達しうるかを示している。

捜査当局はこの基本的なパターンを把握している。固定の高い月利をうたうプログラムは、FBI、SEC、CFTCにより長年、厳重に監視されてきた。包装の仕方は事件ごとに変わっても、リターンの約束は変わらない。起訴状の発表の場で、ハーツバーグ検事は、すでに損失を被った投資家にすら、なぜこの種の申し出が効果を発揮するのかを次のように説明した。

「もしあなたに月25%のリターンを約束し、過去に『うっかり』資金を失ったことを悔いてみせれば、あなたはそれに乗ってしまうかもしれない。資金を取り戻したいという必死さがあるからだ」——セオドア・ハーツバーグ、米ジョージア州北部地区連邦検事

この種の事件の結末もまた、繰り返し見られるものだ。暗号資産詐欺事件の被告人は、犯罪人引渡し協定が限定的な国々へ移住することが繰り返されてきた。それでも、強制送還や現地当局の協力により、通常は身柄を確保される。投資家にとっての警戒サインは、約束そのものである。月25%という保証されたリターンは、規制された市場には存在しない。

出典:Crypto Valley Journal