ビットコイン価格は10月14日、予想を上回る米インフレ報告を受けて8.3万ドルを下回った。一方、アナリストのAli Martinez氏は、4時間足チャートにおける上昇チャネル内での回復の可能性を示した。同氏のシナリオでは、チャネルの中間点を約8.8万ドル、上限を約9.3万ドルに位置付けている。10月14日に発表されたインフレ指標は、ビットコイン取引者にFRBの金利政策を評価するための最新データを提供した。CPIはFRBが金利設定で重視する主要インフレ指標の一つであり、そのため毎月の発表は暗号資産を含む金融市場の取引者から高い関心を集めている。

8.4万ドル付近での最初の試練

ビットコインは一時8.39万ドルに達した後、8.18万ドル付近で取引された。買い手BTCを8.4万ドルを超えて押し進めることができず、回復の試みは繰り返し限定的なものにとどまった。4時間足チャートには、8月下旬以降、上昇するチャネルの境界線間での複数の変動も示されている。

Martinez氏は、8.4万ドルをより強い回復のための初期のハードルと位置付けた。Xへの投稿で、同氏はその水準付近にある50期間移動平均に言及し、直近の形成をチャネルサポートからの以前の反発と比較した(Xで@alicharts)。50期間平均などの移動平均は、一定数のローソク足にわたる価格動向を平滑化するもので、トレンドの方向性や近傍の抵抗を示すために取引者に広く用いられている。前回の上昇局面では、ビットコインは200期間平均を維持し、より短期の平均を上回って推移した。

9月のCPI発表後、BTCは約8.27万ドルまで下落し、市場は最初の抵抗水準からさらに遠ざかった。Martinez氏によると、8.4万ドルを上回る4時間足の終値はこのシナリオを改善させる一方、再度の拒否はブレイクアウトが未確認のままになるという(Xで@alicharts)。

8.8万ドルの中間点がビットコインと9.3万ドルのターゲットを分かつ

アナリストのチャートでは、ビットコインは上昇チャネル内で取引されており、価格は下部サポート線と上部抵抗線の間で動いている。上昇チャネルは2本の平行な上向きトレンドラインに挟まれており、中間点は多くの場合、外側の境界線に至る前に取引者が注目する中間のピボットとして機能する。BTCは最近、そのレンジの下半分に近づいた後、再び反発を試みた。チャートの中央線は約8.8万ドルに位置し、8.34万ドルの現在値から約4,600ドル上方にある。

8.8万ドルに向けた動きは、ビットコインを8.5万〜8.6万ドルの近傍抵抗を通過させることになる。買い手はチャネルの中間点に直面しており、ここで回復が一時停止する可能性がある。中央線を上回る持続的な動きが実現すれば、約9.3万ドルに位置する上限境界が視野に入る。

週足のサポート水準は維持

アナリストのTed氏はまた、ビットコインが50週指数移動平均(EMA)、50週単純移動平均(SMA)、およびブル市場サポートバンド(20週Sと21週EMAから構成される長期トレンド指標)の上で取引を続けていると指摘した(Xで@TedPillows)。この種の週足移動平均は、より長期的なトレンドの強さを測る指標として広く注目されている。BTCは5月の高値よりも上位の位置も維持しており、買い手が主要なテクニカル水準を守り続けていることを示唆している。

同氏のチャートでは、ビットコインは約8.36万ドルで取引されており、50週EMAは約8.16万ドルに位置していた。Ted氏によると、現在の回復を持続させるうえで、8万ドルを上回り続けることが重要だという。同氏は、買い手がその水準を上回るサポートを維持すれば、ビットコインは9万ドルに向けた上昇を拡大する可能性があると示唆した。総合すると、8万ドルの週足サポートとMartinez氏の8.4万ドルの4時間足ハードルが、取引者が注目する直近のチェックポイントを形作っている。

米CPIの高い数字がビットコインに圧力

労働統計局(BLS)の報告によると、9月の消費者物価は前年比3.7%上昇し、8月の3.4%から上昇幅が拡大した。前月比インフレ率は0.6%に達し、前月の0.4%を上回った。ガソリン価格は9.1%上昇し、月次CPI上昇の半分以上を占めた。

食品とエネルギーを除くコアインフレは、前月比0.3%、前年比2.6%の上昇となった。FRBは物価安定をその使命の一つに掲げているため、こうした指標は経済全体の借入コストを左右する基準金利への期待に反映される。この数字は、ニューヨーク連銀総裁のJohn Williams氏が2026年に追加の利上げの可能性について言及した後に発表された。FRBは9月に基準金利を25ベーシスポイント引き上げていた。今後のインフレ指標およびFRBの通信が、金利パスの展開を追うための予定された材料であり続ける。

本記事は情報提供のみを目的としたものであり、金融上または投資上の助言を構成するものではありません。