La Thailandia ha adottato nuovi requisiti della Travel Rule per i trasferimenti di asset digitali, rafforzando la supervisione sulle transazioni in criptovalute e avvicinando il quadro normativo del Paese agli standard internazionali antiriciclaggio.

La Securities and Exchange Commission (SEC) ha emanato le regole mercoledì 2 settembre. I requisiti si applicano agli operatori di business in asset digitali ed entreranno in vigore il 27 febbraio 2027. Il quadro normativo è destinato a migliorare il monitoraggio delle transazioni e a ridurre l'uso dei servizi cripto per il riciclaggio di denaro e per i reati legati alla tecnologia.

La cosiddetta Travel Rule deriva dalle raccomandazioni del Financial Action Task Force (FATF), l'organismo intergovernativo che fissa gli standard globali antiriciclaggio. Il FATF ha esteso la regola—da tempo applicata ai bonifici tradizionali—agli asset virtuali nel 2019, e giurisdizioni come Giappone, Singapore e Corea del Sud hanno successivamente implementato le proprie versioni. L'adozione da parte della Thailandia allinea il proprio regime a questo più ampio sforzo internazionale per la trasparenza dei trasferimenti.

I wallet self-custodial sotto nuovi controlli

Un elemento centrale delle regole è la supervisione dei trasferimenti che coinvolgono wallet self-hosted. Gli operatori di asset digitali devono verificare la proprietà, o il controllo, di un wallet self-hosted da parte del cliente ogni volta che il cliente invia asset a tali wallet o li riceve da essi.

Gli operatori sono inoltre tenuti a raccogliere informazioni sui clienti e sulle controparti delle transazioni, a verificare tali controparti e a valutare le imprese di asset digitali o i fornitori di servizi coinvolti in un trasferimento.

Inoltre, gli operatori devono conservare le informazioni relative alle transazioni per almeno cinque anni. Durante i primi due anni, i registri devono rimanere immediatamente accessibili ai regolatori.

La Travel Rule amplia la trasparenza delle transazioni

Il quadro normativo richiede inoltre che le informazioni sul mittente e sul beneficiario accompagnino i trasferimenti tra operatori di asset digitali. Quando intermediari partecipano a una transazione, gli operatori devono verificarli e adottare misure aggiuntive per mantenere la visibilità sull'intero percorso di trasferimento.

La SEC ha sviluppato il quadro normativo in collaborazione con l'Anti-Money Laundering Office thailandese, e i regolatori hanno consultato i partecipanti al mercato all'inizio di quest'anno prima di finalizzare i requisiti.

Secondo la SEC, le regole rafforzeranno la capacità di tracciare gli asset digitali e aiuteranno a prevenire il riciclaggio di denaro, il finanziamento del terrorismo e i reati legati alla tecnologia. L'agenzia si aspetta inoltre che le misure migliorino la fiducia nel mercato thailandese degli asset digitali e sostengano maggiori collegamenti con i mercati internazionali. Questo fattore di fiducia conta per il settore cripto thailandese, dove gli exchange e i broker autorizzati operano in un regime regolamentare che il governo ha cercato di ampliare, incluse le recenti mosse verso la regolamentazione delle stablecoin e la sperimentazione di una supervisione degli asset digitali per gli investitori istituzionali.

La data di entrata in vigore differita dà alle imprese cripto il tempo di costruire sistemi per la raccolta e la trasmissione di informazioni, la verifica dei wallet e il monitoraggio delle transazioni—un onere di conformità che gli operatori più piccoli potrebbero trovare più pesante rispetto alle piattaforme più grandi e internazionalmente collegate. Una volta che le regole entreranno in vigore, gli utenti dovranno affrontare controlli aggiuntivi sui trasferimenti che coinvolgono wallet self-custodial, un cambiamento che potrebbe influire sul modo in cui i clienti retail trasferiscono fondi tra exchange e portafogli personali.