Ripple Prime ha avviato la propria attività Delta One, portando la piattaforma di prime brokerage istituzionale dell'azienda nei derivati azionari statunitensi. Attraverso il nuovo servizio, gli istituti finanziari possono negoziare total return swap con riferimento ad azioni quotate negli Stati Uniti, indici e asset digitali.

Il lancio rappresenta una delle espansioni più significative finora per Ripple Prime, mentre l'azienda lavora per collegare i mercati finanziari tradizionali e gli asset digitali attraverso un'unica piattaforma istituzionale.

Un'offerta di derivati più ampia

Delta One è concepito per hedge fund, gestori patrimoniali, market maker, emittenti di ETF e altri istituti finanziari. I total return swap offrono agli investitori esposizione alla performance di un asset senza detenere direttamente il titolo sottostante. Questi strumenti sono da tempo affermati nei mercati istituzionali, dove i prime broker bancari li hanno storicamente offerti per esposizione sintetica e finanziamento delle posizioni — il territorio in cui Ripple Prime sta ora entrando.

La piattaforma unisce una struttura a controparte unica al cross-margining tra le classi di asset supportate — una soluzione pensata per aiutare i clienti istituzionali a gestire in modo più efficiente le esposizioni azionarie e sugli asset digitali, con fabbisogni di garanzie che riflettono le posizioni nette tra i mercati anziché margini separati presso controparti multiple. Ripple Prime afferma che l'offerta è progettata per soddisfare una gamma di orizzonti di investimento, mandati di rischio e requisiti di reporting, ed è già operativa anziché essere un prodotto pianificato per una futura uscita.

Dall'infrastruttura crypto alla finanza multi-asset

L'espansione segue l'acquisizione di Hidden Road da parte di Ripple, annunciata ad aprile 2025 per circa 1,25 miliardi di dollari e completata più avanti nello stesso anno dopo le approvazioni normative. L'operazione ha inserito una consolidata attività di intermediazione e clearing istituzionale — al servizio di centinaia di clienti istituzionali — nella più ampia strategia di infrastruttura finanziaria di Ripple, gettando le basi per la crescita di Ripple Prime. Ripple ha descritto la combinazione come la creazione della prima azienda crypto a possedere e gestire un prime broker globale multi-asset.

Ripple Prime attualmente fornisce servizi di prime brokerage, clearing e finanziamento su valute, derivati, reddito fisso e asset digitali, e dichiara un capitale netto regolamentare superiore a 1 miliardo di dollari.

L'azienda ha inoltre raccolto 275 milioni di dollari attraverso un collocamento privato di obbligazioni senior non garantite e ha separatamente ottenuto una linea di credito di 200 milioni di dollari per aumentare la capacità di prestito verso i clienti istituzionali.

Con Delta One, Ripple Prime si spinge ulteriormente oltre i mercati crypto-native verso la finanza istituzionale convenzionale, dove il suo modello integrato e multi-asset competrà per istituzioni che richiedono infrastrutture di negoziazione e finanziamento sempre più sofisticate. Il lancio si inserisce in una più ampia spinta delle società di asset digitali verso infrastrutture di mercato regolamentate negli ultimi due anni, poiché diverse di esse hanno acquisito broker-dealer, società di clearing e mercati di derivati per servire clienti istituzionali che desiderano esposizione a mercati tradizionali e asset digitali attraverso un'unica controparte.

Fonte: CryptoMeter.io