L'exchange di criptovalute Bybit ha annunciato una collaborazione strategica con Franklin Templeton, il gestore patrimoniale globale che supervisiona 1,7 trilioni di dollari in asset e pioniere dell'innovazione negli asset digitali. La prima iniziativa nata dalla partnership consente ai clienti idonei di utilizzare quote di fondi monetari tokenizzate come garanzia off-exchange per le negoziazioni sulla piattaforma Bybit. Franklin Templeton è entrata nel campo della tokenizzazione nel 2021, quando ha lanciato un fondo monetario tokenizzato su titoli di Stato statunitensi, diventato il primo fondo comune registrato negli USA a registrare la proprietà delle quote ed elaborare transazioni su una blockchain pubblica.

Secondo gli accordi, gli investitori qualificati possono vincolare quote di fondo emesse tramite la Benji Technology Platform — il sistema proprietario di Franklin Templeton per la tenuta dei registri e l'agenzia di trasferimento basato su blockchain — tramite ByCustody, la soluzione di custodia di livello istituzionale di Bybit. Il vincolo di queste quote sblocca l'accesso a linee di credito di trading in USDT o USDC, mentre gli asset tokenizzati sottostanti restano custoditi off-exchange. Il valore della garanzia è replicato nell'ambiente di trading di Bybit, il che significa che i clienti possono continuare a maturare rendimenti sulle proprie partecipazioni anche mentre questi asset supportano le loro posizioni di trading.

"Con l'accelerazione dell'adozione istituzionale degli asset digitali, gli investitori si aspettano sempre più la stessa flessibilità, efficienza del capitale e standard di gestione del rischio a cui sono abituati nei mercati tradizionali", ha dichiarato Yoyee Wang, Global Head of RWA and TradFi di Bybit, in una dichiarazione scritta. "Ampliando la gamma di garanzie di alta qualità disponibili tramite la nostra infrastruttura off-exchange, aiutiamo i clienti a impiegare il capitale in modo più efficace, mantenendo l'esposizione a prodotti di investimento regolamentati e affidabili", ha aggiunto.

Estendere l'accesso agli investitori on-chain

L'iniziativa si inserisce nella più ampia infrastruttura istituzionale di Bybit e offre ai clienti idonei un'ulteriore via per accedere alla liquidità di trading supportata da garanzie regolamentate che generano rendimento — senza trasferire tali asset sull'exchange stesso. Secondo l'annuncio, questa struttura riduce l'esposizione alla controparte rafforzando al contempo l'efficienza del capitale e la gestione della tesoreria. Gli accordi di garanzia off-exchange sono diventati una caratteristica sempre più comune del trading istituzionale di criptovalute da quando il collasso dell'exchange FTX nel 2022 ha intensificato l'esame del rischio di controparte nei bilanci degli exchange.

La collaborazione si estende oltre ai clienti istituzionali, raggiungendo gli investitori con wallet attraverso un prodotto patrimoniale tokenizzato offerto sull'exchange Bybit e sulla catena Mantle, che offre esposizione alle strategie di investimento di Franklin Templeton. Ulteriori dettagli su questa offerta saranno annunciati separatamente da Bybit e Mantle. Inoltre, le due società prevedono di lanciare programmi di contenuti digitali e iniziative formative pensate per aiutare gli investitori al dettaglio che detengono asset in wallet a interagire con le strategie di investimento tradizionali e ad approfondire la comprensione di concetti come l'investimento basato sugli obiettivi e la diversificazione.

"La tokenizzazione continua a rimodellare la finanza e siamo entusiasti di collaborare con Bybit per aumentare l'accesso a soluzioni di investimento al dettaglio gestite attivamente che rispondono alle esigenze in evoluzione dell'ecosistema dei wallet", ha dichiarato Sandy Kaul, Head of Digital Assets and Innovation di Franklin Templeton, in una dichiarazione scritta. "Per le istituzioni, estendere la connettività della Benji Technology Platform a Bybit offre un luogo affidabile in cui mettere al lavoro asset regolamentati che generano rendimento nei mercati digitali, ed è un ottimo esempio di come le soluzioni integrate su blockchain possano guidare innovazione ed efficienza nei mercati", ha aggiunto.

Questi programmi segnano la fase iniziale di una partnership più ampia volta a ridurre ilario tra la gestione degli investimenti e i mercati on-chain. Per i partecipanti istituzionali, l'obiettivo è portare gli standard di garanzia, custodia ed efficienza del capitale della finanza tradizionale in un contesto di trading di asset digitali. Per gli investitori con wallet, l'obiettivo è fornire accesso a strategie gestite professionalmente — insieme alle risorse formative necessarie per applicarle — direttamente nei luoghi in cui i loro asset sono custoditi. La partnership arriva in un momento di rapida crescita dei fondi monetari tokenizzati, un segmento che si è espanso fino a diventare un mercato on-chain di diversi miliardi di dollari da quando BlackRock, il più grande gestore patrimoniale al mondo, ha lanciato il proprio fondo tokenizzato, BUIDL, a marzo 2024.

Fonte: Metaverse Post