BitGo registra una perdita nel Q2, il CFO si prepara a lasciare l’incarico

BitGo (BTGO) è passata in perdita nel secondo trimestre, anche se ricavi e attività dei clienti istituzionali sono cresciuti, mentre il custode crypto ha affermato che il chief financial officer Ed Reginelli lascerà il suo ruolo nel corso del prossimo trimestre. Reginelli resterà in carica per agevolare la transizione, ha detto la società.

I ricavi sono aumentati dell’80% rispetto a un anno prima, raggiungendo $4.3 billion, trainati soprattutto dalle vendite di asset digitali, mentre la società ha registrato una perdita netta di $19 million, contro un utile netto di $38.3 million un anno prima. L’EBITDA rettificato è sceso a una perdita di $4.2 million da un positivo $3 million.

Il numero di clienti di BitGo è aumentato del 26% a 5,833, mentre gli asset normalizzati sulla piattaforma sono saliti del 31% a $65.2 billion. La società ha inoltre autorizzato riacquisti di azioni fino a $50 million e ha affermato che i tagli dei costi dovrebbero generare circa $15 million di risparmi di cassa annualizzati. I risultati evidenziano come i custodi legati all’attività crypto istituzionale possano vedere un utilizzo più forte anche con una redditività irregolare, soprattutto quando le vendite di asset dominano i ricavi.

Le azioni BitGo sono scese del 5% dopo la pubblicazione.

Gli asset tokenizzati di Securitize crescono, ma i ricavi calano nel Q2

Securitize (SECZ), la società di tokenizzazione nota soprattutto per l’emissione del fondo monetario tokenizzato BUIDL di BlackRock, ha comunicato ricavi più bassi e una perdita più ampia per il secondo trimestre, pur con un aumento dell’attività sulla piattaforma.

Gli asset tokenizzati medi in gestione hanno raggiunto il massimo storico di $4.3 billion, in crescita del 16% rispetto a un anno prima, mentre il volume delle transazioni è balzato del 147% a $5.3 billion.

I ricavi sono scesi del 5% a $14.4 million, mentre la società ha registrato una perdita netta di $21.7 million, o $2.37 per azione. L’EBITDA rettificato è passato a una perdita di $5.5 million da un EBITDA rettificato positivo di $1.8 million un anno prima.

L’attività di fund services di Securitize ha seguito 663 fondi attivi e $24.3 billion in asset under administration, con questi ultimi in calo di circa il 20%. I dati mostrano che l’infrastruttura della tokenizzazione continua a crescere tramite l’attività dei fondi e i flussi di transazione, anche se i risultati a livello di ricavi restano disomogenei.

I titoli hanno chiuso in ribasso dell’1.3% dopo i risultati, riducendo parte dei guadagni precedenti della sessione.

S&P 500 chiude vicino al massimo storico, Nasdaq +0.7% grazie ai titoli delle infrastrutture AI

Le azioni statunitensi hanno chiuso in rialzo mercoledì, con i nomi legati alle infrastrutture AI a fare gran parte del lavoro. L’S&P 500 è salito dello 0.3% chiudendo vicino ai massimi storici, mentre il Nasdaq, più esposto al tecnologico, è avanzato dello 0.7%.

Dell Technologies (DELL), che vende server e altre infrastrutture di calcolo usate per i carichi di lavoro AI, è balzata del 9.7% fino a un massimo storico di chiusura di $484. Il provider di cloud AI Nebius (NBIS) ha esteso il proprio rally al 35%, mentre il neocloud CoreWeave (CRWV) ha mantenuto un guadagno giornaliero di circa il 20%.

Bitcoin è rimasto per lo più ai margini del movimento. BTC ha oscillato intorno a $63,400 verso la chiusura, poco cambiato nelle ultime 24 ore.

I titoli della tokenizzazione Figure e Securitize salgono in vista di utili e riunione SEC

I titoli legati al tema della tokenizzazione sono stati tra i protagonisti di mercoledì.

Figure Technology Solutions (FIGR) è salita di quasi il 9% e Securitize (SECZ) ha guadagnato il 7.4% nel corso della sessione, in vista dei risultati trimestrali di entrambe le società.

I movimenti arrivano anche prima di uno sviluppo normativo potenzialmente importante. CoinDesk ha riportato all’inizio della settimana che la SEC terrà una riunione aperta venerdì mentre si prepara a proporre le sue prime regole formali per le imprese crypto.

Quelle regole potrebbero avere implicazioni dirette per il business della tokenizzazione. Bloomberg ha riportato martedì che la SEC potrebbe presto proporre una “innovation exemption” per il trading di titoli tokenizzati, mettendo al centro dell’attenzione società come Figure e Securitize in vista di venerdì.

Bitcoin scende verso $63,000 nelle ore USA; HYPE e NEAR sovraperformano mentre UNI arretra

Un controllo di metà giornata sui mercati crypto ha mostrato bitcoin rinunciare ai guadagni iniziali nella sessione USA e scendere verso il limite inferiore del suo ristretto intervallo di negoziazione.

Alle 12:00 ora di New York, trattava a $63,350, sostanzialmente piatto nelle ultime 24 ore ma in calo dell’1.6% rispetto ai massimi di sessione precedenti il report CPI statunitense di mercoledì mattina. BTC ha negoziato in un intervallo ristretto tra $62,000 e $66,000 nelle ultime cinque settimane, e i dati sull’inflazione, in linea con le attese, non hanno fornito un catalizzatore per un breakout in entrambe le direzioni.

XRP (XRP), nel frattempo, era in bilico sul punto di scendere sotto il livello di $1, rimasto valido da novembre 2024. Tra le criptovalute maggiori, il token nativo di Hyperliquid (HYPE) e NEAR di Near Protocol (NEAR) si sono distinti con guadagni superiori al 4%, mentre UNI di Uniswap (UNI) è sceso del 5%.

Nei mercati tradizionali, l’S&P 500 e il Nasdaq 100 hanno ridotto i guadagni della prima parte della seduta, ma restavano rispettivamente in rialzo dello 0.2% e dello 0.7% rispetto alla chiusura di martedì. L’oro manteneva livelli superiori a $4,400 l’oncia, vicino ai massimi degli ultimi due mesi.

I titoli delle infrastrutture AI salgono dopo utili solidi

Le azioni di WhiteFiber (WYFI) e Nebius (NBIS) sono entrambe salite di circa il 15% dopo risultati Q2 solidi. I ricavi di WhiteFiber sono aumentati del 54% a $28.8 million, sostenuti dalla fatturazione iniziale di NC-1, il suo data center di punta in North Carolina con 40 megawatt contrattualizzati e una possibile espansione fino a 300 megawatt.

I ricavi di Nebius sono aumentati del 454% a $582.3 million, mentre l’EBITDA rettificato è passato a $236.2 million. Gli investitori hanno accolto favorevolmente l’accelerazione della domanda di AI, i nuovi contratti e l’espansione della capacità, nonostante le perdite nette persistenti e gli ingenti investimenti in conto capitale.

Il CPI in linea riduce le probabilità di rialzo della Fed, ma l’inflazione resta ostinata, dicono gli analisti

Il report CPI in linea con le attese di mercoledì ha evitato la sorpresa al rialzo che avrebbe potuto turbare gli asset rischiosi, ma l’inflazione resta troppo elevata per dare alla Fed via libera, hanno affermato gli analisti.

L’inflazione headline al 3.4% resta ben al di sopra dell’obiettivo della Fed, mentre i prezzi dell’energia sono quasi il 15% sopra quelli di un anno fa, ha osservato Daniela Hathorn, senior market analyst di Capital.com. Questo dovrebbe mantenere l’inflazione al centro dell’attenzione dopo che il presidente della Fed Kevin Warsh ha sottolineato la necessità di evitare che prezzi elevati danneggino l’economia.

Hathorn ha affermato che i mercati prezzano ora circa il 60% di probabilità di nessun cambiamento a settembre contro il 40% per un rialzo di 25 punti base. Un mese fa, i partecipanti al mercato vedevano solo il 30% di probabilità di una pausa contro il 70% di probabilità di un aumento dei tassi, secondo CME FedWatch.

Per il comparto crypto, il report toglie di mezzo uno shock inflazionistico immediato senza però offrire molto carburante per un breakout. Ryan Lee, chief analyst di Bitget Research, ha detto che la lettura “né impone un repricing più aggressivo, né fornisce un chiaro catalizzatore accomodante”, lasciando i trader di bitcoin a concentrarsi su flussi ETF, liquidità e posizionamento sui derivati in attesa di Jackson Hole e di altri dati sull’inflazione.

Iggy Ioppe, CIO di Theo, ha adottato un tono simile, sostenendo che mantenere i tassi invariati equivale comunque a un allentamento effettivo, dato l’attuale contesto di inflazione e mercato del lavoro, e dovrebbe sostenere gli asset rischiosi nel medio termine.

Sia Ioppe sia Lee hanno indicato il report PPI di giovedì come il prossimo test per l’inflazione.

L’inflazione di luglio è in linea con le attese, bitcoin tiene $64,000

L’inflazione statunitense ha rispettato le previsioni a luglio, con il CPI headline in aumento dello 0.1% su base mensile e del 3.4% su base annua. Il CPI core è salito dello 0.2% nel mese e del 2.5% rispetto a un anno prima. Bitcoin ha tenuto $64,000, i future del Nasdaq sono saliti e i rendimenti dei Treasury sono scesi.

I mercati hanno assegnato una probabilità del 44% a un rialzo dei tassi della Fed a settembre, al di sotto delle aspettative precedenti il report in un contesto di indebolimento dell’occupazione.

Dollar Index a un livello decisivo

Il Dollar Index, che misura il valore del dollaro rispetto a un paniere di principali valute, sta trattando proprio sul supporto di una trendline rialzista che ha guidato la sua salita dal minimo di gennaio di 95.55.

Un rimbalzo da questo livello segnalerebbe la prosecuzione del rally, mentre una rottura decisa al ribasso indicherebbe una possibile inversione.

L’esito dipende in larga parte dai dati statunitensi sull’indice dei prezzi al consumo di mercoledì. Una lettura del CPI core più forte delle attese, che esclude i prezzi volatili di alimentari ed energia, potrebbe innescare un recupero significativo del dollaro.

I metalli salgono in vista del report CPI

I metalli stavano salendo in vista del report sull’inflazione CPI. L’oro trattava a $4,420, in rialzo di oltre l’1% nelle ultime 24 ore e del 7% nel mese. L’argento è salito sopra $66, guadagnando più del 2.5% nelle ultime 24 ore e il 12% nel mese. Anche bitcoin è salito sopra $64,000, in rialzo di meno dell’1% nelle ultime 24 ore.

La prossima mossa della Fed è un lancio di moneta

Il sentiment di mercato era tiepido in vista del report sull’inflazione USA, con il rischio geopolitico ancora presente a limitare la propensione al rischio, ha detto Kyle Rodda, senior analyst di Capital.com, in un messaggio a CoinDesk.

I dati CPI arrivano con il mercato diviso su cosa farà la Fed a settembre, ha osservato Rodda, collocando le probabilità di un rialzo vicino al 50/50 dopo i recenti messaggi contrastanti dell’FOMC.

L’inflazione core dovrebbe essere scesa al 2.5% a luglio, con l’headline anch’essa attesa in calo. Un dato core forte, o pressioni persistenti nelle componenti che alimentano il PCE preferito dalla Fed, farebbe salire le probabilità di un rialzo e peserebbe sulle azioni. Una lettura debole le ridurrebbe, soprattutto dopo il forte scarto al ribasso dei dati sul lavoro della scorsa settimana.

Gli utili AI sostengono i future azionari mentre i mercati attendono i dati sull’inflazione di luglio

I future sulle azioni USA sono saliti mercoledì mentre gli utili solidi dell’AI hanno migliorato il sentiment in vista dei dati sull’inflazione di oggi.

CoreWeave è balzata del 16% after hours sulla forte domanda di capacità di calcolo AI e Super Micro è salita del 7.6% su una previsione di ricavi superiore alle stime più alte, spingendo i future del Nasdaq 100 allo 0.3%. Il Kospi coreano è avanzato del 4%, con Samsung e SK Hynix entrambe in rialzo di circa il 6%.

L’appuntamento principale era fissato per le 8:30am ET, quando il CPI di luglio avrebbe dovuto mostrare un rallentamento dell’inflazione headline al 3.4% dal 3.5%.

Si trattava della prima lettura dell’inflazione dopo il debole rapporto sul lavoro che ha ridotto le probabilità di un rialzo dei tassi a settembre a circa il 36%, e una lettura debole rafforzerebbe il caso per una pausa della Fed.

Metaplanet ha spostato 3,881 bitcoin tra i propri wallet, e un trasferimento non è una vendita

Metaplanet ha trasferito 3,881 BTC, per un valore di circa $247 million, in diverse transazioni nell’arco di tre ore mercoledì, secondo i dati di Arkham.

Il movimento è andato dai cold wallet della società a nuovi indirizzi che controlla anch’essi, non a un exchange.

I trasferimenti verso nuovi wallet di self-custody non aumentano l’offerta negoziabile come fanno i depositi su un exchange, quindi da soli non equivalgono a una vendita.

Metaplanet lo ha già fatto in passato. A marzo ha spostato quasi 5,000 BTC seguendo lo stesso schema, con transazioni di test seguite da importi maggiori verso nuovi wallet, e gli analisti lo interpretarono allora come una riorganizzazione interna della custodia piuttosto che come distribuzione. Nulla nei dati on-chain di mercoledì indica qualcosa di diverso.

Metaplanet ha acquistato i suoi circa 43,000 BTC a un prezzo medio di circa $96,000, quindi con bitcoin vicino a $63,600 la società è in perdita non realizzata di circa $1.4 billion, pari a -34%.

Metaplanet è stata uno degli acquirenti corporate più aggressivi da aprile 2024, con un obiettivo dichiarato di 210,000 BTC.