Bitcoin si è ripreso da un minimo intraday di 75.736 $ mentre le principali criptovalute scambiavano in rialzo su 24 ore, e i trader avevano in gran parte anticipato la vittoria democratica al Senato. L'Associated Press ha assegnato il Senato ai democratici nella tarda serata del 3 novembre, ma al momento della scrittura la Camera non era ancora stata proclamata. Nessun risultato è definitivo finché gli stati non completano il conteggio e certificano il voto.

I mercati crypto si sono preparati a un Congresso democratico

Un giorno prima del voto, CNBC ha descritto le midterm come una prova per capire se la svolta regolatoria di Trump sulle criptovalute diventerà legge duratura o resterà esposta alla prossima amministrazione. Il bill sulla struttura di mercato del settore era già in stallo al Senato, e l'esito elettorale ha ridotto il percorso del CLARITY Act verso i 60 voti necessari per l'approvazione, secondo Coindoo. Secondo le regole del Senato, la maggior parte delle leggi richiede 60 voti per chiudere il dibattito e avanzare, una soglia che generalmente richiede il sostegno di entrambi i partiti.

Gli analisti intervistati nella notte hanno espresso preoccupazioni simili. Il fondatore di TDX Strategies Dick Lo ha detto a CoinDesk che un Congresso a controllo democratico è generalmente considerato meno favorevole alla legislazione pro-crypto. Nick Ferres, chief investment officer di Vantage Point Asset Management, ha detto a Reuters che il principale rischio di una vittoria democratica completa sarebbe stato una maggiore regolamentazione dei settori intelligenza artificiale e crypto.

L'esito temuto dal settore era anche quello che la maggior parte dei trader si attendeva. Nicolas Quatravaux di Paradigm ha detto a CoinDesk che Polymarket, un mercato predittivo in cui i partecipanti scambiano sugli esiti di eventi reali, assegnava da tempo una probabilità superiore al 75% a una vittoria democratica. A suo dire, il movimento di mercato notturno sembrava riflettere la rimozione dell'incertezza più che un risultato sorprendente.

Mark Malek, chief investment officer di Siebert Financial, ha fatto un'osservazione simile in commenti a Reuters. Gran parte dell'esito era già stato prezzato, ha detto, mentre un guadagno repubblicano inatteso avrebbe rappresentato il vero shock.

Anche l'attività sulle opzioni indicava che i trader si erano posizionati per un risultato noto. Il giorno delle elezioni, Paradigm ha elaborato circa 660 milioni di dollari in blocchi nozionali di opzioni bitcoin, più del doppio del totale del giorno precedente. Circa 420 milioni di dollari in call, che guadagnano valore quando i prezzi salgono, sono state acquistate contro circa 105 milioni di dollari in call vendute, ha detto Quatravaux a CoinDesk.

Il caso per un Washington diviso

Non tutti gli analisti considerano l'esito negativo per le crypto. Con Trump alla Casa Bianca e i democratici al controllo almeno del Senato a partire da gennaio, Washington avrà di nuovo un governo diviso — una configurazione in cui un partito detiene la presidenza mentre l'altro controlla almeno una camera del Congresso. Lo ha detto a CoinDesk che questo assetto rende meno probabili grandi cambiamenti di politica sfavorevoli ai mercati, mentre Trump mantiene gli ordini esecutivi e il veto come strumenti.

Diversi strateghi citati da Reuters hanno offerto una valutazione simile. Tai Hui di J.P. Morgan Asset Management ha detto che il consenso prevalente è che il governo diviso tende generalmente a mantenere i deficit fiscali più controllati. Jesper Koll di Monex Group ha dubitato che un Congresso democratico avrebbe apportato cambiamenti pratici sostanziali sotto un presidente che governa in gran parte tramite ordini esecutivi.

Michael Arone di State Street Global Advisors ha detto che il maggiore rischio per i mercati era un'eccessiva reazione degli investitori all'ondata democratica, più che l'ondata stessa.

La reazione di mercato resta preliminare

La calma iniziale non dovrebbe essere trattata come una valutazione definitiva dell'impatto delle elezioni. La Camera, il cui partito di maggioranza controlla le presidenze delle commissioni e il flusso legislativo, non era stata proclamata, la certificazione era ancora pendente, e anche altri mercati stavano reagendo ai risultati. Reuters ha riferito che i futures azionari USA sono scesi mentre i rendimenti dei Treasury e il dollaro diminuivano con l'arrivo dei risultati. I futures Nasdaq hanno successivamente recuperato gran parte delle perdite iniziali, secondo CoinDesk.

I flussi di capitale restano un'altra questione aperta. Gli ETF spot bitcoin quotati negli USA, che detengono bitcoin direttamente, hanno registrato circa 515 milioni di dollari di deflussi a ottobre e una cifra simile nei primi due giorni di negoziazione di novembre, secondo dati SoSoValue. La misura in cui l'esito elettorale era già stato prezzato diventerà più chiara dopo la finalizzazione dei conteggi e quando i flussi successivi indicheranno il posizionamento degli investitori.

Bitcoin torna sopra il livello di Fibonacci 0.382

La candela giornaliera di Bitcoin su Binance ha aperto a 77.454 $ e si trovava a 77.988 $ alle 07:03 UTC. Ciò rappresentava un guadagno dello 0,69% sulla sessione e un aumento del 2% su 24 ore, con quasi 17 ore rimanenti prima della chiusura della candela.

La sessione si era inizialmente mossa al ribasso. I venditori hanno spinto Bitcoin sotto la sua media mobile semplice a 100 giorni — la media degli ultimi 100 prezzi di chiusura giornalieri — a 76.850 $ e attraverso il ritracciamento di Fibonacci 0.382 vicino a 76.066 $. I livelli di ritracciamento di Fibonacci sono percentuali standard di un precedente intervallo di prezzo che i trader osservano comunemente come possibili supporti e resistenze. L'ombra ha raggiunto 75.736 $, circa 330 $ sotto il livello di Fibonacci, prima che gli acquirenti entrassero sul mercato.

Da quel minimo, Bitcoin è salito di 2.428 $ fino a un massimo di sessione di 78.164 $ su un volume di 6,46K BTC. Il movimento ha riportato il prezzo sopra sia il ritracciamento 0.382 sia la media mobile a 100 giorni.

Lo slancio era migliorato ma non si era ancora invertito. Il RSI giornaliero a 14 periodi, un indicatore di slancio misurato su una scala da 0 a 100, si trovava a 40,71, leggermente sotto la sua linea di segnale a 40,80 e ancora sotto il punto medio di 50. Di conseguenza, il rimbalzo non aveva prodotto un incrocio del RSI.

L'intervallo della sessione ha lasciato livelli tecnici su entrambi i lati del prezzo attuale. Se gli acquirenti avessero mantenuto il controllo, Bitcoin avrebbe dovuto restare sopra la media mobile a 100 giorni a 76.850 $ e superare il massimo di sessione di 78.164 $. La prima prova sarebbe stata il livello di Fibonacci 0.236 vicino a 80.403 $, vicino al livello tondo di 80.000 $. Il livello successivo sarebbe stata la media mobile a 50 giorni a 82.013 $, descritta come il principale tetto di tendenza superiore. Il vertice dell'intervallo era vicino al livello 0 a 87.413 $.

Se il rimbalzo avesse fallito, una chiusura giornaliera sotto il livello di Fibonacci 0.382 vicino a 76.066 $ e il minimo di sessione di 75.736 $ avrebbe invertito la ripresa. La prima zona di domanda sarebbe stata costituita dalla media mobile a 200 giorni a 73.219 $ e dal livello di Fibonacci 0.5 vicino a 72.561 $. Un supporto più profondo si trovava vicino al livello di Fibonacci 0.618 a 69.056 $.

Anche dopo il rimbalzo, Bitcoin rimaneva sotto la sua media mobile a 50 giorni, mentre il vertice del suo intervallo di Fibonacci si trovava circa il 12% sopra il prezzo attuale.

Le principali altcoin registrano guadagni su 24 ore

I dati di CoinMarketCap hanno mostrato che le maggiori criptovalute scambiavano tutte in rialzo sulle 24 ore precedenti al momento della scrittura. I dati sono stati registrati il 4 novembre alle 07:22 UTC, con le classifiche ordinate per capitalizzazione di mercato.

Zcash e Monero, le due privacy coin incluse nell'elenco, erano nettamente avanti rispetto alle altre risorse. Le restanti criptovalute large cap scambiavano in un intervallo di performance relativamente ristretto, mentre TRON ha registrato il guadagno più piccolo.

Il report originale di Coindoo recava il titolo "Bitcoin Price Defends Key Level as Crypto Rides Out Midterms".