Los bancos indios aumentaron las tasas para nuevos depósitos a plazo en junio de 2025, con los prestamistas del sector privado liderando el incremento a medida que las instituciones competían de forma más agresiva por los fondos de los clientes.

Según los datos sobre bancos comerciales programados, la tasa promedio de depósitos a plazo domésticos subió al 5,99%. Los bancos del sector privado impulsaron el movimiento al alza, elevando su tasa promedio para nuevos depósitos a plazo en 27 puntos básicos hasta el 6,21%, frente al 5,94% de mayo.

Los bancos del sector público también aumentaron sus tasas, aunque en un margen menor de 7 puntos básicos. A pesar de los incrementos más pronunciados por parte de los prestamistas privados, los bancos del sector público mantuvieron una tasa promedio de depósito más alta que sus contrapartes del sector privado.

La tendencia refleja la presión continua sobre los bancos indios para atraer y retener depositantes. Los bancos han enfrentado una brecha sostenida entre el crecimiento del crédito y el crecimiento de los depósitos, lo que los ha llevado a ofrecer tasas más competitivas en los depósitos a plazo. Esta dinámica ha sido un tema recurrente en el sector bancario de la India, ya que los prestamistas buscan financiar una robusta demanda de préstamos mientras el crecimiento de los depósitos se ha quedado atrás.

El Banco de la Reserva de la India (RBI), el banco central del país, ha señalado previamente que el índice crédito-depósito en varios bancos ha aumentado, lo que indica que la expansión de préstamos ha superado la acumulación de depósitos. Un índice crédito-depósito más alto puede señalar condiciones de liquidez más ajustadas y una mayor competencia entre los bancos por la obtención de fondos. El Gobernador del RBI, Shaktikanta Das, ha instado públicamente a los bancos a movilizar depósitos minoristas de manera más agresiva, destacando los riesgos de sostenibilidad de depender de fuentes de financiamiento alternativas para respaldar el crecimiento del crédito.

Los depósitos a plazo, también conocidos como depósitos fijos, son un instrumento de ahorro clave en la India, ampliamente utilizado tanto por clientes minoristas como por instituciones. Enfrentan una competencia creciente por el ahorro de los hogares frente a esquemas de ahorro pequeños respaldados por el gobierno, como el Fondo de Provisión Pública y el Esquema de Ahorro para Personas Mayores, así como frente a los fondos mutuos y las acciones, que han atraído entradas de capital récord en los últimos años. Los cambios en las tasas de los depósitos a plazo pueden influir en las decisiones de los consumidores sobre la asignación de sus ahorros y se supervisan de cerca como un indicador de las tendencias más amplias de las tasas de interés en el sistema bancario. El aumento de los costos de los depósitos también tiene implicaciones para los márgenes de interés neto de los bancos, particularmente si las tasas de préstamo no se ajustan al mismo ritmo.

Fuente: Economic Times Markets