La Autoridad de Conducta Financiera del Reino Unido (FCA, por sus siglas en inglés) ha seleccionado a cinco startups británicas en fase de expansión para recibir un mayor apoyo regulatorio a través de su Unidad de Empresas en Expansión (Scale-up Unit), mientras el organismo busca aligerar la carga de cumplimiento normativo sobre las empresas de rápido crecimiento.

Zilch, ClearScore, Modulr, Teya y Urban Jungle se han convertido en las primeras empresas reguladas exclusivamente por la FCA en unirse a la unidad, que proporciona a cada empresa un contacto dedicado de la FCA para asistir con preguntas regulatorias a medida que el negocio se expande. El apoyo abarca áreas como el lanzamiento de nuevos productos y la adaptación a las cambiantes normas regulatorias. Las cinco abarcan una sección transversal de la fintech orientada al consumidor: crédito de compra ahora, paga después (Zilch), servicios de puntaje crediticio y comparación financiera (ClearScore), infraestructura de pagos integrados (Modulr), pagos para comerciantes (Teya) y seguros dirigidos a inquilinos desatendidos y conductores jóvenes (Urban Jungle).

Philip Belamant, director ejecutivo y cofundador de Zilch, describió la selección de la empresa como "el reconocimiento a lo que hemos construido" y expresó su esperanza de que Zilch pudiera ayudar a dar forma a cómo evoluciona la regulación para las empresas en crecimiento.

El anuncio se produce en medio de una creciente presión sobre la FCA por parte del gobierno y la industria para hacer de Gran Bretaña una jurisdicción más atractiva para construir y expandir empresas de servicios financieros, sin dejar de mantener las salvaguardas para los consumidores. El regulador ha operado bajo un objetivo secundario de respaldar el crecimiento y la competitividad internacional del Reino Unido desde 2023, y desde entonces ha enfrentado llamados para demostrar cómo ese compromiso se traduce en cambios prácticos en lugar de simplemente una regulación más ligera. Ese impulso tiene un peso particular ya que Londres compite con Ámsterdam, París y Fráncfort por las cotizaciones fintech y la financiación de riesgo tras el Brexit.

Jessica Rusu, directora de datos, información e innovación de la FCA, dijo que "las empresas de alto crecimiento desempeñan un papel vital" en la economía, añadiendo que el regulador quiere que Gran Bretaña siga siendo uno de los mejores lugares para iniciar y escalar una empresa de servicios financieros.

Bajo el programa, cada empresa participante recibe un contacto regulatorio dedicado, junto con apoyo para los procesos regulatorios y los próximos cambios de políticas.

Un grupo anterior, admitido en febrero, estaba compuesto por seis empresas supervisadas conjuntamente por la FCA y la Autoridad de Regulación Prudencial del Banco de Inglaterra: Allica Bank, ClearBank, Monument, Nottingham Building Society, OakNorth y Zopa.

Impulso al crecimiento en medio de un mayor escrutinio

La relación más estrecha con la FCA no implica una reducción del escrutinio para las empresas participantes. El anuncio coincide con el endurecimiento de las normas por parte del regulador en algunas áreas del mercado de finanzas de consumo, incluyendo el sector de compra ahora, paga después, donde Zilch es un actor importante. Dicho sector está siendo incorporado a la regulación de la FCA tras la preocupación de que los clientes podrían acumular deudas sin las protecciones que se aplican a las formas tradicionales de préstamo.

Zilch ha interactuado con la FCA durante años, incluso a través de su programa de 'sandbox' regulatorio, que permite a las empresas probar nuevos productos financieros bajo supervisión regulatoria.

"Nunca nos hemos mostrado reacios a interactuar con la regulación", afirmó Belamant, y añadió que trabajar con la FCA había sido "para nuestro beneficio".

Myles Stephenson, director ejecutivo de Modulr, afirmó que la "fuerte colaboración entre la industria y la FCA es fundamental" para que las empresas sigan invirtiendo y expandiéndose en Gran Bretaña.

"Si bien también nos estamos expandiendo en mercados globales como Estados Unidos, fue el crecimiento y la inversión iniciales en el Reino Unido lo que nos permitió hacerlo, y nos mantenemos enfocados en la continua expansión y el éxito de nuestro negocio británico", le dijo Stephenson a City AM.

La propia FCA ha reconocido que el rápido crecimiento puede conllevar riesgos. Los resultados publicados junto con el anuncio del lunes, extraídos de un programa piloto anterior que involucró a 15 empresas de alto crecimiento, indicaron que las empresas necesitaban fortalecer la gestión y los controles de riesgo con suficiente antelación para mantenerse al ritmo de su expansión.

Teya, fundada en 2019, ilustra la escala que las empresas pueden alcanzar antes de ingresar al programa. La empresa de pagos afirma que ahora da servicio a más de 75,000 empresas en nueve mercados europeos, incluyendo más de 30,000 en Gran Bretaña, y emplea a aproximadamente 1,500 personas.

Desde el lanzamiento de sus diversos programas de innovación, la FCA ha brindado apoyo a más de 1,000 empresas en crecimiento.