El negocio de contratos perpetuos de ETF de Binance ha superado los $116 mil millones en volumen acumulado de trading desde su lanzamiento en marzo de 2026, mientras que la cuota de mercado del exchange en el segmento aumentó de 18% a 74%, según datos de Binance Research.

Los contratos perpetuos son instrumentos derivados que siguen el precio de un activo subyacente sin una fecha de vencimiento definida, utilizando mecanismos de tasas de financiación para mantener los precios de los contratos alineados con el mercado spot. A diferencia de mantener acciones reales de un ETF, los titulares de contratos perpetuos no poseen los activos subyacentes y no reciben distribuciones del fondo, como dividendos.

El crecimiento convierte a Binance en el principal mercado para el trading de perpetuos de ETF menos de un año después de la introducción de los productos. El exchange anunció por primera vez su iniciativa de perpetuos TradFi a comienzos de 2026, tras haber lanzado nuevos perpetuos para acciones y ETF poco antes de que los productos entraran en funcionamiento. La oferta representa un puente relevante entre la infraestructura de exchanges de criptomonedas y los instrumentos de finanzas tradicionales, segmentos que históricamente han operado en centros de negociación y marcos regulatorios separados.

La expansión global de los ETF impulsa la demanda de derivados

El auge de los derivados de ETF basados en criptomonedas coincide con una expansión más amplia de los mercados globales de ETF. Los volúmenes mundiales de trading de ETF alcanzaron recientemente un récord de $23 billones, lo que refleja un creciente apetito de los inversionistas por productos de inversión cotizados en bolsa. Una parte de esa demanda se ha trasladado hacia plataformas de criptomonedas que ofrecen una exposición de mercado comparable mediante contratos perpetuos.

Los perpetuos de ETF ahora representan el 19% de todo el trading de perpetuos TradFi en Binance. El rápido crecimiento de los últimos meses indica que los traders utilizan cada vez más estos instrumentos para obtener acceso continuo a los mercados globales fuera del horario estándar de las bolsas.

La liquidez ha sido un factor crítico en el aumento de la cuota de mercado de Binance. Los libros de órdenes más grandes suelen generar spreads más ajustados y menor deslizamiento, lo que mejora la eficiencia de ejecución. A su vez, una mayor actividad de trading atrae a más participantes, reforzando un ciclo que sostiene el crecimiento del volumen.

Catálogo de productos ampliado

Binance ha ampliado su línea de perpetuos TradFi a un ritmo acelerado. La oferta ahora incluye 146 pares de trading, con 35 nuevos pares añadidos solo durante el último mes.

Los productos disponibles cubren una amplia variedad de segmentos de mercado. Los traders pueden acceder a ETF de mercado amplio como SPY y QQQ, fondos enfocados en sectores, incluidos ETF de semiconductores, productos específicos por país y contratos de ETF apalancados e inversos.

La disponibilidad las 24 horas sigue siendo un atractivo clave para los usuarios. Mientras que los mercados tradicionales de ETF operan durante horarios fijos de bolsa, los contratos perpetuos en Binance se negocian 24/7. La posibilidad de tomar posiciones largas y cortas en cualquier momento ofrece una flexibilidad que el trading convencional de ETF no puede igualar, ya que los traders no están limitados por los cierres del mercado.

Fuente: Binance Research